UNIVERSIDAD NACIONAL MAYOR DE SAN MARCOS

Facultad de Ciencias Contables

Gómez Suárez, Viviana Maribel

Huancas Garcia, Jose Nilson
Quiroz Calderón, Natalie Elizabeth
Pecho Tello, Katherine Valeria
Velasque Quispe, David Oliver
Pariona Saccsara, Liz Yulisa
Yalle Jara, Karla Danitza

2022
GRUPO N° 5
 1.1 DATOS DE LA EMPRESA

Razón Social: LECHE GLORIA SOCIEDAD 1.1.1 Principales Actividades

ANONIMA - GLORIA S.A Fabricación de Productos Lácteos
RUC: 20100190797 (excepto Congelados), Producción de
Dirección Legal: Av. Republica de Panamá Leche Fluida
Nro. 2461
Distrito / Ciudad: La Victoria 1.1.2 Actividades Secundarias
Partida Electrónica :11559044 del registro de Producción de Mantequilla, Producción
personas jurídicas de Lima de Queso, Fabricación de Productos
Cantidad de trabajadores: mas de 2800 Lácteos Secos, Condensados y Evaporados
 1.2 HISTORIA
• Se produce la fusión entre Gloria S.A y
algunas de las empresas que el Grupo
El 5 de febrero de 1941, la Leche Gloria S.A. cambió su Rodríguez había adquirido en forma
empresa General Milk denominación a Gloria S.A, el paralela.
Company Inc. constituyó cual lanza al mercado por • La empresa se moderniza y simplifica su
la empresa Leche Gloria primera vez, conservas de estructura interna adecuándose a las
S.A. pescado y café embolsados. nuevas circunstancias.

Inició el 4 de mayo la En marzo, una asociación

fabricación de la leche de hermanos arequipeños
evaporada Gloria Vito y Jorge Rodríguez
Banda adquirió el
porcentaje mayoritario de
las acciones de Gloria S.A
 1.2 HISTORIA
Continuo con la expansión de sus
Se inicia la mudanza de las negocios en el mercado local e
oficinas principales de internacional, a través de la adquisición
Gloria S.A en Arequipa a la Claudio Rodríguez Huaco asume la
de diversas empresas y/o la
planta de Huachipa Lima dirección corporativa , el cual
conformación de asociaciones en
que había culminado de actividades especializadas en el sector implemento la línea aséptica con una
construir su primera etapa lácteo inversión de USD 30 millones

2017

Comienza a operar el
Complejo Industrial de
Tras el escándalo de la marca
Huachipa, se inicia la
Pura Vida, Jorge Rodríguez
exportación de leche
asumió nuevamente como
evaporada a Haití y a
gerente corporativo en
otros mercados de
reemplazo del renunciado
Caribe y Sudamérica.
Robert Priday.
 1.3 Visión, misión, valores

Misión
Mantener el liderazgo en cada uno de los
mercados en que participamos, a través de la
producción y comercialización de bienes con
marcas que garanticen un valor agregado para
nuestros clientes y consumidores. Visión
Somos una corporación de capitales
peruanos con un portafolio diversificado de
negocios con prestigio y proyección
internacional. Aspiramos satisfacer las
necesidades de nuestros clientes y Valores
consumidores con servicios, productos de la
• Cumplimiento de las obligaciones
más alta calidad, para ser siempre su primera
opción. • Dedicación al trabajo
• Prudencia en la administración de
los recursos
• Cultura del éxito
• Orientación a la persona
• Responsabilidad Social
 1.4Factores organizativos y sociales

1.4.1 Gobierno Corporativo

Realiza auditorías externas y tiene un departamento

de auditoría interna independiente, administrado de
manera corporativa para todas las empresas del
Grupo Gloria.

1.4.2 Entorno y Responsabilidad Social

Programa de desarrollo ganadero. Programa de nutrición.

Programa de asistencia humanitaria.

