PLAN FINANCIERO

NCIERO
 INVERSIONES
.

INVERSIONES ANUALES AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Maquinaria 0.00
Mobiliario 3,782.00
Equipos informáticos 3,602.00
Software 3,150.00
Vehículos 1,344.00
Existencias iniciales 22,581.00
Tesorería inicial 33,806.00
Otros 1,000.00
TOTAL 69,265.00 0.00 0.00 0.00

INMOVILIZADO ACUMULADO AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Maquinaria 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 3,782.00 3,782.00 3,782.00 3,782.00
Equipos informáticos 3,602.00 3,602.00 3,602.00 3,602.00
Software 3,150.00 3,150.00 3,150.00 3,150.00
Vehículos 1,344.00 1,344.00 1,344.00 1,344.00
Otros
TOTAL 11,878.00 11,878.00 11,878.00 11,878.00

AMORTIZACIÓN ANUAL AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Maquinaria 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 0.00 378.20 378.20 378.20
Equipos informáticos 0.00 720.40 720.40 720.40
Software 0.00 630.00 630.00 630.00
Vehículos 0.00 268.80 268.80 268.80
Otros 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 1,997.40 1,997.40 1,997.40
AMORTIZACIÓN ACUMULADA AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Maquinaria 0.00 0.00 0.00 0.00
Mobiliario 0.00 378.20 756.40 1,134.60
Equipos informáticos 0.00 720.40 1,440.80 2,161.20
Software 0.00 630.00 1,260.00 1,890.00
Vehículos 0.00 268.80 537.60 806.40
Otros 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL 0.00 1,997.40 3,994.80 5,992.20
ONES

AÑO 4 AÑO 5 Vida útil Amortización (%)

10 10%
10 10%
5 20%
5 20%
5 20%

10 10%
0.00 0.00

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00
3,782.00 3,782.00
3,602.00 3,602.00
3,150.00 3,150.00
1,344.00 1,344.00

11,878.00 11,878.00

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00
378.20 378.20
720.40 720.40
630.00 630.00
268.80 268.80
0.00 0.00
1,997.40 1,997.40
AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00
1,512.80 1,891.00
2,881.60 3,602.00
2,520.00 3,150.00
1,075.20 1,344.00
0.00 0.00
7,989.60 9,987.00
 FINANCIACION
FINANCIACIÓN PROPIA:
Capital Social
AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Aportaciones al Capital 30,452.00 0.00 0.00 0.00

FINANCIACIÓN AJENA:

Préstamos
AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
Nuevos préstamos constituidos 30,452.00 0.00 0.00 0.00

Condiciones Préstamos:
Tipo de interés 7%
Años 10

Capital vivo AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 30,452.00 28,247.96 25,889.64 23,366.23
Préstamos año1 0.00 0.00 0.00
Préstamos año2 0.00 0.00
Préstamos año3 0.00
Préstamos año4
Préstamos año5
TOTAL Préstamos 30,452.00 28,247.96 25,889.64 23,366.23

Gastos financieros AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 2,131.64 1,977.36 1,812.27
Préstamos año1 0.00 0.00
Préstamos año2 0.00
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 2,131.64 1,977.36 1,812.27

Devoluciones préstamos AÑO O AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Préstamos año0 2,204.04 2,358.32 2,523.41
Préstamos año1 0.00 0.00
Préstamos año2 0.00
Préstamos año3
Préstamos año4
TOTAL Préstamos 0.00 2,204.04 2,358.32 2,523.41
IACION

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00

AÑO 4 AÑO 5
0.00 0.00

AÑO 4 AÑO 5
20,666.19 17,777.14
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
20,666.19 17,777.14

AÑO 4 AÑO 5
1,635.64 1,446.63
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
1,635.64 1,446.63

AÑO 4 AÑO 5
2,700.04 2,889.05
0.00 0.00
 0.00 0.00
0.00 0.00
0.00
2,700.04 2,889.05
 PRODUCTOS Y SERVICIOS

VENTAS
Nombre del producto o servicio Modelo A Modelo B Producto 3
Ventas estimadas año 1 (unidades) 15,338 7,669
Incremento anual ventas 8.00% 8.00%
Precio de venta año 1 23.50 25.77
Incremento anual del precio 5.00% 5.00%

