VENTAS A PLAZO

DEFINICIÓN VENTA DE VENTAS A PLAZO

Son operaciones de venta de bienes muebles o inmuebles que se realizan desplazando la

recepción o entrega del dinero en el tiempo, más allá de los términos comerciales
normales. Usualmente se cobra o paga un importe inicial, el cual se denomina “cuota
inicial” y se acuerdan cuotas consecutivas a pagar o cobrar, las cuales pueden ser
mensual, bimensual, trimestral, semestral o cualquier otro período que se pacte.
Adicionalmente, pueden incluir o no incluir intereses por el tiempo que se haya
desplazado la recepción o entrega de dinero.

CARACTERÍSTICAS DE LAS VENTAS A PLAZO

 El riesgo de pérdida del vendedor aumenta por el aplazamiento del cobro, por lo
que usualmente se utiliza alguno de los siguientes artificios (Finney H, Miller H,
1978)

 Retención del título de propiedad o venta con reserva de dominio.

 Arrendamiento con opción a compra

 Transferencia de la propiedad con el reconocimiento de una hipoteca

 Traspaso de la propiedad a un fideicomisario

 Las ventas a plazo se hallan sujetas, por lo general, a pérdidas y gastos mayores
que las ventas regulares

 Se incurre en gastos aplicables a la venta en períodos de contabilidad posterior a

aquel en el cual se verificó aquella.

 Los importes a cobrar pueden estar pactados con intereses explícitos o implícitos

 Pueden incluir el pago de una cuota inicial o no.

 La forma de pago puede ser:

 Un pago único al final del plazo del crédito,

 Cuotas iguales y consecutivas y

 Cuotas diferentes o NO consecutivas.

 El importe a cobrar puede incluir gastos adicionales

 Las cuotas están compuestas por intereses y amortización al principal.

 Pueden estar sujetas a intereses de mora y/o indexación por efecto de la inflación.
  En el reconocimiento inicial la cuenta por cobrar se mide a valor presente de los
pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento
de deuda similar.

 Al final de cada período sobre el que se informa, la cuenta por cobrar se mide a
costo amortizado, utilizando el método del interés efectivo.

REGISTROS CONTABLES DE LAS VENTAS A PLAZO

I.- Reconocimiento del ingreso al inicio del plazo

El vendedor transfiere la titularidad del bien al comprador al finalizar los pagos. Sin
embargo, todos los riesgos relacionados con el uso del bien son transferidos al
comprador en el momento de la venta y el vendedor sólo se queda con la titularidad del
bien con el único propósito de asegurar el cobro de la deuda. En este caso los ingresos
por ventas se reconocen en el momento de la venta y el ingreso por los intereses se debe
ir reconociendo a medida que se vaya cumpliendo el plazo. A continuación, presentamos
algunos ejemplos de este tipo de venta. En todos los ejemplos vamos a utilizar la
expresión UM y vamos a omitir los aspectos impositivos relativos al impuesto al valor
agregado.

VENTA A PLAZO PAGO CUOTA ÚNICA AL FINAL DEL PLAZO

La empresa VÍVERES, C.A., vende a la empresa DETAL, S.A., mercancías con las siguientes
condiciones:

 Plazo para pagar 6 meses

 Importe de la venta al contado 15.000,00 UM

 Pago único al final del período 16.575,00 UM

 Costo de la mercancía 14.125,00 UM

 Intereses explícitos, se conoce el precio al contado y el precio a crédito.

REGISTRO DE LA VENTA Y COSTO DE VENTA

FECHA CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Ene 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 15.000,00
Ingreso venta a plazo 15.000,00
 Venta a plazo a la empresa DETAL,
S.A., 6 cuotas
--- X ---
Costo de venta a plazo 14.125,00
Inventario de mercancía 14.125,00
Costo de la mercancía vendida a plazo

DISTRIBUCIÓN DE LOS INTERESES DURANTE EL PLAZO

1) Determinación de la tasa de interés efectiva

N° FECHA COBRO INVERSIÓN FLUJO

NETO
00 Ene 20 0,00 15.000,00 (15.000,00)
01 Feb 20 0,00 0,00 0,00
02 Mar 20 0,00 0,00 0,00
03 Abr 20 0,00 0,00 0,00
04 May 20 0,00 0,00 0,00
05 Jun 20 0,00 0,00 0,00
06 Jul 20 16.575,00 0,00 16.575,00
TASA 1,68%