Programa de promoción del cuidado Programa de prevención de daños

ambiental. causados por desastres naturales

Programa de empleabilidad
1.5 POLÍTICA DE LA EMPRESA

Política comercial Política de Inversión

Política de Capital Política Financiera

Establece que las Tiene como
cuentas por propósito
cobrar y pagar a incrementar la
vinculadas y a capacidad
terceros son de Tiene como objetivos productiva, mejorar Establece que en
corto plazo. disponer del capital los productos y primer lugar
de manera que desarrollar nuevos. deben pre
continúe brindando
retornos a los pagarse
accionistas y obligaciones de
beneficios a los otros corto plazo.
participantes.
1.6 Estructura Organizacional
DIRECTORIO

ESTRUCTURA ACCIONARIA
1.7PRODUCTOS
 1.8ESTRATEGIAS

Liderazgo de sus marcas ya que la marca

Estrategias está posicionada en el mercado donde
opera.
Ofensivas

Con los nueves avances en la ciencia

Estrategias médica la marca gloria procede a adaptarse
Adaptativas de tal manera que sus productos sigan los
estándares de calidad que los define.

Estrategias Una estrategia de promoción sostenible,

Defensivas creando relaciones redituables con sus
clientes a través de promociones.
1.9 GRUPO ECONÓMICO

Opera en seis países de

América Latina (Perú,
Bolivia, Colombia, Ecuador,
Argentina y Puerto Rico)

Alimenticio

Cementero
Cuenta con 4 divisiones
de negocio
Agroindustrial

Cajas y empaques
1.10 RECURSO HUMANO

 El potencial de Leche Gloria S.A. en relación a los Recursos Humanos es la inversión en el desarrollo del talento
humano, creando líneas de carrera y estimulando la retención del talento, lo cual sin duda alguna es fuente de
ventaja. Siempre y cuando ese personal esté dispuesto a innovar y a mejorar, sin oponer resistencia a los
cambios.
1.11 ANÁLISIS DEL MACROAMBIENTE DE LA EMPRESA

ANÁLISIS ANÁLISIS
POLÍTICO  ECONÓMICO 

❑ DL 1062, Ley de Inocuidad de los

alimentos
❑ Modificación del Impuesto selectivo
al consumo, la norma dispone subir la
tasa impositiva de 17 a 25% a las
bebidas azucaradas que poseen seis
gramos o un mayor contenido de
azúcar por cada 100 mililitros.
❑ 21 acuerdos comerciales
1.11 ANÁLISIS DEL MACROAMBIENTE DE LA EMPRESA

ANÁLISIS ANÁLISIS
SOCIAL  TECNOLÓGICO 

33 millones 396 mil 700 Perú invierte solo 0.17% del

habitantes PBI en investigación y
desarrollo, según datos del
(Banco Mundial 2020).

(CEPAL), número de personas que

pasaron a la pobreza durante la
pandemia en 2020 se incrementó en
13 puntos porcentuales, de 15,4% a
28,4% de la población. En tanto, la
cantidad de personas en situación de
pobreza extrema escaló 5,6 puntos
porcentuales, de 3% a 8,6%. 
1.11 ANÁLISIS DEL MACROAMBIENTE DE LA EMPRESA

ANÁLISIS
ANÁLISIS LEGAL
ECOLÓGICO

Modificación del Reglamento de

Se han emitido leyes que norman la
la Leche y Productos Lácteos
entrega de licencias medioambientales
mediante el Decreto Supremo
y fortalecen el marco medioambiental
Nº 004-2022-MIDAGRI
dentro de los sectores claves, como son
minería, energía y bosques. 

