PLANIFICATION BUDGETAIRE

ET GETION DE TRESORERIE
Préparé par: Encadré par:
Benzina Oumaima Mr.AZHARI Amine
El basri Hafsa
El haday Oumaima
Boukioud Ayoub
Khokho Youssef

Année Universitaire 2023-2024

 Plan

Introduction Articulation des budgets

Le budget de trésorerie Les états prévisionnels

Etude de cas Conclusion

01- Introduction
02-Articulation
des budgets
 01-Les plans
Les plans : sont des documents stratégiques qui définissent
les objectifs, les priorités et les orientations de l'organisation
les plans
sur une période donnée. Ils peuvent inclure des plans à long
terme, des plans stratégiques ou des plans sectoriels. Les
plans servent de cadre de référence pour l'élaboration des
programmes et des budgets.

les plans
 02-Les programmes

Les programmes : sont des ensembles cohérents d'activités qui

sont conçus pour atteindre les objectifs énoncés dans les plans. les programmes

Ils décrivent les actions spécifiques à entreprendre, les

résultats attendus et les ressources nécessaires pour atteindre
les objectifs fixés. Les programmes sont souvent regroupés en
fonction des domaines d'intervention ou des secteurs d'activité
de l'organisation.
les programmes
 03-Les budgets

Les budgets : sont des outils financiers qui traduisent les

objectifs et les programmes en termes monétaires. Ils les budgets

détaillent les revenus attendus, les dépenses prévues et les

ressources allouées à chaque programme ou activité. Les
budgets permettent de planifier et de contrôler les
ressources financières, d'identifier les priorités et de prendre
des décisions concernant l'allocation des ressources
les budgets
04-Le cycle budgétaire

Mise en
Etablissement oeuvre
des objectifs du budget

Préparation Suivi et
du budget contrôle

Approbation Evaluation du
du budget budget
Définition et présentation
générale du processus
budgétaire
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire
A. Les raisons de recours à la gestion budgétaire :

Évolution de la fonction Évolution de la situation

"Direction" économique et concurrentielle :

La gestion budgétaire offre un cadre de

référence essentiel. En fournissant un modèle La gestion budgétaire devient une solution
synthétique du fonctionnement de l'entreprise, stratégique. En imposant une rigueur dans la
elle permet d'évaluer si les actions entreprises gestion courante de l'exploitation, elle aide
correspondent aux objectifs fixés. les entreprises à optimiser leurs choix.
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire

B -Les objectifs de la gestion budgétaire :

Le budget comme instrument d'aide Le budget comme instrument de Le budget comme instrument de Le budget comme instrument de
à la décision motivation et de communication décentralisation et de cohérence contrôle et de maîtrise de gestion
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire

B -Les objectifs de la gestion budgétaire :

Le budget comme instrument d'aide à la décision :

La gestion budgétaire va au-delà en contraignant la direction

à préciser ses objectifs à long et moyen terme, définissant
ainsi des programmes et des plans d'investissement et de
financement. Le budget est considéré comme un outil d'aide
à la décision, chiffrant les effets potentiels de la mise en
œuvre d'un programme.
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire
B -Les objectifs de la gestion budgétaire :

Le budget comme instrument de motivation et de communication :

la gestion budgétaire, en facilitant la circulation des

informations, favorise une meilleure synergie au sein de
l'entreprise. Elle permet aux responsables des centres de
responsabilité de comprendre les objectifs de la direction
générale et d'établir leurs propres objectifs en conséquence.
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire
B -Les objectifs de la gestion budgétaire :

Le budget comme instrument de décentralisation et de cohérence :

Cohérence entre les différentes activités de l'entreprise :

Elle coordonne les plans d'action, assurant ainsi la cohérence

entre les différentes activités de l'entreprise. Cela permet de
travailler de manière synergique vers la réalisation des v
objectifs généraux préalablement définis.

Cohérence entre les différentes étapes de la préparation des

décisions :

Elle facilite la cohérence entre les différentes étapes de

la préparation des décisions, contribuant à un processus
décisionnel plus fluide et aligné.
 Intérêt et objectifs de la gestion budgétaire
B -Les objectifs de la gestion budgétaire :

Le budget comme instrument de contrôle et de maîtrise de gestion:

la décentralisation et la délégation du pouvoir impliquent que la

direction doit garantir que les résultats obtenus sont en accord avec les
objectifs fixés. Les gestionnaires évaluent l'efficacité de leurs décisions
en fonction des objectifs de l'entreprise et des informations issues des
comptes établis. Si nécessaire, ils prennent des mesures correctives.
 La budgétisation répond à deux finalités primordiales :

Elle crée une image positive et dynamique Elle permet de présenter la future situation
de l'entreprise aux yeux de ses partenaires et financière et structurelle de l'entreprise.
actionnaires.
La procédure d'élaboration
des budgets
 La procédure d'élaboration des budgets