NOTA: Este valor se puede obtener utilizando la función "TIR" en Excel

2) Construcción de la tabla de amortización

N° FECHA CUOTA INTERESES AMORTIZACIÓN COSTO

AMORTIZADO
00 Ene 20 0,00 0,00 15.000,00
01 Feb 20 0,00 252,00 (252,00) 15.252,00
02 Mar 20 0,00 256,23 (256,23) 15.508,23
03 Abr 20 0,00 260,54 (260,54) 15.768,77
04 May 20 0,00 264,92 (264,92) 16.033,69
05 Jun 20 0,00 269,37 (269,37) 16.303,05
06 Jul 20 16.575,00 271,95 16.303,05 0,00

REGISTRO DE LOS INTERESES Y COBRO DE LA CUOTA FINAL

FECHA CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Feb 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 252,00
Ingresos por intereses venta a 252,00
plazo
intereses correspondientes al
primer mes

FECHA CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Mar 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 256,23
Ingresos por intereses venta a plazo 256,23
Intereses correspondiente al segundo mes

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Abr 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 260,54
Ingresos por intereses venta a plazo 260,54
Intereses correspondiente al tercer mes

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
May 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 264,92
Ingresos por intereses venta a plazo 264,92
Intereses correspondiente al cuarto mes

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Jun 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 269,37
Ingresos por intereses venta a plazo 269,37
Intereses correspondiente al quinto mes

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2005 --- X ---
Jul 20 Cuentas por cobrar venta a plazo 271,95
 Ingresos por intereses venta a plazo 271,95
Intereses correspondiente al sexto mes
--- X ---
Banco 16.575,00
Cuentas por cobrar venta a plazo 16.575,00
Cobro de la cuota al final del plazo de crédito

VENTA A PLAZO PAGO CUOTAS IGUALES Y CONSECUTIVAS

La Empresa, S.A., el 31 de octubre de 2010, vende a plazo por 100.000,00 UM un equipo

que le costó 40,000 UM, al Sr. Zamora, según factura 9999. El cliente entregó una cuota
inicial de 10.000,00 UM y firmo nueve giros mensuales y consecutivos de 10.000,00 UM
cada uno, para un total de 90.000,00 UM. La tasa de interés para transacciones similares
es del 1,30%.

CARACTERÍSTICAS
 Cuotas mensuales, iguales y consecutivas
 Los intereses están implícitos, debido a que se conoce el importe al final del plazo
(precio a crédito) , pero no al inicio (precio al contado).

REGISTRO DE LA VENTA Y COSTO DE VENTA

1) Determinación del importe al inicio del plazo (precio al contado)

Para ello utilizamos la fórmula para obtener el valor actual de una serie de pagos o cuotas:

Donde:
Q = Cuota
i = Tasa de interés de un instrumento similar
n = Plazo o cantidad de cuotas

Podemos ahora determinar los intereses como la diferencia entre el valor a recibir por el
cobro de los nueve giros y el valor actual de esos flujos de efectivo (90.000,00 UM -
84.418,33 UM), es decir 5.581,67 UM.
NOTA: Este valor se puede obtener con la herramienta Excel a través de la función “VA,
Valor Actual”.

Ahora podemos determinar el importe de la venta restándole al precio de venta el importe

de los intereses (100.000,00 UM – 5.581,67 UM) es decir 94.418,33.

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

--- X ---
2010 Banco 10.000,00
Oct 31 Cuentas por cobrar venta a plazo 84.418,33
Ingreso venta a plazo 94.418,33
Venta a 9 meses con cuotas iguales
y consecutivas
--- X ---
Costo de venta a plazo 40.000,00
Inventario de mercancía 40.000,00
Costo de la mercancía vendida

DISTRIBUCIÓN DE LOS INTERESES DURANTE EL PLAZO

1) Determinación de la tasa de interés efectiva

N° FECHA COBRO INVERSIÓN FLUJO

NETO
00 Oct 31 0,00 84.418,33 (84.418,33)
01 Nov 30 10.000,00 0,00 10.000,00
02 Dic 29 10.000,00 0,00 10.000,00
03 Ene 28 10.000,00 0,00 10.000,00
04 Feb 27 10.000,00 0,00 10.000,00
05 Mar 29 10.000,00 0,00 10.000,00
06 Abr 28 10.000,00 0,00 10.000,00
07 May 28 10.000,00 0,00 10.000,00
08 Jun 27 10.000,00 0,00 10.000,00
09 Jul 27 10.000,00 0,00 10.000,00
TASA 1,30%