Periodo medio de cobro (días) 0

COSTE DE VENTAS
Nombre del producto o servicio Modelo A Modelo B Producto 3
Porcentaje de stocks sobre ventas 25.00% 25.00%
Coste del producto año 1 15.08 16.47
Incremento anual del precio 4.00% 4.00%

Periodo medio pago a proveedores (días) 30

Modelo A Modelo B Producto 3

MARGEN BRUTO 8.42 9.30 0.00

Ingresos por ventas: AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Modelo A 360,443.00 408,742.36 463,513.84
Modelo B 197,630.13 224,112.57 254,143.65
Producto 3 0.00 0.00 0.00
Producto 4 0.00 0.00 0.00
Producto 5 0.00 0.00 0.00
TOTAL 558,073.13 632,854.93 717,657.49

Coste de ventas AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Modelo A 231,297.04 169,682.09 88,401.33
Modelo B 157,885.54 127,929.50 87,662.28
Producto 3 0.00 0.00 0.00
Producto 4 0.00 0.00 0.00
Producto 5 0.00 0.00 0.00
TOTAL 389,182.58 297,611.59 176,063.60

Valoración económica existencias: AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Modelo A 90,110.75 102,185.59 115,878.46
Modelo B 49,407.53 56,028.14 63,535.91
Producto 3 0.00 0.00 0.00
Producto 4 0.00 0.00 0.00
Producto 5 0.00 0.00 0.00
TOTAL 139,518.28 158,213.73 179,414.37
Y SERVICIOS

Producto 4 Producto 5

Producto 4 Producto 5

Producto 4 Producto 5
0.00 0.00

AÑO 4 AÑO 5
525,624.69 596,058.40
288,198.90 326,817.55
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
813,823.59 922,875.96

AÑO 4 AÑO 5
-16,586.09 -150,035.67
34,926.36 -32,820.44
0.00 0.00
 0.00 0.00
0.00 0.00
18,340.27 -182,856.11

AÑO 4 AÑO 5
131,406.17 149,014.60
72,049.73 81,704.39
0.00 0.00
0.00 0.00
0.00 0.00
203,455.90 230,718.99
 GASTOS FIJOS

Número de empleados AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4

10 10 11 11

Salario mensual medio año 1 645.16

Incremento salarial anual 3.00%
Cuotas Seguridad Social 35.00%

Alquileres

Alquiler mensual 1,827.00

Subida anual 2.00%

Otros gastos (Anuales)

Electricidad 2,258.00
Teléfono 1,935.00
Material de Oficina 806.00
Limpieza 2,581.00
Servicios Profesionales 11,290.00
Seguros 3,000.00
Tributos
Otros 1,000.00
TOTAL OTROS GASTOS 22,870.00

TOTAL GASTOS FIJOS AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4

Salarios 90,322.40 93,032.07 102,335.28 102,335.28
Seguridad Social 31,612.84 32,561.23 35,817.35 35,817.35
TOTAL Personal 121,935.24 125,593.30 138,152.63 138,152.63
Alquileres 21,924.00 22,362.48 22,809.73 23,265.92
Otros gastos 22,870.00 23,556.10 24,262.78 24,990.67
TOTAL GASTOS FIJOS 166,729.24 171,511.88 185,225.14 186,409.22
FIJOS

