INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO

INVERSIONES 10,206.20
INVERSION FIJA 6,706.20

EDIFICIOS /PLANTA DE PRODUCCION

VALORADO EN: Dólares
DENOMINACION CANTIDADPRECIO UNITARIO
PRECIO TOTAL
renta 1 350.00 350.00
0.00

TOTAL 350.00
MAQUINARIA, EQUIPO y HERRAMIENTAS
VALORADO EN: Dólares

DENOMINACION Unidades VALOR UNITARIO TOTAL

cocina industrial 2 300.00 600.00
horno 1 350.00 350.00
aire acondicionado 1 550.00 550.00
silindro de gas 2 30.00
congelador 1 350.00 350.00
licuadora 2 95.00 190.00
batidora de cabezal 1 160.00 160.00
túrmix 1 35.00 35.00
sifón 1 55.00 55.00
bateria de cocina 2 35.00 70.00
mesa de trabajo 3 160.00 480.00
fregadero de cocina 1 300.00 300.00
cortadores 10 1.50 15.00
manga pastelera 10 8.50 85.00
bowls 10 12.00 120.00
colador 4 3.25 13.00
bolillo 2 3.10 6.20
contenedor de basura 2 30.00 60.00
TOTAL 3,439.20

MUEBLES Y ENSERES
VALORADO EN: Dólares

DENOMINACION Unidades VALOR UNITARIO TOTAL

Escritorio 4 150.00 600.00
Silla giratoria 6 90.00 540.00
mesas de comedor 4 115.00 460.00
Estanterías 5 55.00 275.00
TOTAL 1,875.00

EQUIPO DE COMPUTO

DENOMINACION Unidades VALOR UNITARIO TOTAL

Computadora 1 730.00 730.00
Impresora 1 250.00 250.00
teléfono 1 62.00 62.00
0.00
0.00
0.00
TOTAL 1,042.00

VEHÍCULOS
DENOMINACION Unidades VALOR UNITARIO TOTAL
Camioneta de distribución 1 0.00 0.00
0.00

TOTAL 0.00

INVERSION EN ACTIVOS FIJOS

DENOMINACION TOTAL
EDIFICIOS /PLANTA DE P 350.00
MAQUINARIA, EQUIPO y 3,439.20
MUEBLES Y ENSERES 1,875.00
EQUIPO DE COMPUTO 1,042.00
TOTAL 6,706.20

INVERSION EN ACTIVOS DIFERIDOS

VALOR EN: DOLARES

DENOMINACION TOTAL
Gastos de Constitución 1500
Gastos de Instalación 1000
Gastos de capacitación y Pues 1000
TOTAL 3500

RESUMEN DE INVERSIONES

INVERSION TOTAL

INVERSION ACTIVOS
Inversión Valor ($)
Inversion Fija 6,706.20
Inversión Diferida 3,500.00
Capital de trabajo (por un mes 14,379.00
INVERSION TOTAL INICI 24,585.20
||
GASTOS OPERATIVOS 1.01
GASTOS ADMINISTRATIVOS
DETALLE MENSUAL 1
Suministros de oficina 25.50 306.00
Depreciaciones 44.31 531.67
Impuestos 0.00 0.00
Viáticos y movilizaciones 50.00 600.00
Sueldos Y Beneficios legales 1,633.39 19,600.65
Amortizaciones 58.33 700.00
TOTAL GASTOS ADMINISTRATIVOS 1,811.53 21,738.32

GASTOS DE VENTAS
DETALLE MENSUAL ANUAL
Relaciones públicas 100.00 1,200.00
Viáticos y movilizaciones 80.00 960.00
Sueldos Y Beneficios legales 600.60 7,207.15
Depreciaciones 0.00 0.00
TOTAL GASTOS VENTAS 780.60 9,367.15

GASTOS OPERATIVOS 2592.12 31105.47

COSTOS DE PRODUCCIÓN
DETALLE MENSUAL ANUAL
Mano de Obra 1,868.28 22,419.35
Materiales directos 7,994.02 95,928.24
CIF 1,924.58 23,095.00
TOTAL COSTOS DE PRODUCCIÓN 11,786.88 141,442.59