Proyecto de ley aprobado por el

congreso que prohíbe la
importación de leche en polvo,
fue retirado por la Comisión
Agraria del Congreso. 
COMPETENCIA Los principales competidores de Leche Gloria S.A., en el
sector lácteo, lo constituyen las empresas Nestlé Perú S.A.,
Laive S.A., Producciones y Distribuciones Andinas S.A
Líder en el mercado
total de leches 76.7%
industrializadas con 16.7%
una participación de
mercado de 76.7%
5.5%

Principales
Principales segmentos
segmentos

Poseen una integración vertical (desde el acopio, producción,

comercialización y distribución) lo cual les permite generar
sinergias y economías de escala.
PROVEEDORES

•Amplia escala de acopio y • Mitigar el riesgo de

diversificación geográfica de los desabastecimiento de materia
proveedores a nivel nacional. prima(leche fresca).
•Compras en grandes volúmenes • Conseguir precios favorables.
PROVEEDORES
• Así, el precio de la leche fresca cruda a fines del 2021,
experimentó un aumento de 4.4% respecto al cierre

Cabe mencionar, que en el 2021, el total de leche acopiada

registró una disminución anual en 8.9% (reducción anual de
0.8% en el 2020).
 CLIENTES
EMPRESA DEPRODECA
Encargada de la gestión de distribución
de sus productos, representa el 40% de
las ventas.
40%
1. Plataforma:
⮚ Autoservicios
⮚ Cash Carry
⮚ Tiendas de
Conveniencias
⮚ Distribuidores Tiendas online: Linio, Juntoz, Cornershop,
⮚ Mayorista Freshmart y servicios de delivery

⮚ Minoristas
1. Programas sociales:
⮚ Vaso de Leche
EXPORTACIONES

Gloria exporta a alrededor de 40 países en el Caribe, América Latina, el

Medio Oriente y el oeste de África.

10%
Representa el 10% de
los ingresos.
PLANTA DE PRODUCCION
Gloria exporta a alrededor de 40 países en el Caribe, América Latina,
el Medio Oriente y el oeste de África.

Leche gloria S.A. cuenta con seis plantas industriales en el país: 

 Planta Huachipa

 Planta Majes(Arequipa)

 Planta Arequipa

 Planta Arequipa II  Planta Cajamarca

PROCESO DE PRODUCCION
Análisis
Vertical
 Análisis
Horizontal
ACTIVO
TOTAL
PASIVO
TOTAL
PATRIMONIO
TOTAL
ESTADO DE
RESULTADO
ANÁLISIS DE RATIOS FINANCIEROS

PERIODO 2017 AL 2021

RATIOS DE LIQUIDEZ
RATIOS DE SOLVENCIA
Cobertura de Intereses Concentración de deuda
RATIOS DE GESTIÓN
Ciclo Operativo 2017 -2021 Ciclo Efectivo 2017 -2021
RATIOS DE RENTABILIDAD
Rentabilidad de la acción 2017 -2021 Rentabilidad de la inversión 2017 -2021
Rentabilidad del Activo Total 2017 -2021 Rentabilidad del Activos Operativos 2017 -2021
EBITDA 2017 -2021 Rentabilidad del Negocio Financiera 2017 -2021
 CONCLUSIONES Y
RECOMENDACIONES
 ASPECTO FINANCIERO

Conclusión: Recomendación :
1. Gloria es la empresa líder en el mercado lácteo, mantiene una 1. Invertir en una mayor participación en el mercado de los
rentabilidad del negocio importante y constante con un promedio productos, diferentes al producto principal leche evaporada, que
de 15%, asi como, registra un adecuado crecimiento y baja han crecido para generar un mayor volumen de ventas y reducir el
volatibilidad en sus ingresos. riesgo a ser afectados por las variaciones en la demanda de la
leche evaporada.
2. El margen bruto ha disminuido por un mayor costo de las materias
primas, como la leche en polvo. 2. Se recomienda realizar un plan de contingencia para el insumo de
la leche en polvo que la empresa importa, ya que es un elemento
3. La empresa ha registrado adecuados niveles de liquidez, sensible a las variaciones de tipo de cambio en la coyuntura
especialmente el último año, su crecimiento ascendió a 1.62% a económica actual.
nivel general (en el 2020, fue de 1.40); no obstante, su deuda
financiera total al final de los años analizados cerró con un 3. Gloria al ser líder y mostrar una estabilidad en los ingresos que
incremento considerable, producto de financiamiento a mediano percibe mitiga el incremento de la deuda con su capacidad de
plazo adquirido como medida preventiva frente al contexto de cobertura, generación de flujos y rentabilidad de sus activos, con
inestabilidad política y volatibilidad en el tipo de cambio, esto no resultados suficientes para lidiar con el nivel de gasto financiero.
afectó a la liquidez ya que no se adquirió deuda a corto plazo, por Se recomienda mantener sus estrategias de venta y seguir un plan
el contrario, la caja disponible subió dado que parte del agresivo de inversiones, de esta manera, además, fortalecerá el
financiamiento se mantuvo como disponible. patrimonio.

