Chapitre 2 - Application : Formulaire étudiant

1. Etablir le Tableau de financement de l'exercice N.

Cf. Tableau de financement à compléter

Calculs préalables

Calcul de la CAF N

Eléments N
Produits encaissables

hèu
 = CAF N 0

2. Etablir le Tableau des flux de trésorerie de l'OEC selon le modèle Option 1.

Annexe 5 : TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE de l'OEC (Option 1)

Eléments N
FLUX DE TRESORERIE LIES A L'ACTIVITE - OPTION 1
Résultat de l'exercice
Elimination des éléments sans incidence sur la trésorerie ou non liés à l'exploitation
+ Dotations aux amortissements et provisions (1)
- Reprises de dotations aux amortissements et provisions (1)
+ Valeur comptable des éléments d'actif cédés
- Produits de cession des éléments d'actif
- Q-P des subventions d'investissement virée au résultat
- Transferts de charges au compte de charges à répartir
= Marge Brute d'Autofinancement (MBA)
Incidence de la variation des décalages de trésorerie sur opérations d'exploitation
- Δ du BFR lié à l'activité
= FNT Activité (A)
FLUX DE TRESORERIE LIES A L'INVESTISSEMENT
- Acquisitions d'immobilisations
+ Cessions d'immobilisations nettes d'impôts
+ Réductions d'immobilisations financières
Incidence de la variation des décalages de trésorerie sur opér. d'investissement (2)
- Variation des créances sur immobilisations
+ Variation des dettes sur immobilisations
= FNT lié aux opérations d'investissement (B)
FLUX DE TRESORERIE LIES AU FINANCEMENT
+ Augmentation de capital en numéraire
- Réduction de capital
- Dividendes versés
+ Augmentation des dettes financières
- Remboursement des dettes financières
+ Subventions d'investissement reçues
Incidence de la variation des décalages de trésorerie sur opér. de financement (3)
- Variation du capital souscrit non appelé
- Variation du capital souscrit, appelé, non versé
 = FNT lié aux opérations de financement (C)
VARIATION DE TRESORERIE (A + B + C)
+ Trésorerie d'ouverture
= Trésorerie de clôture
(1) Sauf celles portant sur l'actif circulant
(2) ∆ BFR lié à l'investissement
(3) ∆ BFR lié au financement

3. Calculer le FNTA selon le modèle de Tableau des flux de trésorerie de l'OEC Option 2.

Annexe 6 : Extrait du Tableau des flux de trésorerie OEC-Option 2 (FNTA)

Eléments N
FLUX DE TRESORERIE LIES A L'ACTIVITE - OPTION 2
Résultat d'exploitation
Elimination des charges et des produits sans incidence sur la trésorerie
+ Dotations aux amortissements et provisions (1)

- Reprises de dotations aux amortissements et provisions (1)

- Transferts de charges au compte de charges à répartir
= Résultat brut d'exploitation
- Variation du BFR d'exploitation (∆ BFRE)
= Flux net de trésorerie d'exploitation
Autres encaissements et décaissements liés à l'activité
- Frais financiers
+ Produits financiers
- Participation des salariés
- Impôt sur les sociétés, hors impôt sur + values de cession
- Charges exceptionnelles liées à l'activité
+ Produits exceptionnels liées à l'activité (2)
- Δ du BFR lié à l'activité (3)
= Flux net de trésorerie généré par l'activité (A)
(1) Dotations et reprises d'exploitation uniquement, Sauf celles portant sur l'actif circulant
(2) Hors PCEA car non lié à l'activité
(3) Hors éléments déjà inclus dans la ∆ du BFRE
Données de l'énoncé
4. Formuler un diagnostic synthétique à partir du Tableau des flux de trésorerie

...
Données de l'énoncé
Annexe 1 : Bilan simplifié au 31 décembre N

Actif Brut Amort. et dépréc. Net N Passif

Immo. corporelles 498,520 187,600 310,920 Capital
Immo. financières 32,790 32,790 Réserves
Résultat
Stocks 196,700 5,600 191,100 Subvention d'invest.
Créances clients 426,370 1,200 425,170 Dettes financières
Disponibilités 15,000 15,000 Dettes fournisseurs
Total 1,169,380 194,400 974,980 Total

Annexe 2 : Bilan simplifié au 31 décembre N-1

Actif Brut Amort. et dépréc. Net N-1 Passif

Immo. corporelles 393,570 131,190 262,380 Capital
Immo. financières 65,590 65,590 Réserves
Stocks 121,350 9,830 111,520 Résultat
Créances clients 347,650 347,650 Dettes financières
Disponibilités 32,800 32,800 Dettes fournisseurs
Total 960,960 141,020 819,940 Total

Tableau de variation des immo.

Eléments N-1 Augm. Dimin. N

Tableau de variation des fonds propres

Eléments N-1 Augm. Dimin. N

Tableau de variation des dettes financières

 Eléments N-1 Augm. Dimin. N
Dettes financières

Calcul des variations de BFR

Pour le Tableau des flux de trésorerie (valeurs nettes)

Eléments N (net) N-1 (net) ∆
BFR lié à l'activité
BFRE

BFRE (1)
BFR lié à l'activité hors exploit.