CAPITAL DE OPERACIÓN

CALCULO DEL CAPITAL DE OPERACIÓN PARA UN MES

DESCRIPCIÓN MENSUAL ($)
COSTOS DE PRODUCCIÓN 11,786.88
Mano de Obra 1,868.28
Materiales directos 7,994.02
CIF 1,924.58
GASTOS ADMINISTRATIVOS 1,811.53
Suministros de oficina 25.50
Depreciaciones y Amortizaciones 44.31
Impuestos 0.00
Viáticos y movilizaciones 50.00
Sueldos Y Beneficios legales 1,633.39
Amortizaciones 58.33
GASTOS DE VENTAS 780.60
Relaciones públicas 100.00
Viáticos y movilizaciones 80.00
Sueldos Y Beneficios legales 600.60
Depreciaciones y Amortizaciones 0.00

CAPITAL DE TRABAJO UN MES 14,379.00

 2 3 4 5
309.06 312.15 315.27 318.42
531.67 531.67 531.67 531.67
0.00 0.00 0.00 0.00
606.00 612.06 618.18 624.36 podria ser cero
19796.66 19994.62 20194.57 20396.51
700.00 700.00 700.00 700.00
21,943.38 22,150.50 22,359.69 22,570.97

2 3 4 5
1,212.00 1,224.12 1,236.36 1,248.72
969.60 979.30 989.09 998.98
7,279.22 7,352.01 7,425.53 7,499.79
0.00 0.00 0.00 0.00
9,460.82 9,555.43 9,650.98 9,747.49
ia ser cero
 DEPRECIACION Edificios
DESCRIPCION V. TOTAL VIDA UTIL V. DESECHO DEPRECIAC.
Edificios 350.00 20 0.00 17.50

Total 350.00 0.00 17.50

Se estima el 0% el valor de desecho
DEPRECIACION MUEBLES Y ENSERES
(EN DOLARES)
MUEBLES Y ENSERES V.TOTAL VIDA UTIL V.DESECHO DEPRECIAC.
Escritorio 600.00 10 0.00 60.00
Silla giratoria 540.00 10 0.00 54.00
mesas de comedor 460.00 10 0.00 46.00
Estanterías 275.00 10 0.00 27.50
TOTAL 0.00 187.50
Se estima el 0% el valor de desecho

DEPRECIACION maquinaria y equipo

(EN DOLARES)
EQUIPO DE OFICINA V. TOTAL VIDA UTIL V.DESECHO DEPRECIAC.

cocina industrial 600.00 10 0.00 60.00

horno 350.00 10 0.00 35.00
aire acondicionado 550.00 10 0.00 55.00
congelador 350.00 10 0.00 35.00
licuadora 190.00 10 0.00 19.00
batidora de cabezal 160.00 10 0.00 16.00
túrmix 35.00 10 0.00 3.50
sifón 55.00 10 0.00 5.50
bolillo 60.00 10 0.00 6.00
TOTAL 3,439.20 0.00 235.00
Se estima el 0% el valor de desecho

DEPRECIACION EQUIPO DE COMPUTO

 (EN DOLARES)
EQUIPO DE COMPUTO V. TOTAL VIDA UTIL V.DESECHO DEPRECIAC.
COMPUTADORA 730.00 3 0.00 243.33
IMPRESORAS HP 840 250.00 3 0.00 83.33

TOTAL 980.00 0.00 326.67

DEPRECIACION VEHICULOS
(EN DOLARES)
VEHICULOS V. TOTAL VIDA UTIL V.DESECHO DEPRECIAC.
Camioneta de distribución 0.00 5 0.00 -
TOTAL 0.00 0.00 -

AMORTIZACIONES
(EN DOLARES)
GASTOS PREOPERATIVOS V. TOTAL VIDA UTIL V.DESECHO AMORTIZAC.
Gastos de Constitución 1,500 5 0.00 300.00
Gastos de Instalación 1,000 5 0.00 200.00
Gastos de capacitación y Puesta en Marcha 1,000 5 0.00 200.00
TOTAL 3,500 700.00

RESUMEN DEPRECIACIONES
DESCRIPCION VALOR ANUAL
Edificios 17.50 admin
Muebles y enseres 187.50 admin
Maquinaria y Equipo 235.00 prod
Equipo de Cómputo 326.67 admin
VEHICULOS - vtas
TOTAL DEPRECIACIONES 766.67

RESUMEN DE DEPRECIACIONES ANUALES

DEPARTAMENTO DEPRECIACION ANUAL
Administración 531.67
Ventas -
Producción 235.00
TOTAL 766.67
 SUELDO Aporte patronal
N.- NOMBRE XIII Sueldo XIV Sueldo Vacaciones
BASICO IESS 12,15%
DEPART. ADM.
1 Chef ejecutivo 750.00 91.13 62.50 35.42 31.25
2 cajero 425.00 51.64 35.42 35.42 17.71
0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
SUMAN 1175 142.7625 97.92 70.83 48.96