4. Gloria, según los ratios de solvencia, muestra una reducción

patrimonial debido a la distribución de dividendos y un
incremento en el endeudamiento.
 ASPECTO FINANCIERO

Conclusión:
Recomendación :
Gloria es la empresa líder en el mercado lácteo, mantiene una rentabilidad del
negocio importante y constante con un promedio de 15%, así como, registra un Se recomienda una mayor participación en el mercado de yogures, través del
adecuado crecimiento y baja volatibilidad en sus ingresos. Leche Gloria en la crecimiento de ventas de este producto.
actualidad lidera el Mercado de Yogures, sin embargo los ingresos promedio
provenientes de este producto representa el 7% del total de ventas.

Estrategia:
Leche Gloria en la actualidad lidera el Mercado de Yogures, sin embargo los ingresos promedio provenientes de este producto representa el 7% del total de ventas. Se
recomienda una mayor participación en este mercado. La empresa realizará campañas publicitarias en la televisión para promocionar el producto yogurt GLORIA y dar a
conocer sus ingredientes, brindando de esta manera confianza a los clientes en la calidad. Como segundo paso, se hará una innovación en las presentaciones del producto,
incluyendo nuevos diseños. Se llevará a cabo a partir del 2022 y durará 2 año y medio, evaluando los resultados e impacto en las ventas trimestrales. Para la contratación de
las casas televisoras, durante el periodo inicial de año y medio, la creación de los diseños ascendería a un presupuesto de aproximadamente 691,000.Con el planeamiento
a desarrollar se espera crecer en este producto 10% de manera anual.

 En el 2021, Leche Gloria vendió 264,001.29(en miles), considerando un 10% de crecimiento, hemos proyectado las ventas durante 5 años.
En miles de soles
2022 2023 2024 2025 2026
S/ 290,401.42 S/ 319,441.56 S/ 351,385.72 S/ 386,524.29 S/ 425,176.72

 Para la campaña publicitaria y la realización de nuevos diseños se estima un

costo en soles de 691,180.
 De acuerdo a la estrategia Financiera-Costo, analizando la T.C 3.98
capacidad instalada para el 2026 en las venta de Yogurt se CAMPAÑA PUBLICITARIA TELEVISIÓN DISEÑO DE PRODUCTOS COTIZACION TOTAL
necesitará invertir en Maquinaria 349,363 soles. COSTO(DOLARES) 21,000.00 20,000.00 41,000.00
COSTOS (SOLES) 611,580.00 79,600.00 691,180.00
 ASPECTO FINANCIERO

Conclusión:

La empresa tiene presencia en varios Estrategia:

mercados internacionales, sin embargo no
suele ser de las marcas de lácteos
preferidas por lo consumidores en otros Ante ello, la estrategia propuesta es que la empresa invierta
países parte de su efectivo en su asociada Leche Gloria Ecuador
mediante la compra de acciones obteniendo así un mayor
control de esta y con el objetivo de proponer el impulso de la
leche entera ese país, considerando la demanda y preferencias
Recomendación : de los consumidores ecuatorianos. Esto se llevará a cabo a
partir de diciembre del 2022 y se realizará la proyección de los
resultados por los primeros 5 años. Para realizar esta estrategia
Adquirir más acciones de la empresa se necesitará 230,782 en miles de soles para la mayor inversión
Leche Gloria Ecuador para tener una en la asociada y 85,291 en miles de soles en el costo de la
participación del 50% en ella y así obtener maquinaria. Con todo ello se buscar crecer de manera
más ingresos por la venta de sus progresiva mediante el mayor ingreso por ventas debido a la
productos lácteos mayor participación en la asociada.
 ASPECTO FINANCIERO
 Vita lidera el ranking de marcas de lácteos más
Al 31 de diciembre de 2021:
elegidas en Ecuador Leche entera 1L

