UNIVERSIDADE CRUZEIRO DO SUL

MARINO JAIME BAEZ BERIO

Projeto Multidisciplinar Ambiente Financeiro

Caputto Empreendimentos Imobilirios
e Participaes LTDA.

SO PAULO - SP
2015
 UNIVERSIDADE CRUZEIRO DO SUL
MARINO JAIME BAEZ BERIO

Projeto Multidisciplinar Ambiente Financeiro

Trabalho de Projeto, apresentado ao

Curso de Administrao de Empresas,
como parte de requisitos para a
concluso da disciplina Projeto
Multidisciplinar Ambiente Financeiro,
sob a orientao do Professor Tutor
Helio Omura.

SO PAULO SP
2015
 RESUMO

O presente trabalho teve como traar e analisar o ambiente financeiro de uma

empresa atuante no setor imobilirio no municpio de So Paulo, SP. Buscou-
se, alm disto, pesquisar conceitos tericos para levantar dados financeiros
para proporcionar condies para descrever as funes financeiras da
empresa. Para realizao deste trabalho, no mbito metodolgico, foi realizada
uma pesquisa bibliogrfica que abrangeu livros, artigos, e peridicos para
referenciar o estudo em questo e um trabalho dentro da empresa para
levantar informaes referentes o ambiente financeiro, baseando-se em
informaes coletadas dentro da empresa atravs de entrevistas e
observaes dirias para identificar caractersticas de procedimentos. Criou-se
um questionrio, o qual foi conduzido pessoalmente com diretor, o responsvel
do setor de cobrana e recebveis, o controller e contador interno da empresa .
As respostas foram coletadas e armazenadas em um arquivo especfico no
computador para tratamento posterior. Os dados resultantes deste trabalho
foram analisados e comparados e possibilitaram traar os meios de cobrana e
pagamentos para cada nicho que a empresa atua. Verificou-se que o fluxo de
caixa, principal meio de cobrana e pagamento de clientes para os diversos
setores e como a empresa maneja estes valores - reinvestindo na prpria
empresa, investindo em papis, fundos, ttulos, etc., ou liquidando as receitas
para seus scios.

Palavras-Chave: ambiente financeiro, balano patrimonial, demonstrativo de

resultados, cobrana, pagamento, investimento(s), fluxo de caixa, mercado
imobilirio, oramento, previso oramentria
 SUMRIO

1 INTRODUO...............................................................................................4
2 DESENVOLVIMENTO...................................................................................5
2.1 Empresa............................................................................................................ 5
2.1.1 Denominao e forma de constituio.......................................5
2.1.2 Dados e fatos relevantes da origem da organizao.................5
2.1.3 Natureza e ramo de atuao.....................................................5
2.1.4 Porte..........................................................................................5
2.1.5 Filiais.........................................................................................5
2.1.6 Nmero de funcionrios.............................................................6
2.1.7 Principais servios.....................................................................6
2.1.8 Principais fornecedores e prestadores de servios....................6
2.1.9 Principais mercados e segmentos.............................................6
2.2 rea financeira.................................................................................................6
2.2.1 Orgonograma.............................................................................6
2.2.2 Descrio da rea Financeira....................................................7
2.3 Demonstrativos financeiros............................................................................8
2.3.1 Demonstrao das mutaes do patrimnio liquido (DMPL).....8
2.3.2 Balano patrimonial...................................................................9
2.3.3 Demonstrao de resultados anual DRE..............................12
2.3.4 ndices de liquidez...................................................................14
2.3.5 ndices de Endividamento........................................................15
2.3.6 ndices de Rentabilidade..........................................................16
2.3.7 Anlise Vertical e Horizontal....................................................16
2.4 Oramento......................................................................................................18
CONCLUSO.....................................................................................................20
REFERNCIAS..................................................................................................21
 4