DEPART.PRODUCCION
3 ayudante 1 450.00 54.68 37.50 35.42 18.75
4 ayudante 2 450.00 54.68 37.50 35.42 18.75
5 steward 425.00 51.64 35.42 35.42 17.71
SUMAN 1325.00 160.9875 110.42 106.25 55.21

DEPART. VENTAS
6 Vendedor 1 425.00 51.64 35.42 35.42 17.71
0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
SUMAN 425.00 51.64 35.42 35.42 17.71
TOTAL MENSUAL 2925.00 355.39 243.75 212.50 121.88
TOTAL ANUAL 35100.00 4264.65 2925.00 2550.00 1462.50

PROYECCION DE SUELDOS
AÑO TOTAL SUELDOS
1 49227.15
2 49719.42
3 50216.62
4 50718.78
5 51225.97
Se proyectan con incremento del 1% de inflación anual

MOD
6 INVERSION OPERACIÓN
AÑO 0 1 2 3 4
MOD 0.00 22,419.35 22,643.54 22,869.98 23,098.68
TOTAL 0.00 22,419.35 22,643.54 22,869.98 23,098.68

GASTOS ADMINISTRATIVOS
FASE INVERSION OPERACIÓN
AÑO 0 1 2 3 4
Personal administrativo 0.00 19,600.65 19,796.66 19,994.62 20,194.57
TOTAL 0.00 19,600.65 19,796.66 19,994.62 20,194.57

GASTOS VENTAS
FASE INVERSION OPERACIÓN
AÑO 0 1 2 3 4
Personal Ventas 0.00 7,207.15 7,279.22 7,352.01 7,425.53
TOTAL 0.00 7,207.15 7,279.22 7,352.01 7,425.53

49,227.15
Fondo de
TOTAL A RECIBIR
reserva

62.50 1032.79
35.42 600.60
0.00 0.00
97.92 1633.39

37.50 633.84
37.50 633.84
35.42 600.60
110.42 1868.28

35.42 600.60
0.00 0.00
35.42 600.60
243.75 4102.26
2925.00 49227.15

5
23,329.67
23,329.67

5
20,396.51
20,396.51

5
7,499.79
7,499.79
 CARACTERÍSTICAS Y COSTOS DEL PRÉSTAMO:

Tasa de Inflación Nacional: 0.10

Inversión

Monto del Préstamo -

Duración del Préstamo 24 MESES

Tasa de Interés Nominal 0.015 %

Periodo Saldo Inicial Pago de intereses Pago de Capital Cuota Total

1 - 0.00 0.000 0.000
2 - 0.00 0.000 0.000
3 - 0.00 0.000 0.000
4 - 0.00 0.000 0.000
5 - 0.00 0.000 0.000
6 - 0.00 0.000 0.000
7 - 0.00 0.000 0.000
8 - 0.00 0.000 0.000
9 - 0.00 0.000 0.000
10 - 0.00 0.000 0.000
11 - 0.00 0.000 0.000
12 - 0.00 0.000 0.000
13 - 0.00 0.000 0.000
14 - 0.00 0.000 0.000
15 - 0.00 0.000 0.000
16 - 0.00 0.000 0.000
17 - 0.00 0.000 0.000
18 - 0.00 0.000 0.000
19 - 0.00 0.000 0.000
20 - 0.00 0.000 0.000
21 - 0.00 0.000 0.000
22 - 0.00 0.000 0.000
23 - 0.00 0.000 0.000
24 - 0.00 0.000 0.000
0.00 0.000
0.00 0.000

AÑOS CAPITAL INTERES MONTO

1 0.000 0.00
2 0.000 0.00
TOTAL 0.000 0.00 0.000
Saldo Final
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00 0.000
0.00 0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
0.00
Suministros
Denominación Cantidad Precio Unitario TOTAL
Tanque de gas 1 5.00 5.00
Desinfectante 2 1.00 2.00
Papel higiénico 1 1.00 1.00
Fundas de basura 5 0.20 1.00
Gorros tipo malla 4 1.00 4.00
papel de cocina 1 1.50 1.50
jabon neutro 2 5.00 10.00
papel encerado 1 1.00 1.00
1 0.00
1 0.00
1 0.00
TOTAL 25.50

