ADMINISTRACIÓN FINANCIERA

ACTIVIDAD 2

PRESENTADO POR:
GERALDINE HERNANDEZ LOTERO ID: 666022
MARLEN ELIZABETH RIASCOS ANGULO ID: 671723
BRIGGITTE LORENA ZAPATA TIQUE ID: 576588
LUISA FERNANDA VALENCIA MENA ID: 669036

TUTOR:
MARIO ANDRES PINEDA

FECHA
5/09/2020
 MI TALLER
Balances Generales
(Cifras en millones)
  2.017 2.018 2.019
Caja y bancos 49 88 52
Cuentas por cobrar 745 1.173 1.678
Inventarios 269 397 646
Total Activos Corrientes 1.063 1.658 2.376
     
Maquinaria y equipo 850 915 1.571
Depreciación acumulada (91) (135) (209)
Total Activos Fijos 759 780 1.362
TOTAL ACTIVOS 1.822 2.438 3.738
       
Proveedores 381 519 1.050
Otras cuentas por pagar 167 184 211
Préstamos a corto plazo 181 261 842
Total Pasivos Corrientes 729 964 2.103
       
Obligaciones financieras largo plazo   300 250
       
Total Pasivos 729 1.264 2.353
       
Capital 972 1.022 1.222
Utilidades retenidas 121 152 163
Total Patrimonio 1.093 1.174 1.385
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 1.822 2.438 3.738

Estados de Resultados
  2.017 2.018 2.019
Ventas netas (100% a crédito) 3.830 4.800 6.537
Costo de mercancía vendida (CMV) (2.137) (2.689) (3.922)
UTILIDAD BRUTA 1.693 2.111 2.615
Gastos de administración (418) (511) (655)
Gastos de ventas (650) (818) (981)
UT.OPERATIVA 625 782 979
Intereses (142) (168) (240)
Otros egresos (8) (6) (34)
Utilidad antes de impuestos 475 608 705
Impuestos (167) (184) (211)
UTILIDAD NETA 308 424 494
 ACTIVIDAD 2

En el archivo comparativo denominado MI Taller deberán analizar los comportamientos de

las cuentas que relaciono, a ellas deberán definir nuevas estrategias de manera grupal con el
fin de mejorar los indicadores. Ten en cuenta los siguientes aspectos.
1-Las cuentas por cobrar al final del 2019 tuvieron incremento del 13% con respecto al año
anterior.
2-La maquinaria y equipo del año 2018 tuvo una reparación por valor de $250, esto no
genera mayor producción a futuros.
3-El préstamo a corto plazo en el año 2019 género un mayor valor en los intereses por una
reclasificación de la tasa, el valor correspondiente se incrementó en 2%.

Tenga en cuenta las siguientes cuentas para su análisis:

  2017 2018 2019

Cuentas por cobrar 745 1.173 1.678
Maquinaria y equipo 850 915 1.571
Préstamos corto plazo 181 261 842
 NOTAS