1 INTRODUO

O objetivo da pesquisa desenvolvida neste trabalho entender o

mbito financeiro de maneira ampla e detalhar seus principais fluxos de
operaes financeiras na empresa. Compreender as necessidades financeiras
desta empresa e identificar os riscos pertinentes a sua rea de atuao no
mercado. Analisamos os processos relacionados ao financeiro e todas as
atuaes presentes na empresa de forma sucinta e direta, com o objetivo claro
de entender todos os processos de cobrana dos setores de aluguel, vendas e
consultorias. Convivemos com os scios e funcionrios nas rotinas dirias
durante uma quinzena do ms de novembro para embasar os dados aqui
relacionados.
 5

2 DESENVOLVIMENTO
2.1 Empresa

Caputto Empreedimentos Imobilirios e Participaes Ltda.

2.1.1 Denominao e forma de constituio

uma empresa constituda atravs de contrato social registrada na
junta comercial da regio, sendo seu capital social representado por quotas
para cinco (5) scios. A responsabilidade de cada scio restrita ao valor de
suas quotas, mas todos respondem solidariamente pela integralizao do
capital social. A sociedade administrada por uma diretoria composta por seis
(6) diretores, eleitos em reunio de scios, cujo mandato por tempo
indeterminado.

2.1.2 Dados e fatos relevantes da origem da organizao

A Caputto Empreendimentos uma empresa de investimentos
imobilirios que iniciou suas atividades como uma Holding e consultora
patrimonial da famlia Caputto.

2.1.3 Natureza e ramo de atuao

Com sete (7) anos de atuao, a empresa estendeu seus servios para
o mercado agindo como intermediadora em negcios imobilirios. Suas
principais atividades econmicas so: compra e venda de imveis prprios ou
de terceiros; incorporao em empreendimentos imobilirios; aluguel de
imveis prprios e terceiros; holdings de instituies no financeiras.

2.1.4 Porte
Hoje, a Caputto Empreendimentos uma empresa de mdio porte com
um alto faturamento anual R$1MM.

2.1.5 Filiais
Seu nico escritrio encontra-se na Rua Antonio Camardo n 593,
complemento 61, So Paulo, SP.
 6

2.1.6 Nmero de funcionrios

A empresa composta pelo seguinte quadro de funcionrios: um (1)
diretor no-scio, um (1) gerente de marketing, um (1) controller, um (1)
assistente contbil, um (1) assistente de cobrana, um (1) gerente comercial,
sete (7) corretores imobilirios com contratos de prestao de servios (pessoa
jurdica), 2 (duas) secretrias, cinco (5) assistentes, dois (2) tcnicos em TI.
Total de vinte e dois (22) funcionrios e cinco (5) scios atuantes na empresa
como diretores.

2.1.7 Principais servios

2.1.8 Principais fornecedores e prestadores de servios

Principais fornecedores e prestadores de servios so a Grfica ZAP,
Gruppo Pollus- servios de limpeza, corretores de imveis, Jornal Estado de
So Paulo entre outros veculos de comunicao, e empresas de assessorias e
consultorias.

2.1.9 Principais mercados e segmentos

Atuante no mercado Imobilirio, construo civil e incorporaes.

2.2 rea financeira

2.2.1 Orgonograma

Presidente

Assessoria
Diretor Financeiro Diretor Marketing Diretor de RH
Diretor Comercial Diretor Jurdico