SERVICIOS BASICOS
DESCRIPCION
AÑO TOTAL SERV.BASICOS
LUZ AGUA TELEFONO
1 600.00 360.00 300.00 1260.00
2 606.00 363.60 303.00 1272.60
3 612.06 367.24 306.03 1285.33
4 618.18 370.91 309.09 1298.18
5 624.36 374.62 312.18 1311.16
INCREMENTO 1% (INFLACION PROMEDIO)

CIF 1 2 3 4 5
Depreciaciones 235.00 235.00 235.00 235.00 235.00
Servicios basicos 1,260.00 1,272.60 1,285.33 1,298.18 1,311.16
Materiales indirectos 21,600.00 21,816.00 22,034.16 22,254.50 22,477.05
TOTAL CIF 23,095.00 23,323.60 23,554.49 23,787.68 24,023.21

incremento de valor 1.01

MATERIALES DIRECTOS
ingredientes 1 Por un litro
Descripción Cant. v\Unitario
agar agar 10 gr 1.75
alginato 10 gr 1.66
gluconolactato 10 gr 0.05
cloruro de calcio 10 gr 1.50
acido citrico 10 gr 1.3

TOTAL 6.26

Materiales Directos Valor Mat. Directos

Producto Mensual Anual
Cantidad producida 1277 15,324.00
Valor MD por un litro 6.26 6.26
TOTAL MATERIALES DIRECTOS 7,994.02 95,928.24

70
1

los 70 gr de mentol $8
MATERIALES INDIRECTOS
Alcohol antiséptico 1 litro 1 Por un litro
Descripción Cant. v\Unitario
Etiquetas 1 0.05
Botellas de 1 litro 1 0.20
Tapas rosca 1 0.05
TOTAL 0.30

Materiales Indirectos Valor Mat. Indirectos

Producto Mensual Anual
Cantidad producida 6,000.00 72,000.00
Valor MI por un litro 0.30 0.30
TOTAL MATERIALES DIRECTOS 1,800.00 21,600.00
 8
0.11
 INGRESOS POR VENTAS

FASE INVERSION OPERACIÓN

AÑO 0 1 2 3 4 5
Cantidad 15,324.00 15,324.00 15,324.00 15,324.00 15,324.00
Precio unitario 3.00 3.03 3.06 3.09 3.12
INGRESOS POR VENTAS 0 45,972.00 46,431.72 46,896.04 47,365.00 47,838.65

1.01 Incremento anual 1% del precio

DETALLE DE GASTOS

FASE INVERSION OPERACIÓN

AÑO 0 1 2 3 4 5
Gastos de Administración 0.00 21,738.32 21,943.38 22,150.50 22,359.69 22,570.97
Gastos de Venta 0.00 9,367.15 9,460.82 9,555.43 9,650.98 9,747.49
TOTAL 0.00 31,105.47 31,416.52 31,705.93 32,010.67 32,318.46
Elaboración: Autores 1.01

FASE INVERSION OPERACIÓN

AÑO 0 1 2 3 4 5
Materiales Directos 0.00 95,928.24 96,887.52 97,856.40 98,834.96 99,823.31
Mano de obra directa 0.00 22,419.35 22,643.54 22,869.98 23,098.68 23,329.67
CIF 0.00 23,095.00 23,323.60 23,554.49 23,787.68 24,023.21
TOTAL 0.00 141,442.59 142,854.67 144,280.86 145,721.32 147,176.18
 1.01

ESTADO DE RESULTADOS

FASE INVERSION OPERACIÓN

AÑO 0 1 2 3 4 5
Ingresos por Ventas 45,972.00 46,431.72 46,896.04 47,365.00 47,838.65
(-) Gastos Operativos 31,105.47 31,416.52 31,705.93 32,010.67 32,318.46
(-) Costos de Producción 141,442.59 142,854.67 144,280.86 145,721.32 147,176.18
Utilidad antes de Imptos. -126,576.06 -127,839.47 -129,090.76 -130,367.00 -131,656.00
(-) 15% Empl. Trab. -18,986.41 -19,175.92 -19,363.61 -19,555.05 -19,748.40
Utilidad antes de IR -107,589.65 -108,663.55 -109,727.14 -110,811.95 -111,907.60
(-) 25% IR -26,897.41 -27,165.89 -27,431.79 -27,702.99 -27,976.90
Utilidad antes de reservas -80,692.24 -81,497.66 -82,295.36 -83,108.96 -83,930.70
(-) 10% Reserva Legal -8069.22 -8149.77 -8229.54 -8310.90 -8393.07
Utilidad a distribuir -72,623.01 -73,347.89 -74,065.82 -74,798.06 -75,537.63
 empresa
FLUJO DE CAJA
PARA EL AÑO 1
CONCEPTO $ FEBRE MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIE OCTUBRE NOVIEMB DICIEMB TOTAL
INGRESOS:
Saldo 14379.00 3831.00 -6717.00 -17265.01 -27813.01 -38361.02 -48909.02 -59457.03 -70005.03 -80553.04 -91101.04 -101649.05 -523620.26
Ingresos por ventas 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 3831.00 45972.00
Ingresos extraordinarios 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00
Aportes de accionistas 0.00
Ventas de activos fijos 0.00
Venta de títulos fiduciarios 0.00