NOTA: Este valor se puede obtener utilizando la función "TIR" en Excel

2) Construcción de la tabla de amortización

N° FECHA CUOTA INTERESES AMORTIZACIÓN COSTO
AMORTIZADO
00 Oct 31 0,00 0,00 84.418,33
01 Nov 30 10.000,00 1.097,44 8.902,56 75.515,77
02 Dic 29 10.000,00 981,70 9.018,30 66.497,47
03 Ene 28 10.000,00 864,47 9.135,53 57.361,94
04 Feb 27 10.000,00 745,71 9.254,29 48.107,65
05 Mar 29 10.000,00 625,40 9.374,60 38.733,05
06 Abr 28 10.000,00 503,53 9.496,47 29.236,57
07 May 28 10.000,00 380,08 9.619,92 19.616,65
08 Jun 27 10.000,00 255,02 9.744,98 9.871,67
09 Jul 27 10.000,00 128,33 9.871,67 0,00

REGISTRO DE LOS INTERESES Y COBRO DE LA CUOTA

En registros o asientos SIMPLES

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2010 --- X ---
Nov 30 Cuentas por cobrar venta a plazo 1.097,44
Ingresos por intereses venta a 1.097,44
plazo
Intereses correspondientes al
primer mes
--- X ---
Banco 10.000,00
Cuentas por cobrar venta a plazo 10.000,00
Cobro de la primera cuota

En registro o asiento COMPUESTO

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2010 --- X ---
Nov 30 Bancos 10.000,00
Ingresos por intereses 1.097,44
Cuentas por cobrar 8.902,56
Intereses correspondientes al
 primer mes y
cobro de la primera cuota

De manera similar y con base en la tabla de amortización se realizan los registros

contables de los siguientes meses hasta el final del plazo.

VENTA A PLAZO PAGO CUOTAS DIFERENTES O NO CONSECUTIVAS

Maquinaria, C.A., el 30 de junio de 2011, vende a plazo un equipo, cuyo costo se

encuentra registrado en 17.000,00 UM, al Sr. Rodríguez, según factura 5566, según las
especificaciones siguientes:
 Precio de venta al contado = 25.000,00 UM
 El primero y quinto mes se concede libre de pago

 El segundo y cuarto mes con cuotas de 4.000,00 UM y 5.000,00 UM,

respectivamente

 El tercero y sexto mes con cuotas de 6.000,00 UM y 7.000,00 UM, respectivamente

 El séptimo mes con cuota de 8.000,00 UM

CARACTERÍSTICAS
 Cuotas diferentes y NO consecutivas
 Los intereses están explícitos, debido a que se conoce el importe al inicio del plazo
(precio al contado) y el importe al final del plazo (precio a crédito)

REGISTRO DE LA VENTA Y COSTO DE VENTA

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2011 --- X ---
Jun 30 Cuentas por cobrar venta a plazo 25.000,00
Ingreso por venta a plazo 25.000,00
Venta a 06 meses a la empresa
DETAL, S.A.
--- X ---
Costo de venta a plazo 17.000,00
Inventario de mercancía 17.000,00
Costo de venta de la mercancía
vendida

DISTRIBUCIÓN DE LOS INTERESES DURANTE EL PLAZO

1) Determinación de la tasa de interés efectiva

N° FECHA COBRO INVERSIÓN FLUJO

NETO
00 Jun 30 0,00 25.000,00 (25.000,00)
01 Jul 30 0,00 0,00 0,00
02 Ago 29 4.000,00 0,00 4.000,00
03 Sep 28 6.000,00 0,00 6.000,00
04 Oct 28 5.000,00 0,00 5.000,00
05 Nov 27 0,00 0,00 0,00
06 Dic 27 7.000,00 0,00 7.000,00
07 Ene 26 8.000,00 0,00 8.000,00
TASA 3,927%

NOTA: Este valor se puede obtener utilizando la función "TIR" en Excel

2) Construcción de la tabla de amortización

N° FECHA COBRO INTERESES AMORTIZACIÓN COSTO

AMORTIZADO
00 jun 30 0,00 0,00 25.000,00
01 Jul 30 0,00 981,75 (981,75) 25.981,75
02 Ago 29 4.000,00 1.020,30 2.979,70 23.002,05
03 Sep 28 6.000,00 903,29 5.096,71 17.905,34
04 Oct 28 5.000,00 703,14 4.296,86 13.608,49
05 Nov 27 0,00 534,41 (534,41) 14.142,89
06 Dic 27 7.000,00 555.39 6.444,61 7.698,28
07 Ene 26 8.000,00 301,72 7.698,28 0,00

REGISTRO DE LOS INTERESES Y DEL COBRO DE LAS CUOTAS

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2011 --- X ---
Jul 30 Cuentas por cobrar venta a plazo 981,75
Ingresos por intereses venta a plazo 981,75
intereses correspondientes al primer mes

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2011 --- X ---
Ago 29 Cuentas por cobrar venta a plazo 1.020,30
Ingresos por intereses venta a plazo 1.020,30
intereses correspondientes al primer mes
--- X ---
Banco 4.000,00
Cuenta por cobrar venta a plazo 4.000,00
Cobro de la primera cuota

De manera similar y con base en la tabla de amortización se realizan los registros

contables de los siguientes meses hasta el final del plazo.