Controller

Assistente Contbil

Cobrana/ A Pagar

Recebveis
 7

2.2.2 Descrio da rea Financeira

O Diretor Financeiro tem o papel estratgico em planejar e dirigir as
atividades financeiras da empresa. ele quem estabelece as polticas da rea
e acompanha o desenvolvimento de seus colaboradores, assegurando o
mximo desempenho cumprindo com os objetivos e metas estabelecidas. O
Controller assina como Contador da empresa e tem como principal atividade
de estipular parmetros e padres de controle, projetar e analisar resultados, e
finalmente, construir e manter um modelo de gesto a fim de suprir as
necessidades da empresa.
O Assistente Contbil responsvel pela contabilidade da empresa
sob a superviso da controladoria. Ele auxilia na elaborao de balancetes e
demonstrativos junto ao contador, faz um controle de planilhas e relatrios para
a contabilidade da empresa, classificando despesas, registrando documentos,
prepara documentos paras classificao contbil, acompanha o CLT e as leis
trabalhistas, elaborando balancetes, e calculando impostos (INSS, CONFINS,
ICMS, PIS, etc.), ele analisa contas patrimoniais, e faz os devidos lanamentos
contbeis. O maior desafio deste setor o recolhimento de documentaes
para elaborao dos relatrios. Este setor depende dos outros setores
alimentarem com as devidas informaes solicitadas. Muitas vezes, relatrios,
balancetes, e outros atrasam pela falta de informaes dos outros setores da
empresa.
Assim como o setor Contbil, o setor de Cobrana / A pagar tambm
subordinado pela controladoria da empresa. O setor responsvel pelo
recebimento dos pagamentos dos clientes e pagamentos da empresa
fornecedores e/ou prestadores de servios. Aqui, os boletos de cobrana so
gerados embasados nos contratos, correspondncias so elaboradas e
remetidas, inadimplncia e novos prazos de recebimento so negociados,
inadimplentes so registrados junto aos rgos de proteo ao crdito, so
 8

feitas as baixas de recebimentos, reviso das movimentaes bancrias, notas

so emitidas, e pagamentos de contas. o setor que opera em tudo que diz
respeito de recursos que entra e sai da empresa. Os colaboradores precisam
ter habilidades em negociao para atender clientes e fornecedores, mantendo
sempre um bom relacionamento com ambas as partes.
O setor de Recebveis responsvel pela administrao de clientes de
empresas construtoras e incorporadoras. Este servio um plus que a
empresa oferece para que as construtores e incorporadoras fiquem focadas em
suas atividades principais, e toda parte de cobrana, atendimento, jurdico,
feito pela Caputto Empreedimento. Este setor comunica com todos os outros
setores caso necessrio. uma prestao de servio que oferece
construtoras toda uma estrutura imobiliria para venda, locao, jurdico,
cobrana, etc. H apenas um gerente que administra o setor e comunica com
todos os outros setores de acordo com os servios contratados. Ele um
profissional extremamente comunicativo e dinmico pelo fato de seu setor estar
totalmente integrado aos outros.

2.3 Demonstrativos financeiros

Neste item iremos apontar os demonstrativos utilizados na Caputto

Empreendimentos Imobilirios e Participaes Ltda., tais como os trs ltimos
Balanos Patrimoniais,Demonstrao das Mutaes do Patrimnio Lquido,
Demonstrativos dos Resultados dos Exerccios, e fluxos de caixa. Ainda
fizemos a anlise dos ndices de liquidez, anlise vertical e horizontal dos anos
de 2012 e 2013 (os dois anos com os melhores resultados).

Demonstrao das mutaes do patrimnio liquido (DMPL)

Na seguinte tabela apresentaremos as alteraes que ocorreram no

patrimnio lquido da empresa nos anos de 2012 at 2014. Como podemos ver,
demonstrativo abaixo discrimina os saldos no incio dos perodos e
modificaes no patrimnio por aumentos de capital ou distribuio de lucros e
tambm, os saldos no final dos perodos.