TOTAL INGRESOS 18210.00 7662.00 -2886.00 -13434.01 -23982.01 -34530.02 -45078.02 -55626.03 -66174.03 -76722.04 -87270.04 -97818.05 -477648.26

PAGOS
Gastos Operativos 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 2592.12 31105.47
Costos de producción 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 11786.88 141442.59

TOTAL PAGOS 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 14379.00 172548.06

DIFERENCIA 3831.00 -6717.00 -17265.01 -27813.01 -38361.02 -48909.02 -59457.03 -70005.03 -80553.04 -91101.04 -101649.05 -112197.05 -650196.31
Faltante o sobrante 9914.13
Saldo para ESF -102282.92

FLUJO DE CAJA
PARA EL AÑO 2
CONCEPTO $ FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
INGRESOS:
Saldo -102282.92 -112936.21 -123589.50 -134242.79 -144896.08 -155549.37 -166202.66 -176855.94 -187509.23 -198162.52 -208815.81 -219469.10 -1930512.13
Ingresos por ventas 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 3869.31 46431.72
Ingresos extraordinarios 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00
Aportes de accionistas 0.00
Ventas de activos fijos 0.00
Venta de títulos fiduciarios 0.00

TOTAL INGRESOS -98413.61 -109066.90 -119720.19 -130373.48 -141026.77 -151680.06 -162333.35 -172986.63 -183639.92 -194293.21 -204946.50 -215599.79 -1884080.41

PAGOS
Gastos Operativos 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 2618.04 31416.52
Costos de producción 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 11904.56 142854.67
Impuestos -45883.82
TOTAL PAGOS 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 14522.60 174271.19

DIFERENCIA -112936.21 -123589.50 -134242.79 -144896.08 -155549.37 -166202.66 -176855.94 -187509.23 -198162.52 -208815.81 -219469.10 -230122.39 -2058351.60
Faltante o sobrante -12751.68
Saldo para ESF -242874.07

FLUJO DE CAJA
PARA EL AÑO 3
CONCEPTO $ FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
INGRESOS:
Saldo -242874.07 -253631.63 -264389.20 -228804.95 -239562.51 -250320.08 -261077.64 -271835.20 -282592.77 -293350.33 -304107.89 -314865.45 -3207411.72
Ingresos por ventas 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 3908.00 46896.04
Ingresos extraordinarios 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00
Aportes de accionistas 0.00
Ventas de activos fijos 0.00
Venta de títulos fiduciarios 0.00

TOTAL INGRESOS -238966.07 -249723.63 -260481.19 -224896.95 -235654.51 -246412.07 -257169.64 -267927.20 -278684.76 -289442.33 -300199.89 -310957.45 -3160515.69

PAGOS
Gastos Operativos 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 2642.16 31705.93
Costos de producción 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 12023.41 144280.86
Impuestos -46341.81 -46341.81

TOTAL PAGOS 14665.57 14665.57 -31676.24 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 14665.57 129644.99

DIFERENCIA -253631.63 -264389.20 -228804.95 -239562.51 -250320.08 -261077.64 -271835.20 -282592.77 -293350.33 -304107.89 -314865.45 -325623.02 -3290160.67
Faltante o sobrante 6561.24
Saldo para ESF -319061.78

FLUJO DE CAJA
PARA EL AÑO 4
 CONCEPTO $ FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
INGRESOS:
Saldo -319061.78 -329925.69 -340789.61 -304858.13 -315722.04 -326585.96 -337449.88 -348313.79 -359177.71 -370041.63 -380905.54 -391769.46 -4124601.22
Ingresos por ventas 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 3947.08 47365.00
Ingresos extraordinarios 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00
Aportes de accionistas 0.00
Ventas de activos fijos 0.00
Venta de títulos fiduciarios 0.00