AÑO 5
12

AÑO 5
111,638.49
39,073.47
150,711.96
23,731.24
25,740.39
200,183.59
 OTROS DATOS

EXPLICACIÓN

Impuesto sobre Beneficios 30%

Inflación interanual prevista 3%

Dividendo anual 25% 25% 25% 25%

OS

25%
 BALANCE PREVISIONAL

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4

ACTIVO
Inmovilizado 11,878.00 11,878.00 11,878.00 11,878.00 11,878.00
Amortización Inmovilizado 0.00 -1,997.40 -3,994.80 -5,992.20 -7,989.60
ACTIVO NO CORRIENTE 11,878.00 9,880.60 7,883.20 5,885.80 3,888.40
Existencias 0.00 139,518.28 158,213.73 179,414.37 203,455.90
Clientes 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Tesorería 33,806.00 42,281.35 145,474.72 343,812.20 666,978.55
ACTIVO CORRIENTE 33,806.00 181,799.63 303,688.45 523,226.57 870,434.44
Cuentas con socios deudoras 15,220.00 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL ACTIVO 60,904.00 191,680.23 311,571.65 529,112.37 874,322.84
PASIVO Y PATRIMONIO
Capital 30,452.00 30,452.00 30,452.00 30,452.00 30,452.00
Reservas 0.00 0.00 0.00 77,532.98 255,437.74
Resultado ejercicio 0.00 -92,078.48 103,377.31 237,206.34 412,939.35
FONDOS PROPIOS 30,452.00 -61,626.48 133,829.31 345,191.32 698,829.09
Préstamos a largo plazo 30,452.00 28,247.96 25,889.64 23,366.23 20,666.19
PASIVO A LARGO PLAZO 30,452.00 28,247.96 25,889.64 23,366.23 20,666.19
Proveedores 0.00 19,010.72 13,946.47 7,265.86 -1,363.24
PASIVO A CORTO PLAZO 0.00 19,010.72 13,946.47 7,265.86 -1,363.24
Cuentas con socios acreedoras 0.00 206,048.03 137,906.23 153,288.96 156,190.81
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 60,904.00 191,680.23 311,571.65 529,112.37 874,322.84
 AÑO 5

11,878.00
-9,987.00
1,891.00
230,718.99
0.00
1,135,724.04
1,366,443.03
0.00
1,368,334.03

30,452.00
565,142.25
619,147.21
1,214,741.46
17,777.14
17,777.14
-12,331.70
-12,331.70
148,147.12
1,368,334.03
 CUENTA DE RESULTADOS PREVISION

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

Ventas 558,073.13 632,854.93 717,657.49 813,823.59 922,875.96
Ingresos de Explotación 558,073.13 632,854.93 717,657.49 813,823.59 922,875.96
Compras 389,182.58 297,611.59 176,063.60 18,340.27 -182,856.11
Variación de existencias 90,110.75 12,074.84 13,692.87 15,527.71 17,608.43
Gastos de personal 121,935.24 125,593.30 138,152.63 138,152.63 150,711.96
Alquileres 21,924.00 22,362.48 22,809.73 23,265.92 23,731.24
Otros gastos 22,870.00 23,556.10 24,262.78 24,990.67 25,740.39
Dotación para la amortización 1,997.40 1,997.40 1,997.40 1,997.40 1,997.40
Resultado de Explotación -89,946.84 149,659.22 340,678.48 591,549.00 885,942.65
Gastos financieros 2,131.64 1,977.36 1,812.27 1,635.64 1,446.63
Resultado antes de Impuestos -92,078.48 147,681.87 338,866.20 589,913.36 884,496.02
Impuesto sobre beneficios 0.00 44,304.56 101,659.86 176,974.01 265,348.81
RESULTADO DEL EJERCICIO -92,078.48 103,377.31 237,206.34 412,939.35 619,147.21
Dividendos -23,019.62 25,844.33 59,301.59 103,234.84 154,786.80
Reservas -46,039.24 51,688.65 118,603.17 206,469.68 309,573.61

Distribución de Resultados
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
Reservas 0.00 0.00 77,532.98 255,437.74 565,142.25
Dividendos 0.00 25,844.33 59,301.59 103,234.84 154,786.80

RESULTADO DEL EJERCICIO

700,000.00

600,000.00

500,000.00

400,000.00

300,000.00

200,000.00

100,000.00

0.00
500,000.00

400,000.00

300,000.00

200,000.00

100,000.00

0.00
AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
-100,000.00

-200,000.00
S PREVISIONAL

COSTES UNITARIOS Y PUNTO MUERTO

PRODUCTO 1
COSTE VARIABLE UNITARIO 15.08
COSTES FIJOS TOTALES
COSTE FIJO UNITARIO 0
COSTE TOTAL UNITARIO 15.08
PUNTO MUERTO 0

PRODUCTO 2
COSTE VARIABLE UNITARIO 0.00
COSTES FIJOS TOTALES
COSTE FIJO UNITARIO #DIV/0!
COSTE TOTAL UNITARIO #DIV/0!
PUNTO MUERTO #DIV/0!