$ 1.45 $ 1.39
 El consumidor ecuatoriano prefiere la
leche entera, precios bajos y lo
consumen por los beneficios que
 Proyección de ventas durante los próximos 5 años ofrece el producto

S/(000)
PROYECCIÓN DE VENTAS
2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027
S/ 80,234.00 S/ 89,862.08 S/ 103,341.39 S/ 120,909.43 S/ 143,882.22 S/ 172,658.66 S/ 202,010.64

 Analizando la capacidad de producción de enero – febrero 2023, de acuerdo al primer y segundo turno se necesitará
equipamiento 701,949 y 85,291 respectivamente.
 ASPECTO TRIBUTARIO
Conclusión:
La empresa tiene escasos contratos de arrendamiento financiero para su  En el 2021, Leche Gloria a diferencia de su competencia
financiamiento, en relación a otras empresas del sector. Y ante la expansión directa, invirtió en menor medida, en relación a activos fijos
del mercado de Yogurt propuesto se necesitara mas maquinarias. obtenidos por arrendamiento financiero.

Recomendación :
Se recomienda a la empresa realizar mas contratos de arrendamiento
financiero, debido a que tiene la ventaja fiscal de deducir como gasto la
depreciacion del activo, reduciendo asi la utilidad y a su vez los impuestos.
Se invertirá en activo fijo por el crecimiento del mercado de yogurt.

Estrategia:
La empresa tiene escasos contratos de arrendamiento financiero para su
financiamiento, en relacion a otras empresas del sector. Se recomienda a la
empresa realizar mas contratos de arrendamiento financiero, debido a que  Deacuerdo a la estrategia Financiera-Costo, para el 2026 en
tiene la ventaja fiscal de deducir como gasto la depreciacion del activo, las venta de Yogurt se necesitará invertir en Maquinaria
reduciendo asi la utilidad y a su vez los impuestos. La empresa al proyectar 349,363 soles.
sus niveles de ventas en yogures necesitará mas activo fijo para la
producción, por ello contratará 4 asistentes para llevar el tratamiento  La base legal que permite la deducibilidad fiscal es el Decreto
contable de tales contratos de arrendamiento. Se llevará desde el 2022 y Legislativo N°299 y la ley N°27394, en ella se nos menciona
durará en los proximos 5 años. Por el servicio brindado de los asistentes se que la depreciación acelerada será en función a los años del
invertira 120,000 soles anuales. Donde se encargaran del tratamiento contrato, beneficiándose la empresa al poder deducir con
contable durante toda la duracion del contrato de arrendamiento. Con el rapidez la depreciación.
planeamiento a desarrollar se espera aumentar la depreciación de los
activos por derecho en uso.
 ASPECTO TRIBUTARIO

Conclusión:
Estrategia:
La empresa contratará a un especialista en materia
Leche Gloria se encuentra en proceso de fiscalización por
contable y tributaria para que capacite y asesore a los
el año 2016 referido al impuesto a las ganancias, mientras
jefes de estas áreas, estas capacitaciones se llevaran a
que los años 2017 al 2021 se encuentran pendientes de
cabo a partir del 2023, para ello la empresa invertirá
fiscalización, además algunas de estas contingencias no se
30,000. Como beneficio de esta capacitación se logrará
encuentran provisionadas.
reducir y provisionar las contingencias, así como un
adecuado tratamiento contable. Por otro lado, la
empresa podrá deducir el gasto pagado par la
capacitación para efectos del Impuesto a la Renta.
Recomendación :