TOTAL INGRESOS -315114.69 -325978.61 -336842.53 -300911.04 -311774.96 -322638.88 -333502.79 -344366.71 -355230.63 -366094.54 -376958.46 -387822.38 -4077236.23

PAGOS
Gastos Operativos 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 2667.56 32010.67
Costos de producción 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 12143.44 145721.32
Impuestos -46795.40 -46795.40

TOTAL PAGOS 14811.00 14811.00 -31984.40 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 14811.00 130936.60

DIFERENCIA -329925.69 -340789.61 -304858.13 -315722.04 -326585.96 -337449.88 -348313.79 -359177.71 -370041.63 -380905.54 -391769.46 -402633.38 -4208172.82
Faltante o sobrante 6557.95
Saldo para ESF -396075.43

FLUJO DE CAJA
PARA EL AÑO 5

CONCEPTO $ FEBRERO MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO AGOSTO SEPTIEMBRE OCTUBRE NOVIEMBRE DICIEMBRE TOTAL
INGRESOS:
Saldo -396075.43 -407046.76 -418018.09 -381731.39 -392702.72 -403674.06 -414645.39 -425616.72 -436588.06 -447559.39 -458530.72 -469502.06 -5051690.77
Ingresos por ventas 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 3986.55 47838.65
Ingresos extraordinarios 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 0.00
Aportes de accionistas 0.00
Ventas de activos fijos 0.00
Venta de títulos fiduciarios 0.00

TOTAL INGRESOS -392088.87 -403060.20 -414031.54 -377744.83 -388716.17 -399687.50 -410658.83 -421630.17 -432601.50 -443572.83 -454544.17 -465515.50 -5003852.13

PAGOS
Gastos Operativos 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 2693.21 32318.46
Costos de producción 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 12264.68 147176.18
Impuestos -47258.04
TOTAL PAGOS 14957.89 14957.89 -32300.15 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 14957.89 179494.65

DIFERENCIA -407046.76 -418018.09 -381731.39 -392702.72 -403674.06 -414645.39 -425616.72 -436588.06 -447559.39 -458530.72 -469502.06 -480473.39 -5183346.77
Faltante o sobrante 6558.35
Saldo para ESF -473915.04
 ESTADO DE SITUACION INICIAL
ESI AÑO 1
ACTIVOS
Corriente 14,379.00
Caja - Bancos 14,379.00
Fijo 6,706.20
Edificios 350.00
Muebles y Enseres 1,875.00
Maquinaria, equipo y herramientas 3,439.20
Equipo de Computo 1,042.00

Diferidos 3,500.00
Gastos de Constitución 1,500.00
Gastos de Instalación 1,000.00
Gastos de Capacitación y puesta en marcha 1,000.00
TOTAL ACTIVOS 24,585.20

PASIVOS
CORRIENTE 0.00
Prestamos Bancarios 0.00

PATRIMONIO 24,585.20
Capital Social 24,585.20
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 24,585.20

ESTADO DE SITUACION FINAL

ESF AÑO 1 AÑO 2
ACTIVOS
CORRIENTE -102,282.92 -242,874.07
Caja - Bancos -102,282.92 -242,874.07

FIJOS
Depreciables 5,939.53 5,172.87
Edificios 350.00 350.00
Muebles y Enseres 1,875.00 1,875.00
Maquinaria, equipo y herramientas 3,439.20 3,439.20
Equipo de cómputo 1,042.00 1,042.00
(-) Depreciación Acumulada -766.67 -1,533.33
Diferidos 2,800.00 2,100.00
Gastos de Constitución 1,500.00 1,500.00
Gastos de Instalación 1,000.00 1,000.00
Gastos de Capacitación y puesta en marcha 1,000.00 1,000.00
_ Amortización Acumulada -700.00 -1,400.00
TOTAL ACTIVOS -93,543.39 -235,601.20

PASIVOS
CORRIENTE -53,953.04 -54,491.57
Trabajadores 15% -18,986.41 -19,175.92
IR por pagar 25% -26,897.41 -27,165.89
Reserva legal 10% por pagar -8,069.22 -8,149.77
PATRIMONIO -56,107.03 -137,604.69
Capital Social 24,585.20 24,585.20
Reserva legal 10% -8,069.22 -16,218.99
Utilidad Neta del Ejercicio -72,623.01 -73,347.89
Utilidad Acumulada Ejercicios anteriores -72,623.01
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO -110,060.08 -192,096.26

-16516.69 43504.94
6170.56 -5757
-10346.13 37747.94
AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