Variaciones Días Año Variaciones

No. Cuentas Formula 2017 2018 2019 2017 2018 2019 2017- 2018 2018-2019

1 Cuentas por cobrar CXC *365 / Ventas a Credito 71 89 94 745 1.173 1.678 428 505

Inventario Inventario *365 / CMV 46 54 60 269 397 646 128 249

R// La empresa Mi taller realiza sus ventas 100% a crédito, lo cual genera un mayor
compromiso al área de cartera en realizar los cobros oportunos para manejar efectivo.
Para el año 2017 se evidencia que los días de rotación son del 71% corresponden a $ 745
mil, lo cual indica que no se está realizando el cobro debido acorde a las políticas de la
empresa que es hasta 60 días, para los siguientes años (2018 y 2019) los días de rotación de
la cartera siguen incrementando al cierre del 2019 es de 94% un valor de $1.678, se
evidencia que la compañía ha mantenido buenas ventas en cada año pero aún falta más
trabajo en el cobro de cartera, que sea más oportuna, para que la empresa puede tener más
flujo de efectivo y así poder cumplir de manera oportuna a sus obligaciones.
Con el crecimiento de cartera se realiza el indicador de rotación del inventario, para saber si
el incremento de las ventas muestra una rotación de inventario fluida, lo cual arroja que el
inventario cada año rota menos, para el año 2017 la rotación en días era de 46, para el 2018
llego a ser de 54 y en el 2019 termino con 60 días dos meses, su incrementos es
significativo pero su rotación no es oportuno. La empresa maneja una política de 30 días y
en ningunos de los años se cumple, si bien es cierto se debe de mantener un stock pero no
llenarse porque esto puede llevar a presentar perdidas, sea por caducidad o por
obsolescencia. Y por otra parte no se puede quedar en ceros ya que se puede presentar
ventas significativas las cuales la empresa no podrá responder adecuadamente por no tener
producción.
Ambos indicadores nos ayudan a darle mejor manejo a nuestros producto porque sabemos
que tanto vende la empresa, como debemos de mantener en producto y en lo que tenemos
vendido a la fecha, se le recomiendo manejar una buena rotación de la cartera y manejo en
la aprobación de los créditos a 30 y máximo a 60 días para minimizar el castigo de la
cartera en el periodo. Y tener inventario acorde a las ventas en periodos pasados.
 Variaciones Días Año Variaciones
No. Cuentas Formula 2017 2018 2019 2017 2018 2019 2017- 2018 2018-2019

Maquinaria y Equipo N/A N/A 850 915 1.571 65 656

2

Préstamos a corto plazo Activo Corriente / Pasivo Corriente 1 2 1 181 261 842 80 581

R// Para el año 2018 la maquinaria presento fallas, lo cual se le realiza mantenimiento y
reparación aún así se ve que la producción sigue siendo la misma y que puede llegar a
general menos, por tal motivo la empresa decide comprar una nueva maquinaria para el
año 2019, se evidencia en esta compra en la cuenta Maquinaria y Equipo por $1.571, como
la compañía realiza el 100% de sus ventas acredito no tiene el suficiente flujo de efectivo
para cancelar la maquinaria, lo cual lo lleva a realizar un préstamo con una entidad
bancaria, incrementando así sus obligaciones financieras en este caso se ha clasificado a
corto plazo, dicha clasificación puede ser porque se tiene estipulado cancelarla en menos de
un año para pagar pocos intereses.
Lo que se le recomienda a la empresa es que realice un oportuno cobro de cartera así tendrá
el suficiente ingresos para poder responder, adicional el indicador de razón corriente nos
muestra la Capacidad de la empresa para atender las deudas a corto plazo con sus recursos
corrientes. La empresa cuenta con 1 peso para respaldar la deuda.
La compra de la maquinaria le aportara a la compañía mayor crecimiento por que serán más
efectivo en la realización de los objetivos proyectados por la compañía.
Variaciones Días Año Variaciones
No. Cuentas Formula 2017 2018 2019 2017 2018 2019 2017- 2018 2018-2019

Préstamos a corto plazo Activo Corriente / Pasivo Corriente 1 2 1 181 261 842 80 581
3

Intereses Utilidad operativa/ gasto financiero 4 5 4 (142) (168) (240) (26) (72)

R// Como evidenciamos anterior mente la empresa realizo una compra de maquinaria para
mejorar su producción y se catalogó como una obligación financiera a corto plazo donde el
indicador de razón corriente nos muestra la Capacidad de la empresa para atender las
deudas a corto plazo con sus recursos corrientes. La empresa cuenta con 1 peso para
respaldar la deuda.
Las obligaciones financieras para el año del 2019 género un mayor valor en los intereses
por una reclasificación de la tasa, el valor correspondiente se incrementó en 2%, se
evidencia que el año 2017 se venía pagando un pequeño interés por otros prestamos del
$142, al realizarse el nuevo préstamo y con esta reclasificación se está llevando $240 de
intereses, en este caso la empresa lo que debe de realizar es lo más pronto posible el pago
de la obligación así no pagara interese tan altos, es importante que la empresa realice de
manera oportuna el cobro de cartera ya que se evidencia que la mayoría de ingresos de la
compañía se encuentran hay y no se está obteniendo flujo de dinero, el cual le ayude a la
empresa a cumplir con sus obligaciones sin necesidad de generar nuevas.