PRODUCTO 3
COSTE VARIABLE UNITARIO 360,443.00
COSTES FIJOS TOTALES
COSTE FIJO UNITARIO 0
COSTE TOTAL UNITARIO 360,443.00
PUNTO MUERTO 0
ÑO 5
 PRESUPUESTO DE TESORERÍA

AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4

TESORERÍA INICIAL 33,806.00 25,445.00 42,281.35 145,474.72 343,812.20
COBROS
Cobros de ventas 0.00 558,073.13 632,854.93 717,657.49 813,823.59
Capital 30,452.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Préstamos 30,452.00 0.00 0.00 0.00 0.00
TOTAL COBROS Y TESORERÍA INICIAL 94,710.00 583,518.13 675,136.28 863,132.21 1,157,635.80
PAGOS
Inmovilizado 69,265.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Suministros 0.00 370,171.86 283,665.12 168,797.74 19,703.51
Gastos de personal 0.00 121,935.24 125,593.30 138,152.63 138,152.63
Alquileres 0.00 21,924.00 22,362.48 22,809.73 23,265.92
Gastos financieros 0.00 2,131.64 1,977.36 1,812.27 1,635.64
Devoluciones de préstamos 0.00 2,204.04 2,358.32 2,523.41 2,700.04
Otros gastos 0.00 22,870.00 23,556.10 24,262.78 24,990.67
Pago Impuesto Beneficios 0.00 0.00 44,304.56 101,659.86 176,974.01
Pago dividendos 0.00 0.00 25,844.33 59,301.59 103,234.84
TOTAL PAGOS 69,265.00 541,236.78 529,661.56 519,320.01 490,657.25
SALDO TESORERÍA 25,445.00 42,281.35 145,474.72 343,812.20 666,978.55

S A LDOS DE TE S ORE RÍA

1,200,000.00

1,000,000.00

800,000.00

600,000.00

400,000.00

200,000.00
800,000.00

600,000.00

400,000.00

200,000.00

0.00
AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
 AÑO 5
666,978.55

922,875.96
0.00
0.00
1,589,854.50

0.00
-170,524.41
150,711.96
23,731.24
1,446.63
2,889.05
25,740.39
265,348.81
154,786.80
454,130.46
1,135,724.04
AÑO 5
 ANÁLISIS ECONÓMICO-FINANCIERO
LIQUIDEZ FÓRMULA Año 1
1. Fondo de Maniobra Activo Corriente - Pasivo Corriente 162,789
2. Liquidez Total Activo Corriente / Pasivo Corriente 9.6
3. Prueba Ácida Activo Corriente - Exist./Pasivo Coriente 2.2
4. Tesoreria Tesoreria / Pasivo Corriente 2.2
SOLVENCIA Año 1
5. Endeudamiento Fondos Ajenos / Fondos Propios -0.8
6. Cobertura de Intereses BAIT / Gastos Financieros -42.2
7. Solvencia Activo Realizable / Fondos Ajenos 4.1
RENTABILIDAD Año 1
8. Rentabilidad económica (ROI) BAIT/ Activo Neto = Margen * Rotacion -46.93%
9. Rentabilidad financiera (ROE) BN/Fondos Propios=[ROI+e*(ROI-Kd)*](1-t) 149.41%
10. Crecimiento interno (ICI) Beneficio Retenido / Fondos Propios 74.71%
INANCIERO
Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
289,742 515,961 871,798 1,378,775
21.8 72.0 -638.5 -110.8
10.4 47.3 -489.3 -92.1
10.4 47.3 -489.3 -92.1
Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
0.3 0.1 0.0 0.0
75.7 188.0 361.7 612.4
7.8 17.3 45.3 251.3
Año 2 Año 3 Año 4 Año 5
48.03% 64.39% 67.66% 64.75%
77.25% 68.72% 59.09% 50.97%
38.62% 34.36% 29.55% 25.48%
 VAN Y TIR
AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

BENEFICIO EXPLOTACIÓN -89,946.84 149,659.22 340,678.48

IMPUESTOS -26,984.05 44,897.77 102,203.54
AMORTIZACIÓN 1,997.40 1,997.40 1,997.40
INVERSIÓN -69,265.00
FLUJO DE CAJA OPERATIVO -69,265.00 -60,965.39 106,758.86 240,472.33

VAN 663,779.29

TIR 101.59%
AÑO 4 AÑO 5

591,549.00 885,942.65
177,464.70 265,782.80
1,997.40 1,997.40

416,081.70 622,157.26