-319,061.78 -396,075.43 -473,915.04

-319,061.78 -396,075.43 -473,915.04

4,406.20 3,639.53 2,872.87

350.00 350.00 350.00
1,875.00 1,875.00 1,875.00
3,439.20 3,439.20 3,439.20
1,042.00 1,042.00 1,042.00
-2,300.00 -3,066.67 -3,833.33
1,400.00 700.00 0.00
 1,500.00 1,500.00 1,500.00
1,000.00 1,000.00 1,000.00
1,000.00 1,000.00 1,000.00
-2,100.00 -2,800.00 -3,500.00
-313,255.58 -391,735.89 -471,042.17

-55,024.93 -55,568.93 -56,118.37

-19,363.61 -19,555.05 -19,748.40
-27,431.79 -27,702.99 -27,976.90
-8,229.54 -8,310.90 -8,393.07
-219,900.05 -303,009.01 -386,939.71
24,585.20 24,585.20 24,585.20
-24,448.53 -32,759.42 -41,152.49
-74,065.82 -74,798.06 -75,537.63
-145,970.91 -220,036.73 -294,834.79
-274,924.98 -358,577.94 -443,058.08

38330.59 33157.95 27984.09

4407.39 4405.04 4405.26
42737.98 37562.99 32389.35
FLUJO DE EFECTIVO

FE = Utilidad neta + Depreciaciones + Amortizaciones

AÑO UTILIDAD NETA DEPRECIACIONE AMORTIZACIONES FLUJOS DE

S EFECTIVO
0 0.00 - 0 -
1 -72623.01 766.67 700.00 -71,156.35
2 -73347.89 766.67 700.00 -71,881.23
3 -74065.82 766.67 700.00 -72,599.15
4 -74798.06 766.67 700.00 -73,331.40
5 -75537.63 766.67 700.00 -74,070.96

CALCULO DE LA TIR

TIR = r2 + ( r2 - r1 ) VAN 1
VAN 1 - VAN 2

DONDE:
r1 = 12% 0.12
r2 = 14% 0.14
VAN 1 = -285,728.86
VAN 2 = -273,204

VAN 12% (van 1)

FLUJO DE FLUJO DE FACTOR DE
FLUJO DE FACTOR DE
AÑO EFECTIVO EFECTIVO ACTUALIZACIO
EFECTIVO ACTUALIZACION
ACTUALIZADO ACUMULADO N
0 24,585.20 1.0000 -24,585.20 -24,585 1.0000
1 -71,156.35 0.8929 -63,532.45 -88,118 0.8772
2 -71,881.23 0.7972 -57,303.27 -145,421 0.7695
3 -72,599.15 0.7118 -51,674.64 -197,096 0.6750
4 -73,331.40 0.6355 -46,603.43 -243,699 0.5921
5 -74,070.96 0.5674 -42,029.85 -285,728.86 0.5194
VAN 1

TIR = 0,12+( 0,12 - 0,10) -285,729

-12,525

TIR = 0,12 + ( 0,02) -285,729

-12,525

TIR = 0,12 + ( 0,02) 22.812751750276

TIR = 0,12 + 0.4562550350055

 TIR = 0.576255035006
TIR = 57.63 %

CALCULO RELACION BENEFICIO COSTO

VAN 1
EGRESOS
FACTOR DE INGRESOS
AÑO INGRESOS EGRESOS ACTUALIZADO
ACTUALIZACION ACTUALIZADO
S
0 0.00 0.00 1.0000 0.00 0.00
1 45,972.00 172,548.06 0.8929 41,046.43 154,060.76
2 46,431.72 174,271.19 0.7972 37,015.08 138,927.92
3 46,896.04 175,986.79 0.7118 33,379.67 125,263.92
4 47,365.00 177,731.99 0.6355 30,101.31 112,951.90
5 47,838.65 179,494.65 0.5674 27,144.93 101,850.08
TOTAL 168,687.43 633,054.59

B/C = INGRESOS ACTUALIZADOS

EGRESOS ACTUALIZADOS

B/C = 168,687.43
633,054.59

B/C = 0.27

PERIODO DE RECUPERACION DE LA INVERSIÓN

PRI = AÑO ANTERIOR + FE DEL AÑO

INVERSION
3 -73,331.40
24,585.20

0.02

0.34 12 4.08
 VAN 12% (van 2)
FLUJO DE
FLUJO DE EFECTIVO ACTUALIZADO EFECTIVO
ACUMULADO
-24,585.20 -24,585
-62,417.85 -87,003
-55,310.27 -142,313
-49,002.36 -191,316
-43,418.07 -234,734
-38,470.14 -273,204
VAN 2