CAPUTTO EMPREENDIMENTOS IMOBILIRIOS E PARTICIPAES LTDA

CNPJ 08.244.580/0001-74
 9

DEMONSTRAO DAS MUTAES DO PATRIMONIO LQUIDO

ANO CALENDRIO: 2012 A 2014
DPML - 2012 a 2014
Contas do Total
Patrimonio Lquido Capital Lucros Patrimonio Lquido
Social Acumulados
Saldo em 31/12/2011 1.672.303,00 - 134.042,97 1.538.260,03

Modifices em 2012
1- Aumentos do Capital Social

2- Distribuio de Lucros em 2012 - 210.000,00

Saldo antes do Resultado Perodo... 1.672.303,00 - 344.042,97 1.328.260,03

(+) Lucro Lquido de 2012 770.977,60 770.977,60

Saldo DMPL em 31/12/2012 1.672.303,00 426.934,63 2.099.237,63

Modifices em 2013
1- Aumentos do Capital Social

2- Distribuio de Lucros em 2013

Saldo antes do Resultado Perodo... 1.672.303,00 426.934,63 2.099.237,63

(+) Lucro Lquido de 2013 299.540,05 299.540,05

Saldo DMPL em 31/12/2013 1.672.303,00 726.474,68 2.398.777,68

Modifices em 2014
1- Aumentos do Capital Social

2- Distribuio de Lucros em 2014

Saldo antes do Resultado Perodo... 1.672.303,00 726.474,68 2.398.777,68

(+) Lucro Lquido de 2014 180.520,63 180.520,63

Saldo DMPL em 31/12/2014 1.672.303,00 906.995,31 2.579.298,31

2.3.1 Balano patrimonial

A demonstrao financeira que segue o principal relatrio contbil
exigido por lei (Lei 6.404/1976). Busca-se um equilbrio entre bens e direitos,
juntamente com as obrigaes e as participaes (Ativos e Passivos). A
 10

Caputto Empreendimentos tem feito seu dever de casa e registrando todas

movimentaes financeiras em seus demosntrativos.

2.3.1.1 Ativo

CAPUTTO EMPREENDIMENTOS IMOBILIRIOS E PARTICIPAES LTDA

CNPJ 08.244.580/0001-74

BALANO PATRIMONIAL ENCERRADO EM 31/12/2014

(Valores em R$ )

ATIVO
E x e r c c i o s

2012 2013 2014

213.572, 2.218.759,8 2.549.740,6
ATIVO CIRCULANTE
49 6 7
152.627, 952,
Disponibilidades:
49 55
952, 952,
Caixa
55 55
4.808, 2.649, 22.031,7
Bancos c/ Movimento
69 70 4
146.866, 243.839, 556.763,9
Aplicaes Financeiras
25 32 3
Clientes: - - -
Alugueis a Receber - - -

1.372.303,0 1.372.303,0 1.372.303,0

Estoques:
0 0 0
1.372.303,0 1.372.303,0 1.372.303,0
Estoque de Bens a Comercializar
0 0 0
442.509, 442.509, 442.509,0
Casa - Rua Pico do Sai, 75
00 00 0
124.506, 124.506, 124.506,3
Galpo Coml - Rua Nhatumani
30 30 0
65.224, 65.224, 65.224,9
Terrenos Lotes 36 e 37 (Sampel)
90 90 0
502.110,8 502.110,8 502.110,8
Galpo Ind. - Itaquaquecetuba
0 0 0
120.000, 120.000, 120.000,0
Apto 41 - Rua Itapeti, 1000
00 00 0
17.952, 17.952, 17.952,0
Terreno - Rua Vera, 295
00 00 0
100.000, 100.000, 100.000,0
Apto 81 - Rua Santos, Guaruja
00 00 0

598.642, 599.015, 598.642,0

Outros Crditos
00 29 0
373,
IRRF a Compensar - -
29
598.642, 598.643, 598.644,0
Contas a Receber
00 00 0

4.951.302,8 5.639.478,3 5.490.226,7

ATIVO NO CIRCULANTE
1 2 3

4.951.302,8 5.639.478,3 5.490.226,7

Imobilizado:
1 2 3
 11

4.951.303,8 5.639.479,3 5.490.227,7

Bens Adiquiridos
1 2 3
3.700.000,0 3.700.000,0 3.700.000,0
Apto 61 - Ed. Amedo Modgigliani
0 0 0
1.059.977,1 1.309.968,6 1.309.968,6
Reformas e Melhorias - Apto 61
2 2 2
102.438, 102.438, 212.719,6
Documentao - Apto 61
02 02 8
105.842, 590.000, 390.000,0
Veculos
00 00 0
- - -
(-) Depreciao Acumulada
19.954,33 62.946,32 122.479,57