ESCENARIO 2: Reconocimiento de los ingresos al final del plazo

EquiMed, C.A. Vende el 31 de enero de 2012, al médico José Pérez por medio de un
contrato de venta a plazo, cuyo costo se encuentra reconocido por 1.800,00 UM. El
médico José Pérez, se compromete a pagar 9 cuotas mensuales y consecutivas de 310,50
UM cada una y una décima cuota de 310,68,00. La tasa de interés implícita en el contrato
es del 1% mensual.

REGISTRO DEL INGRESO DIFERIDO

1) Determinación del valor presente de los pagos mínimos del contrato.

Para el valor presente de las cuotas iguales y consecutivas utilizamos la fórmula

Donde:
Q = 310,50i = 1%
n=9

VA = 2.659,75

Para el valor presente de la cuota diez utilizamos la fórmula

VA = 281,25

VA del Contrato = 2.941,00

NOTA: Este valor se puede obtener utilizando la función "VA" de Excel.

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2012 --- X ---
Ene 31 Cuentas por cobrar venta a plazo 2.941,00
Costo de venta a plazo diferido 1.800,00
Inventario 1.800,00
Ingreso por venta a plazo diferido 2.941,00
Venta a plazo a José Pérez

DISTRIBUCIÓN DE LOS INTERESES DURANTE EL PLAZO

N° FECHA COBRO INTERESES AMORTIZACIÓN COSTO

AMORTIZADO
00 Ene 31 2.941,00
01 Feb 28 310,50 29,41 281,09 2.659,91
02 Mar 31 310,50 26,60 283,90 2.376,01
03 Abr 30 310,50 23,76 286,74 2.089,27
04 May 31 310,50 20,89 289,61 1.799,66
05 Jun 30 310,50 18,00 292,50 1.507,16
06 Jul 31 310,50 15,07 295,43 1.211,73
07 Ago 31 310,50 12,12 298,38 913,35
08 Sep 30 310,50 9,13 301,37 611,98
09 Oct 31 310,50 6,12 304,38 307,60
10 Nov 30 310,68 3,08 307,60 0,00

REGISTRO DE LAS CUOTAS MENSUALES

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2012 --- X ---
Feb 28 Banco 310,50
Ingresos por Intereses 29,41
Cuentas por cobrar ventas a plazo 281,09
 Ingreso por arrendamiento y cobro
de la primera cuota

RECONOCIMIENTO DEL INGRESO POR VENTA AL FINAL DEL PERÍODO

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2012 --- X ---
Nov 30 Ingreso por venta a plazo diferido 2.941,00
Costo de venta a plazo 1.800,00
Costo de venta a plazo diferido 1.800,00
ingreso por venta a plazo 2.941,00
Ingreso por arrendamiento y cobro
de la primera cuota

ESCENARIO 3: Reconocimiento de los ingresos a lo largo de la

duración del plazo

Con base en el ejemplo utilizado para el escenario 03.

REGISTRO INICIAL

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2012 --- X ---
Ene 31 Cuentas por cobrar venta a plazo 2.941,00
Costo de venta a plazo diferido 1.800,00
Inventario 1.800,00
Ingreso por venta a plazo diferido 2.941,00
Venta a plazo a José Pérez

REGISTRO DE LOS INGRESOS, COSTOS Y COBRO DE LAS CUOTAS MENSUALES

Considerando que el costo de los bienes vendidos es el 36,61% , se registrará este

porcentaje como costo por la amortización mensual.

FECHA CÓDIGO CUENTAS Y DESCRIPCIÓN DEBE HABER

2012 --- X ---
Feb 28 Banco 310,50
Ingresos por Intereses 29,41
Cuentas por cobrar ventas a plazo 281,09
Ingreso por intereses y cobro de la
primera cuota
--- X ---
Ingreso por venta a plazo diferido 281,09
Costo de venta a plazo 102,91
Costo de venta a plazo diferido 102,91
Ingreso por venta a plazo 281,09
Reconocimiento del costo de venta y
del ingreso
por venta correspondiente a la
primera cuota.