BFR activité hors exploit. (2)

BFR lié à l'activité = (1) + (2)

BFR lié à l'investissement

BFR lié à l'investissement

BFR global
BFR lié à l'activité
BFR lié à l'investissement
BFR lié au financement
BFR global
nthétique à partir du Tableau des flux de trésorerie
 Annexe 3 : Compte de résultat simplifié de l’exercice N

N Charges N Produits
262,000 Achats 1,967,000 Ventes
190,200 Variation des stocks -75,350 Autres produits d'exploitation
50,520 Charges externes 660,000 Reprises sur provisions
10,000 Impôts, taxes et vers. assimilés 70,000 Produits financiers
249,260 Charges de personnel 852,740 Produits exceptionnels (2)
213,000 Dotations aux amortissements 60,460
974,980 Dotations aux provisions 6,800
Charges financières 17,050
Charges exceptionnelles (1) 11,000
Impôt sur les sociétés 10,500
N-1 Résultat (bénéfice) 50,520
262,000 Total 3,630,720 Total
163,980 (1) Compte 675 : VCEAC
33,270 (2) Compte 775 : PCEA
196,790
163,900 Informations tirées de l'annexe
819,940
Une immobilisation corporelle a été cédée en N :
acquisition pour
amortie pour
Les immobilisations financières correspondent à un prêt qui a été partiellement remboursé en N.
Les dettes financières remboursées en N s'élèvent à

Affectation du résultat N-1

Vérif. Eléments Montant

Vérif.
Vérif.

Pour le Tableau de financement (valeurs brutes)

Eléments

BFR d'exploitation

BFRE

BFR hors exploitation

BFR HE

BFR Global

BFR Global

Disponibilités
 N
3,449,300
153,990
9,830
4,600
13,000

3,630,720

15,050
4,050
ment remboursé en N.
32,000
ancement (valeurs brutes)
N (brut) N-1 (brut) ∆
Chapitre 2 - Application
1. Etablir le Tableau de financement de l'exercice N.

Tableau de financement - Première partie

Emplois N Ressources

Distributions mises en paiement au cours de l'exercice Capacité d'autofinancement de l'exerci

Acquisitions d'éléments de l'actif immobilisé : Cessions ou réductions d'éléments de

Immobilisations incorporelles
Immobilisations corporelles
Immobilisations financières
Charges à répartir sur plusieurs exercices (a)
Réduction des capitaux propres Augmentation des capitaux propres :
Remboursements de dettes financières (b)

Augmentation des dettes financières :

Total des emplois

Variation du FRNG (ressource nette)

(a) Montant brut transféré au cours de l'exercice.

(b) Sauf concours bancaires courants et soldes créditeurs de banques.
(c) Hors primes de remboursement des obligations.
 Tableau de financement - Deuxième partie

Ressources N
Variation du fonds de rouleme
Capacité d'autofinancement de l'exercice

Cessions ou réductions d'éléments de l'actif immobilisé : Variation "Exploitation":

Cessions d'immobilisations : Variation des actifs d'exploitation :
- incorporelles Stocks et en-cours
- corporelles Avances et acomptes versés sur commandes
Cessions ou réductions d'immo. financières Créances Clients, Comptes rattachés et autres
Augmentation des capitaux propres : Variation des dettes d'exploitation :
Augmentation de capital ou apports Avances et acomptes reçus sur commandes en
Augmentation des autres capitaux propres Dettes Fournisseurs, Comptes rattachés et autr
Augmentation des dettes financières : Totaux
Augmentation des dettes financières (b) (c)
A. Variation nette "Exploitation" (c)
Total des ressources
Variation "Hors exploitation" :
Variation du FRNG (emploi net) Variation des autres débiteurs (a) (d)
Variation des autres créditeurs (b)
Totaux

B. Variation nette "Hors exploitation" (c)

Total A + B:
Besoins de l'exercice en fonds de ro
ou
Dégagement net de fonds de roulem

Variation "Trésorerie"
Variation des disponibilités
Variation des concours bancaires courants et sold
Totaux

C. Variation nette "Trésorerie" (c)

VARIATION DU FONDS DE ROULEMENT NET GLO

(Total A + B + C) :
Emploi net
ou
Ressource nette
(a) Y compris charges constatées d'avance selon leur affectation à
(b) Y compris produits constatés d'avance selon leur affectation à l
(c) Les montants sont assortis du signe (+) lorsque les dégagemen
(d) Y compris valeurs mobilières de placement.
de financement - Deuxième partie

N N N
Variation du fonds de roulement net global Besoins Dégagement Solde
1 2 2-1

n "Exploitation":
ion des actifs d'exploitation :
ocks et en-cours
ances et acomptes versés sur commandes
éances Clients, Comptes rattachés et autres créances d'exploitation (a)
ion des dettes d'exploitation :
ances et acomptes reçus sur commandes en cours
ttes Fournisseurs, Comptes rattachés et autres dettes d'exploitation (b)
Totaux

A. Variation nette "Exploitation" (c)

n "Hors exploitation" :
ion des autres débiteurs (a) (d)
ion des autres créditeurs (b)
Totaux

B. Variation nette "Hors exploitation" (c)

Total A + B:
Besoins de l'exercice en fonds de roulement
ou
Dégagement net de fonds de roulement dans l'exercice

n "Trésorerie"
ion des disponibilités
ion des concours bancaires courants et soldes créditeurs de banques
Totaux

C. Variation nette "Trésorerie" (c)

ION DU FONDS DE ROULEMENT NET GLOBAL

Emploi net
ou
Ressource nette
pris charges constatées d'avance selon leur affectation à l'exploitation ou non.
pris produits constatés d'avance selon leur affectation à l'exploitation ou non.
ntants sont assortis du signe (+) lorsque les dégagements l'emportent sur les besoins et du signe (-) dans le cas contraire.
pris valeurs mobilières de placement.