Intangvel:
Marcas e Patentes - - -
Softwares - - -
Outros - - -

Deferido - - -
7.074.875,3 7.858.239,1 8.039.967,4
TOTAL DO ATIVO
0 8 0

2.3.1.2 Passivo

CAPUTTO EMPREENDIMENTOS IMOBILIRIOS E PARTICIPAES LTDA

CNPJ 08.244.580/0001-74

BALANO PATRIMONIAL ENCERRADO EM 31/12/2014

(Valores em R$ )

PASSIVO
E x e r c c i o s

2012 2013 2014

64.069, 248.892, 250.101,0
PASSIVO CIRCULANTE
67 30 9
Fornecedores: - - -

Emprestimos Bancrios - - -

30.322, 14.145, 15.354,2

Obrigaes Tributrias
87 50 9
10.232, 7.632, 8.252,2
IRPJ a Pagar
71 00 8
7.839, 4.579, 4.951,3
CSLLa Pagar
97 00 5
2.181, 344, 382,
Pis a Pagar
54 50 99
10.068, 1.590, 1.767,6
Cofins a Pagar
65 00 7

Obrigaes Sociais - - -
 12

Obrigaes Sociais - - -

4.911.568,0 5.210.568,0 5.210.568,0

PASSIVO NO CIRCULANTE
0 0 0

CREDITOS DE PESSOAS LIGADAS

Estevo Caputto
Adtos para futuros aumento de 4.911.568,0 4.911.569,0 4.911.570,0
Capital 0 0 0

2.099.237,6 2.398.777,6 2.579.289,3

PATRIMONIO LQUIDO
3 8 1
1.672.303,0 1.672.303,0 1.672.303,0
Capital Social Intergralizado
0 0 0
426.934, 726.474, 906.995,3
Lucros e/ou Prejuzos Acumulado
63 68 1
426.935, 299.540, 180.520,6
Do Exerccios Corrente
63 05 3
426.934, 726.474,6
Do Exerccios Anteriores -
63 8

7.074.875,3 7.858.237,9 8.039.967,4

TOTAL DO PASSIVO
0 8 0

2.3.2 Demonstrao de resultados anual DRE

De acordo com o artigo 187 da Lei n 6.404 de 15/12/76 (Lei das
Sociedades e Aes), institudo a DRE. Aqui nos temos como principal
objetivo resumir os resultados apurados nos exerccios de 2012 at 2014.

CAPUTTO EMPREENDIMENTOS IMOBILIRIOS E PARTICIPAES LTDA

CNPJ 08.244.580/0001-74

DEMONSTRATIVO DO RESULTADO ANUAL -DRE

E x e r c c i o s

2012 2013 2014

1.555.525,0 661.422,
RECEITAS OPERACIONAIS 633.975,00
0 19
199.525,0 661.422,
RECEITAS DE ALUGEIS: 633.975,00
0 19
Casa - Rua Pico do Sai - Penha 30.525,00 33.975,00 360.000,00
Galpo Coml - Rua Nhatumani 49.000,00 120.000,00 63.000,00
Rua Vera - Terreno -Penha - - 2.422,19
Fbrica - Itaquaquecetuba 120.000,00 480.000,00 560.000,00
RECEITA DE EMPREENDS IMOB.: 1.356.000,00 - -
 13

Receita de Venda de Bens 1.006.000,00

Administrao Imob./Consultorias 300.000,00
(-)Impostos Incidentes as
- 57.361,20 - 23.187,91 - 24.141,91
Operaces
-
(-) Pis - Regime Cumulativo - 10.215,03 - 4.129,36
4.299,24
-
(-) Cofins Regime Cumulativo - 47.146,17 - 19.058,55
19.842,67