0.8264462809917
 PERIODO 0 1
Flujo neto de efectivo -24,585.20 -71,156.35
FLUJO NETO DE EFECTIVO ACUMULADO -24,585.20 -95,741.55

Periodo de Recuperación de la inversión= -0.28

Período de Recuperación de la inversión 0 años

𝑃𝑅𝐼=𝐴ñ𝑜 𝑛𝑒𝑔𝑎𝑡𝑖𝑣𝑜+(𝐹𝐸 𝑎𝑐𝑢𝑚𝑢𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑛𝑒𝑔𝑎𝑡𝑖𝑣𝑜)/(𝐹𝐸 𝑎𝑐𝑢𝑚𝑢𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑛𝑒𝑔𝑎𝑡𝑖𝑣𝑜−𝐹𝐸 𝑎𝑐𝑢𝑚𝑢𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑝𝑜𝑠𝑖𝑡𝑖𝑣

𝑃𝑅𝐼=3+22.521,90/(−16.623,85−22.521,90)
3 -240,221.93 -0.275840101321
73,331.40
 2 3 4 5
-71,881.23 -72,599.15 -73,331.40 -74,070.96
-167,622.78 -240,221.93 -313,553.33 -387,624.29

5.04
5 meses Dentro del tiempo del proyecto

𝑔𝑎𝑡𝑖𝑣𝑜−𝐹𝐸 𝑎𝑐𝑢𝑚𝑢𝑙 𝑎ñ𝑜 𝑝𝑜𝑠𝑖𝑡𝑖𝑣𝑜)

 tasa= 0.12

AÑ
Flujo de Efectivo
0
Inversión -24585.20
Utilidad Neta
Depreciaciones
Amortizaciones
FE -24585.20

VAN $-285,728.86
TIR Err:523
o del tiempo del proyecto. Se RECOMIENDA LA INVERSIÓN
 AÑOS
1 2 3 4 5
0 0 0 0 0
-72623.01 -73347.89 -74065.82 -74798.06 -75537.63
766.67 766.67 766.67 766.67 766.67
700.00 700.00 700.00 700.00 700.00
### ### ### ### ###
PUNTO DE EQUILIBRIO
AÑOS 1 2 3 4
VENTAS 45972.00 46431.72 46896.04 47365.00
COSTOS FIJOS 50693.82 50666.09 51163.28 51665.45
Depreciaciones 766.67 766.67 766.67 766.67
Amortizaciones 700.00 180.00 180.00 180.00
Sueldos y beneficios legales 49,227.15 49,719.42 50,216.62 50,718.78
COSTOS VARIABLES 121854.24 123605.10 124823.51 126066.55
Costos variables 121854.24 123605.10 124823.51 126066.55

PUNTO DE EQUILIBRIO ($) -30,712.01 -30483.49 -30789.59 -31093.85

PUNTO DE EQUILIBRIO
PERIODO 0 1 2 3
CF 50,693.82 50,666.09 51,163.28
CV 121,854.24 123,605.10 124,823.51
Cvu 7.95 8.07 8.15
PRECIO 3.00 3.03 3.06
PE UNIDAES -10,237.34 -10,060.56 -10,060.97
PE $ -30,712.01 -30,483.49 -30,789.59

PUNTO DE EQUILIBRIO en Unidades

INGRESOS TOTALES = COSTOS TOTALES
Ventas = CT
pxq = Cvu x q + CF PE unidades CF
q(p-Cvu)=CF (p - Cvu)

PUNTO DE EQUILIBRIO en dólares

PE ($) CF
1-Cvu/V
 5
47838.65
52172.64
766.67
180.00
51,225.97
127322.01
127322.01

-31401.14

4 5
51,665.45 52,172.64
126,066.55 127,322.01
8.23 8.31
3.09 3.12
-10,059.79 -10,058.63
-31,093.85 -31,401.14
ESCENARIO Probabilidad VAN VAN*Probabilidad
OPTIMISTA 0.30 31828.18 9548.45
PROBABLE 0.50 $-285,728.86 -142864.43
PESIMISTA 0.20 $-16,573.52 -3314.70
EMV -136630.68
TIR TIR*Probabilidad B/C B/C*Probabilidad
0.21 0.06 1.39 0.42
Err:523 Err:523 0.27 0.13
0.07 0.01 1.29 0.26
Err:523 0.81