Se recomienda que la empresa realice una capacitación en Base legal :

materia contable y tributaria a los jefes de estas áreas,
para la correcta aplicación de las normas y así reducir y  Artículo 21 inciso j del RLIR
evitar futuras contingencias.  DL 1120, establece que el criterio de generalidad no
será aplicable para la deducción de gastos del
personal.
 ASPECTO TRIBUTARIO

Conclusión:
Estrategia:
Leche Gloria viene cumpliendo con el pago de sus
Deducciones adicionales, crédito contra el Impuesto a la Renta
obligaciones tributarias, pues se nota una disminución
desde el 2017 al 2021, esto producto de las Resoluciones La empresa debe contratar, equipar y actualizar el área
del Tribunal Fiscal mediante las cuales la compañía efectúo de Recursos Humanos para que pueda llevar a cabo la
el pago de impuestos correspondiente a años anteriores selección adecuada del personal con discapacidad. Esta
debido a contingencias tributarias. estrategia se llevará a cabo en el ejercicio 2023, para la
contratación y capacitación del personal se requerirá un
monto de S/. 100,000. Con la contratación de este
Recomendación : personal se espera hacer una deducción adicional de
hasta un 50% y la obtención de un crédito fiscal contra el
Se recomienda que Leche Gloria S.A gestione de manera impuesto a la renta de un 3% del total de la
adecuada el pago de sus impuestos, así mismo que se remuneración anual del personal con discapacidad y
busque deducciones o créditos contra el impuesto a la 50% de los gastos razonables incurridos para adecuar el
renta, para ello una opción es contratar personal con lugar de trabajo los cuales deben estar debidamente
discapacidad de tal manera que se pueda aplicar devengados y sustentados. De está manera tendremos
deducciones y gozar de beneficios tributarios. un ahorro tributario de 170,000 para el 2023, lo cual
incrementa la rentabilidad de los accionistas.
 ASPECTO TRIBUTARIO

Base Legal:

 Ley N° 29973 - Ley General de la Persona con

Discapacidad
 DECRETO SUPREMO 287-2013-EF, específicamente el
artículo 3.
 ASPECTO DE COSTOS

Conclusión: Recomendación :
1. La compañía debe buscar cumplir con su estrategia de liderazgo en
1. Leche Gloria S.A. tuvo un EBITDA de S/ 538,346 millones y
costos con los siguientes lineamientos sobre el aseguramiento de la
S/569,237 millones en los años 2021 y 2020, respectivamente. calidad de los productos, cumplimiento con la calidad de los equipos y
Esta disminución se debe principalmente al aumento de los gastos protección del medio ambiente.
y costos en mayor proporción de su disminución en los costos de
venta y sus gastos administrativos siendo que los niveles de costos
indirectos de fabricación se vieron acrecentados. 2. Leche Gloria S.A. debe apostar por la inversión en maquinaria nueva
para el perfeccionamiento del proceso productivo, por ejemplo, la mejora
en los equipos sobre la línea aséptica cuya inversión corresponde a un
2. Leche Gloria S.A. posee una base amplia de proveedores; sin monto de casi US$ 30 millones.
embargo, el precio promedio de la leche fresca cruda se ha visto
incrementado en los últimos años debido a negociaciones con los
ganaderos desfavorables para la empresa, lo que origina un mayor 3. Leche Gloria S.A. debe optar por realizar compras de leche cruda a
costo. Así, el precio de la leche cruda a fines del 2021 aumentó en proveedores cuya tarifa no presente tanta variación respecto al año
anterior o caso contrario, realizar negociaciones que bajo un contrato
4.4% respecto al 2020.
respondan al cumplimiento de un tiempo no menor a 3 años, con ello la
empresa no tendría que ver incrementado su costo en materia prima de
manera tan repentina.
 ASPECTO DE COSTOS

Conclusión:
El margen bruto de Gloria S.A disminuyó a 18.7% en el año 2021, siendo
que en el 2020 este fue de 20.4%, ello debido a un mayor costo en materias
primas, como hojalata y leche en polvo, a partir del segundo semestre del
2021.