-
(-) Custo dos Bens Vendidos
300.000,00
-
(-) Custo dos Bens Vendidos
300.000,00

LUCRO OPERACIONAL
Despesas Gerais: - 288.097,94 - 240.526,15 - 296.055,34
Desp c/ Administr de Condominios - 163.870,45 - 42.407,66 - 129.781,55
Desps c/ Funcionarios - 43.315,13 - 22.838,96
Depreciao de Veiculos - 19.954,33 - 42.991,99 - 59.533,25
Assistencia Mdica / INSS - 14.527,44 - 14.593,70
Serios de Terceiros - 14.268,15 - 35.899,53 - 515,00
Desp c/ Agua e Luz - 10.184,90 - 6.509,75 - 46,97
- -
Desps c/ Telefone - 7.268,31
10.184,90 252,90
Seguros/ Desps e Lecenciamento de - -
Veculos
- 25.635,39
6.128,61 54.629,42
- -
Contribuio Sindical - Patronal - 2.330,86
2.008,54 2.356,20
- -
Desp. Legais e de Contrato 3.454,14
1.958,00 380,00
- -
Desp. De Conservo e Manunteno 176,50
950,00 18.557,50
- -
Doaes e Contribuies - 314,00
368,00 50,00
-
Resultado Negativo - Venda de Veculo
29.000,00
-
Perdas Eventuais - 36.105,36
952,00

- -
Impostos e Taxas - 20.388,87
96.775,81 107.686,78
- -
IPTU - 20.252,65
95.035,43 72.311,88
-
ITBI
31.435,68
- 3.939,
Taxas Diversas 163,22
1.740,38 22

LUCRO (PREJUIZO) ANTES DO 813.290,0 233.538,

RESULTADOS FINANC
349.872,07
5 16

14.719,5
Receitas Financeiras: 1.156,74 -
2
14.719,5
Juros de Aplics. Financeiras 1.156,74 -
2

6.853,8 2.220,
Despesas Financeiras 3.036,45
5 30
3.082,2 1.752,
Despesas Bancarias 2.396,74
3 16
Enc. s/ Tributos 287,1 639,71 468,
 14

5 14
3.484,4
Juros e Encs. Diversos - -
7
LUCRO ANTES DO IRPJ/CSLL 821.155,72 347.992,36 231.317,86
- -
(-) CSLL Lucro Presumido - 18.376,38
21.867,80 19.048,95
- -
(-) IRPJ - Lucro Presumido - 30.075,93
28.310,32 31.748,28

770.977,6 180.520,
LUCRO LQUIDO FINAL 299.540,05
0 63

2.3.3 ndices de liquidez

2.3.3.1 ndice de liquidez corrente

ndices de Liquidez Corrente (2012)

213.572,49 3,33
64.069,67

ndices de Liquidez Corrente (2013)

2.218.759,86 8,91
248.892,30

2.3.3.2 ndice de liquidez seca

ndices de Liquidez Seca (2013)
213.572,49 -1.372.303,00
-18,09
64.069,67

ndices de Liquidez Seca (2013)

2.218.759,86 -1.372.303,00
3,40
248.892,30

2.3.3.3 ndice de liquidez financeira

ndices de Liquidez Financeira (2012)

213.572,49 4.951.302,81 1,04

64.069,67 4.911.568,00

ndices de Liquidez Financeira (2013)

2.218.759,86 5.639.478,32 1,44

248.892,30 5.210.568,00

2.3.3.4 ndice de liquidez imediata

ndices de Liquidez Imediata (2012)
770.977,60 12,03
 15

64.069,67

ndices de Liquidez Imediata (2013)

299.540,05
1,20
248.892,30

2.3.4 ndices de Endividamento

2.3.4.1 Participao de capitais de terceiros sobre recursos totais

(Quantidade)

Participao de Capitais de Terceiros sobre Recursos Totais (2012)

