EG.5.5.12.

Utilizar metodologías para elaborar proyecciones de costos y gastos, que permitan establecer el monto necesario para cumplir con
estas obligaciones de fondos futuros.
EG.5.5.13. Utilizar hojas electrónicas para realizar proyecciones utilizando las TIC de manera que se facilite su elaboración.

Saberes previos
¿Cómo se elabora un presupues-
Proyecciones financieras
to de gastos en tu hogar?
Las proyecciones financieras de la empresa se fundamentan en los presupues-
tos de ventas, costos y gastos que se analizaron en las unidades anteriores.
Para realizar un presupuesto, se debe considerar una serie de supuestos básicos
sobre los cuales se pueden proyectar las cifras financieras.
Desequilibrio cognitivo Supuestos básicos para las proyecciones financieras
¿Qué sucede cuando las
proyecciones financieras de tu Presupuesto de ventas
emprendimiento no se producen en Completada la investigación de mercado y realizado el plan de mercadeo, el
la realidad? empresario podrá estimar cuál será su volumen de venta, el precio al que ven-
derá sus productos y cuál será el tiempo de recuperación del dinero invertido.
Con esta información puede proyectar sus ingresos. Normalmente, el número
de unidades vendidas y el precio de venta son las bases sobre las cuales se
asienta toda la proyección financiera de la empresa, por lo que su estimación
Saberes ancestrales debe ser realizada con el mayor nivel de detalle y considerando todos los fac-
tores que pudieran afectar las ventas.
Los primeros emprendimien-
tos en el Ecuador llevaban sus Presupuesto de costos
registros contables en grandes hojas En este presupuesto se deben incluir los costos de vender un producto o pres-
cuadriculadas; en ellas, los encarga-
tar un servicio. Debe ser realizado en función del tipo de empresa que se trate,
dos de la contabilidad escribían las
cifras con tinta. Este registro conta-
es decir, si es industrial, comercial o de servicios.
ble permitía realizar proyecciones Para el caso de emprendimientos industriales, el costo debe incluir todos los
financieras para los siguientes años. pagos relacionados con la planta de producción. En el caso de empresas co-
A finalizar el siglo XX, se comenza- merciales, el costo estará determinado por el pago necesario para adquirir los
ron a utilizar las hojas electrónicas,
productos que se comercialicen; y, para empresas de servicio, normalmente el
lo que facilitó el trabajo.
costo estará determinado por el costo de la mano de obra que presta el ser-
vicio y los materiales que utiliza. Un aspecto muy importante al momento de
presupuestar los costos es diferenciar entre costos fijos y variables.

Shutterstock, (2018). 477236668

La medida adecuada para hacer una proyección financiera proviene de la consideración de las ventas, costos y gastos que se produzcan.

112
 Interdisciplinariedad
Emprendimiento y
probabilidades
En el establecimiento de las proyec-
ciones financieras requeridas por un

Shutterstock, (2018). 533644474

emprendimiento, se deben determi-
nar las probabilidades de ocurrencia
de los supuestos establecidos para la
proyección de ventas, costos y gastos.
Cuando existen variaciones significa-
tivas debido a cambios de demanda
Cuando se han calculado con certeza los presupuestos de ventas, costos y gastos, el estado de resultados o reacción de la competencia, las pro-
siempre será satisfactorio.
yecciones no podrán ser cumplidas.

Presupuesto de gastos
Se refiere a los gastos de administración, ventas y financieros en los que se
incurrirá en la operación de la empresa. Aquí se diferenciará entre gastos fijos Otros ejemplos
y variables. Estado de resultados proyectados.
bit.ly/2DRKmlW
Estado de resultados proyectado
Incluirá los ingresos por ventas, los costos y los gastos contables que tendrá
el emprendimiento realizados en períodos mensuales de hasta por lo menos
cinco años. Lo óptimo es utilizar las hojas electrónicas para facilitar los cálculos.
¿Sabías qué?
Esta información se obtiene de los presupuestos de venta, costos y gastos. Se El estado de resultados es un
han de considerar las provisiones requeridas por ley para beneficios sociales, estado financiero que muestra los
ingresos, los costos y los gastos, así
participación laboral en las utilidades e impuesto a la renta.
como el beneficio o pérdida que ha
El formato básico para la proyección del estado de resultados, utilizando la obtenido una empresa durante un
información de la fábrica de pupitres, es el siguiente: período de tiempo determinado.

Mes 1 Mes 2 Mes 3 Mes 4 Mes 5 Mes 6 Mes 7 Mes 8 Mes 9 Mes 10 Mes 11 Mes 12 Año

Ingresos 1 350 2 700 4 050 5 400 6 750 8 100 9 450 10 800 12 150 13 500 13 500 13 500 101 250

Costos de ventas 1 220 1 940 2 660 3 380 4 100 4 820 5 540 6 260 6 980 7 700 7 700 7 700 60 000

Utilidad bruta 130 760 1 390 2 020 2 650 3 280 3 910 4 540 5 170 5 800 5 800 5 800 41 250

Gastos de
1 287 887 887 887 1 007 887 887 887 887 887 887 887 11 160
ministración

Gastos de venta 1 132 732 732 732 732 732 732 732 732 732 732 732 9 183

Gasto total 2 419 1 619 1 619 1 619 1 739 1 619 1 619 1 619 1 619 1 619 1 619 1 619 20 348

Utilidad antes de
–2 289 –859 –229 401 911 1 661 2 291 2 921 3 551 4 181 4 181 4 181 20 902
impuestos

Participación de
3 135
trabajadores (15 %)

Impuesto a la renta
3 909
(22 %)

Utilidad neta –2 289 –859 –229 401 911 1 661 2 291 2 921 3 551 4 181 4 181 4 181 13 858

Archivo editorial, (2018)

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