Recomendación:
Se recomienda a Gloria S.A. invertir en tecnología avanzada dentro de sus
plantas productoras buscando la fabricación de sus propios envases lo que
representaría una ventaja frente a los competidores, y a su vez, contribuirá a
mantener altos estándares de calidad y disminuirá costos operativos. Consecuencia de aplicar adquisiciones verticales en gloria
 Propiedad Planta y Equipo:

Estrategia: PPYE ↑ en un 25% por la adquisición vertical de Trupal S.A. empresa

encargada de envasar para Gloria.
La empresa llevará a cabo un plan en la que se evaluarán las adquisiciones  Costo de Producción:
verticales para que Gloria sea quien fabrique sus propios envases y de esta
manera disminuya costos. Se llevará a cabo a partir de noviembre del 2022. El costo de producción respecto al sector de enlatados ↓ en un 30% siendo un
Para llevar a cabo el plan se invertirá un promedio de 220,000 soles aproximado de 957,997 soles.
mensuales . Con el planeamiento a desarrollar se espera disminuir en un  Se espera:
30% los costos en materias primas y se espera obtener un crecimiento del
20% del margen bruto por implementar la adquisición vertical. ↓ costos de materias primas en un 30%
↑ del margen bruto en un 20% por implementar la adquisición vertical.
 ASPECTO AUDITORÍA INTERNA

Conclusión:
COSO 2013
Gloria S.A posee un alto riesgo de endeudamiento producto de su frágil
cobertura de interés, la cual la hace vulnerable frente a posibles
contingencias futuras.

Recomendación:
Se recomienda aplicar una política contable bajo el sistema COSO 2013,
haciendo hincapié en los componentes de evaluación de riesgo y actividades
de monitoreo, a fin de evaluar el riesgo por endeudamiento que presenta la
empresa y brindar soluciones a través de un monitoreo periódico que actúen
como medidas preventivas ante posibles contingencias.

Estrategia:
La empresa contratará auditores externos independientes para diseñar una
política contable bajo el sistema COSO 2013.Se llevará a cabo a partir del
2023. Se contratarán auditores externos independientes en los cuales se
invertirá un promedio de 200,000 soles mensuales. Producto de la nueva
política contable se espera reducir o minimizar el riesgo de endeudamiento Componentes
y dejar de ser una empresa riesgosa para futuros préstamos.
 ASPECTO AUDITORÍA INTERNA

Conclusión: Recomendación :
1. Se recomienda seguir con la política de cobranza y ventas, siempre
1. GLORIA S.A tiene una adecuada política de ventas y teniendo en cuenta la evaluación crediticia de sus clientes y una
cobranza (el periodo de cobro actual está entre 7 a 60 correcta estimación del deterioro de cuentas por cobrar.
días)
2. La empresa deberá seguir con el enfoque que se adoptó, pues este
2. El cambio de enfoque funcional a enfoque por procesos está siendo eficiente, además permitió que haya retroalimentación
tomando en cuenta la opinión de los trabajadores.
permitió tener un mayor control sobre los procesos
presentes en la empresa, mejorando la elaboración del 3. Se debería aplicar la metodología Kanban, la cual nos permitirá
producto en diferentes aspectos. mediante etiquetas, tener un control sobre la cantidad de insumos
disponibles hasta que se agoten. Sin embargo, antes de que eso
3. El problema de espera es otro de los que perjudica a la suceda y, mediante la metodología Just inTime, los insumos deben ser
adquiridos antes de que se agoten y justo en el momento en que se
empresa Gloria, en las ocasiones que la producción se necesitan.
detiene por no tener los insumos disponibles.
4. Se recomienda la captación de información, debido a que es un
4. La empresa no ha aplicado un cambio el manejo de elemento importante, ya que si sabes manejar esa información nos
riesgo financiero, que a futuro pueden afectar su permitirá seguir una estrategia empresarial innovadora que nos
ayudará a decidir sobre nuestros productos y servicios, reaccionar
operatividad y liquidez. ante nuestra competencia, anticiparse a los cambios que se están
produciendo en el mercado, en la tecnología, etc.