4.975.637,67
70,3%
7.074.875,30

Participao de Capitais de Terceiros sobre Recursos Totais (2013)

5.459.460,30
69,5%
7.858.237,98

2.3.4.2 Garantia do Capital Prprio ao Terceiros

Garantia do Capital Prprio ao Terceiros (2012)
2.099.237,63
42,2%
4.975.637,67

Garantia do Capital Prprio ao Terceiros (2013)

2.398.777,68
43,9%
5.459.460,30

2.3.4.3 Composio do Endividamento (Qualidade)

Composio do Endividamento (2012)

64.069,67
1%
64.069,67 4.911.568,00

Composio do Endividamento (2013)

248.892,30
5%
248.892,30 5.210.568,00

2.3.5 ndices de Rentabilidade

2.3.5.1 Taxa de retorno sobre investimento (Tri)

Taxa de Retorno sobre Investimento (2012)
 16

299.540,05
3,8%
7.858.239,18

Taxa de Retorno sobre Investimento (2013)

299.540,05
3,8%
7.858.239,18

2.3.5.2 Taxa de retorno sobre o patrimnio lquido

Taxa de Retorno sobre o Patrimnio Lquido (2012)
299.540,05
12,5%
2.398.777,68

Taxa de Retorno sobre o Patrimnio Lquido (2013)

299.540,05
12,5%
2.398.777,68

2.3.6 Anlise Vertical e Horizontal

2.3.6.1 Anlise Vertical - Balano Patrimonial

Anlise Vertical - Balano

Receitas Financeiras (2012)

14.719,52
0,208%
7.074.875,30

Receitas Operacionais (2012)

1.555.525,00
22,0%
7.074.875,30

Receitas de Empeend. (2012)

1.356.000,00
19%
7.074.875,30

Anlise Vertical - Balano

Receitas Financeiras (2013)

1.156,74
0,015%
7.858.239,18

Receitas Operacionais (2013)

633.975,00
8,1%
7.858.239,18

Receitas de Empeend. (2013)

 17

0,00
0%
7.858.239,18

2.3.6.2 Anlise Vertical DRE

Anlise Vertical - DRE

Despesas Gerais (2012)

288.097,94
18,347%
1.570.244,52

Impostos Incidentes as Operaes (2012)

57.361,20
3,7%
1.570.244,52

Despesas Financeiras (2012)

6.853,85
0,44%
1.570.244,52

Anlise Vertical - DRE

Despesas Gerais (2012)

288.097,94
9,845%
2.926.244,52

Impostos Incidentes as Operaes (2012)

57.361,20
2,0%
2.926.244,52

Despesas Financeiras (201)

6.853,85
0,23%
2.926.244,52

2.3.6.3 Anlise Horizontal Balano Patrimonial

Anlise Horizontal - Balano Patrimonial (2012 e 2013)
635.131,74
-78,3%
2.926.244,52

2.3.6.4 Anlise Horizontal DRE

Anlise Horizontal - DRE

Despesas Gerais (2012 e 2013)

 18

240.526,15
-16,512%
288.097,94

Impostos Incidentes as Operaes (2012 e 2013)

23.187,91
40,4%
57.361,20

Despesas Financeiras (2012 e 2013)

3.036,45
44,30%
6.853,85

2.4 Oramento

Oramentos da empresa so feitos pelo Setor de Compras

subordinado ao Diretor Comercial. Todo pedido de compra deve ser enviado via
e-mail para o setor de compras para aprovao do Diretor Comercial. Caso
seja uma nova aquisio de produtos ou servios, trs (3) oramentos devem
ser enviados para via e-mail para o setor de compras para anlise. O Diretor
Financeiro junto com o Diretor Comercial iro determinar pela aquisio ou no
do novo produto ou servio solicitado pelos outros setores da empresa. No h
uma previso oramentria anual na empresa, e foi uma sugesto que esse
trabalho indicou ao Controller. A idia foi excepcionalmente aplausvel e
agradecido pelo Diretor Financeiro e em seguida, me convidaram para
participar do processo de elaborao. Primeiramente, iremos levantar todas as
despesas, aquisies, manutenes, gastos com gua, luz, conservao,
salrios de funcionrios, pagamentos de frias, parcelas do 13, impostos e
obrigaes fiscais, taxas sindicais, treinamentos e investimentos do ano
anterior. Quais destes permaneceram para o ano seguinte e quais no? Quais
investimentos futuros so necessrios e classific-los-emos em urgentes,
emergentes, ou benfeitorias. Preparando em uma planilha e calculando os
valores previstos conseguimos ter uma boa previso oramentria para o ano
de dois mil e dezesseis (2016). Este planejamento anual auxilia na reflexo das
necessidades reais da empresa de forma transparente, objetiva, criteriosa e
correta.
 19

CONCLUSO
As comparaes dos ndices gerais foram dos anos de 2012 e 2013,
sendo um pedido da empresa para que possa embasar esses clculos para os
seus prximos anos de 2014 e 2015. Portanto, este trabalho contribuiu
diretamente na administrao financeira da empresa e que nos orgulha
tremendamente. Outra contribuio significativa deste trabalho foi sugesto
de melhorias nas previses oramentrias anuais da empresa, havendo assim,
um planejamento mais criterioso e transparente. A criao de um processo de
requerimento para novas comprar de produtos e servios, e mesmo uma
melhor gesto para o futuro da empresa. Este trabalho contribuiu no s com a
 20

aquisio de novos conhecimentos ao autor, como tambm para o

melhoramento da empresa aqui pesquisada. Todos os clculos de ndices de
liquidez, endividamento, rentabilidade, anlises vertical e horizontal, foram
humildemente dados para a empresa para seu prprio uso e aproveitamento.
Apesar de ser uma empresa extremamente organizada e muito bem
estruturada, quando analisando bem o ambiente financeiro, encontramos
pontos a melhorar. Entendemos que o setor financeiro o corao da empresa
e seu bom funcionamento colabora com o crescimento saudvel e constante de
todo negcio. Saber se est ganhando ou perdendo com certas operaes
pode ser a pea chave para a sobrevivncia da empresa, e isso s possvel
com um setor financeiro srio e atuante no estabelecimento. Sendo assim,
conclumos este trabalho com um enfoque na importncia do setor em qualquer
empresa e/ou porte para seu o acompanhamento de sua evoluo patrimonial,
para conhecimento de sua lucratividade e rentabilidade.
 21

REFERNCIAS

______.; VALLIM, M. A. Administrao Financeira: uma abordagem

brasileira. So

Paulo: Pearson Education Brasil, 2008. (e-book).

GITMAN, L. J. Princpios de Administrao Financeira. 12. ed. So Paulo:

Pearson

Education Brasil, 2012. (e-book).

______.; MADURA, J. Administrao Financeira: uma abordagem gerencial.

So Paulo:

Pearson Education Brasil, 2003. (e-book).

HOJI, M. Administrao Financeira e Oramentria: Matemtica Financeira

Aplicada, estratgias financeiras, oramento empresarial. 10. ed. So Paulo:
Atlas, 2012.

(e-book).

MATIAS, A. B. Oramento empresarial. So Paulo: Atlas, 2010.

Equipe Portal da Contabilidade; DEMONSTRAO DO RESULTADOS DE

EXECCIOS: Disponvel em:
http://www.portaldecontabilidade.com.br/guia/demonstracaodoresultado.htm

OSNI Moura Ribeiro. Contabilidade Geral Fcil Atualizado Conforme Lei

11.638/2007
e MP 449/2008. 5 ed. So Paulo: Saraiva, 2009.

PADOVESE, Clovis Luis. Manual de Contabilidade Bsica, 7 ed. So Paulo:

Atlas, 2009