L'élaboration et la discussion des

Les études préalables
budgets détaillés

L'élaboration des variantes budgétaires

L'élaboration des prévisions
et le choix de l'une d'entre elles
définitives
A-Les études préalables :

Les études préalables sont une phase

importante dans la planification et la prise de
décisions d'une entreprise. Elles consistent en
différentes analyses , le marché, les ventes,les
investissements, les décisions envisagées et les
conditions sociales.
B- L'élaboration et la discussion des budgets détaillés :

L'élaboration des variantes budgétaires implique la création

de différentes versions du budget, chacune reflétant des
scénarios ou des plans d'action différents. Ces variantes sont
élaborées pour aider l'entreprise à anticiper et à planifier en
fonction de différentes éventualités, ce qui permet de mieux
gérer les risques et d'identifier les meilleures options pour
atteindre les objectifs fixés
C-L'élaboration des variantes budgétaires et le choix de l'une d'entre
elles

L'élaboration et la discussion des budgets détaillés

font suite à l'élaboration des variantes budgétaires
mentionnée précédemment. Une fois que la direction
générale a choisi l'une des variantes budgétaires, il est
temps de procéder à une analyse plus approfondie et à
la discussion des budgets détaillés.
D-L'élaboration des prévisions définitives :

Ce processus est souvent effectué à la fin d'une période de

planification, et il vise à fournir une vision claire et précise
des attentes pour l'avenir.
fait référence au processus par lequel une organisation
rassemble toutes les données pertinentes, effectue les
ajustements nécessaires et établit des prévisions finales pour
les performances financières, opérationnelles
 Budget de trésorerie et les
états prévisionnels
 Le budget de trésorerie

le Budget des encaissements Le budget de la tva à Le budget des décaissementsLe budget général ou Equilibrage de
décaisser récapitulatif trésorerie
 Le Budget des encaissements

Le budget des encaissements fait partie du processus de planification financière

d'une entreprise. Il consiste à estimer et prévoir les flux de trésorerie entrants, c'est-
à-dire les encaissements provenant des ventes ou des autres sources de revenus

il faut tenir compte

des montants TTC

des délais de paiements accodés aux clients

des acomptes recues

des ventes d'immobilisations(cession)

 Le budget des encaissements

Tableau : Budget des encaissement

Janvier Février Mars ……………….
Encaissements lié à l’exploitation
Créances du bilan initial N-1 :
- Client
- Créances divers
Ventes TTC :
- Au comptant
- A crédit
Encaissements hors exploitation
- Emprunts
- Cessions d’actifs ….
Total encaissements
 Le budget de la tva à décaisser

En raison de la relative complexifié des règles fiscales en matière de d'éducabilité de la TVA, il est
préférable, en pratique, d’établir ce budget afin de chiffrer la TVA à décaisser mensuellement. Celle-ci
sera ensuite reprise dans le budget des décaissements.
Périodiquement, en principe tous les mois, l’entreprise établit sa déclaration de chiffre d’affaires et
calcule à cet effet le montant de la TVA à payer à l’Etat.
La formule de calcul et modèle de présentation du budget de la TVA à payer (TVA due) se présent
comme suit :
TVA due au titre du mois M (et décaissée effectivement courant M+1)= TVA facturée sur les vents
du mois M - TVA récupérable sur immobilisation de M - TVA récupérable sur charges en M
Le régime de déclaration est à prendre en considération lors de la préparation du budget de la TVA qui
peut être soit le régime des encaissements soit le régime des optionnel des débits.
 Le budget de la tva à décaisser

Tableau : Budget de TVA de l’année N

Janvier Février (…) Novembre Décembre Bilan N+1
TVA facturée

TVA récupérable

TVA due au titre du

mois
TVA à décaisser

NB: Notons que, du faite du décaissement en M+1, on obtient un sous poste important du passif du
bilan prévisionnel, la TVA à décaisser au titre de décembre, qui donnera lieu à un règlement courant
janvier N+1.
NB: On peut également ajouter une ligne « Report de crédit de TVA », dans le cas où la TVA
déductible est supérieure à la TVA collectée pour certaines périodes.
 Budget des décaissements:

La structure du budget des décaissements est identique à celle des budgets précédents, avec les mois
en colonne et les différents types de décaissement en ligne : décaissements directement liés à
l’exploitation (achat, frais de personnel, etc.) et autres décaissements (paiement de dividende,
remboursements d’emprunt, acquisition d’immobilisations, placement financiers, etc.).
Il faut là encore prévoir une colonne supplémentaire pour repérer les postes de dettes à court terme du
bilan prévisionnel générés par les décalages dans le temps entre engagements et règlements (par
exemple, les achats à crédit génèrent un poste « fournisseurs »).
Remarques :
 Les dotations aux comptes d’amortissement ou de provisions n’entrainent pas de décaissement.
 Ne pas oublier la TVA à décaisser, ni les flux de trésorerie lié au paiement de l’impôt sur les
sociétés : acomptes provisionnels en mars, juin, septembre, et décembre.
 Budget des décaissements:
Tableau : Budget des décaissements de l’année N
Janvier Février Mars ………..
Dettes du bilan précédent N-1
Fournisseurs
Dettes divers
Achats TTC (Au comptant ou A crédit)
Autres dettes externes
Salaires
IS
Investissements
Dividendes
Remboursements Emprunt
Total décaissements
 Budget général de trésorerie:

Le budget général de trésorerie permet de regrouper tous les encaissements et tous les décaissements, pour
voir comment va évoluer le solde de trésorerie en fin de mois, ce qui permet d’avoir une simulation.
On peut être amené à établir plusieurs budgets successifs afin de corriger une évolution non souhaitable de la
trésorerie. En gestion financière, l’objectif est de tendre vers une trésorerie zéro, en évitant à la fois les
excédents de trésorerie (il y aurait un manque à gagner dans la mesure ou le placement des fonds inactifs
rapporterait des produits financiers), et les déficits (il y aurait risque de paiement des frais financiers sur les
découverts bancaires ou, le cas échéant, cession de paiement pouvant mener à une faillite).
 Budget général de trésorerie:
Tableau : Budget général de trésorerie

Janvier Février ……… Décembre Bilan n-1

Trésorerie début du mois (1)

Encaissements (2)
Décaissements (3)
TVA à décaisser (4)

Trésorerie du mois
(5)=(2)-(3)-(4)

Trésorerie cumulé fin du mois

 Equilibrage de la trésorerie

Généralement la version initiale du budget de trésorerie dégage une trésorerie négative. C’est-à-dire que Les soldes
apparaissant sur la première simulation du budget de trésorerie ne donnent pas entière satisfaction, des décisions
d’équilibrage sont alors proposées en vue de parvenir à un budget qui élimine des déficits de trésorerie ou qui
prévoit les placements des excédents pour rationaliser la gestion des fonds de l’entreprise.
L’équilibrage de la trésorerie consiste à, titre préventif, à combler les déficits et à placer les excédents prévus en
programmant des solutions plus avantageuses pour l’entreprise. L’équilibrage s’effectue à travers un tableau intitulé
plan de trésorerie.
Le plan de trésorerie fait naturellement suite au budget de trésorerie. Il consiste à procéder à des ajustements pour
résorber les éventuels déficits de trésorerie.
 Equilibrage de la trésorerie
Gestion des déficits :
Un solde négatif (déficit) traduit un besoin de financement à court terme. Afin de combler ce déficit, l’entreprise
peut prévoir dans un premier temps :
 Une augmentation du délai de crédit fournisseurs
 Une réduction des dépenses prévisionnelles
 Une réduction du délai de crédit clients
 Des mesures incitatives pour règlement comptant des clients (escompte,…)
Elle peut recourir également à d’autres solutions telles que :
 Le crédit de trésorerie ;
 Le découvert bancaire.
 Equilibrage de la trésorerie
Gestion des excédents:
Selon les objectifs de l’entreprise, la direction financière peut diminuer les excédents de trésorerie
 En investissant (croissance externe, développement…),
 En remboursant par anticipation des emprunts,
 En réglant des fournisseurs au comptant moyennent un escompte de règlement ou en effectuant des placements.
Des excédents de trésorerie trop importants traduisent une mauvaise gestion de trésorerie. Ces éventuels excédents,
au lieu de laisser improductif, doivent faire l’objet d’un placement à court ou à moyens terme.
 Les états de synthèse prévisionnels

L’établissement de documents de synthèse prévisionnels répond à deux exigences :

Assurer l’équilibre comptable de l’année budgétée entre les budgets des différents services et le budget de trésorerie,
afin de permettre un suivi en termes d’écarts de tout le système « Entreprise »,
Vérifier la cohérence de la démarche budgétaire avec celle retenue dans le plan à moyen terme : il est impératif que
les objectifs à moins d’un an des budgets soient compatibles avec ceux, à moyen terme, du plan opérationnel.
Les états de synthèse prévisionnels Il s’agit, en regroupant les informations des différents budgets de dresser :
un compte de résultat prévisionnel faisant apparaître le résultat budgété de l’année ;
le bilan prévisionnel à la fin de l’exercice budgétaire.
Pour dresser ces deux états on a besoin de toutes les informations nécessaires à savoir :
Le bilan de l’exercice précédent
Le budget des ventes
Le budget d’approvisionnement
Le budget de trésorerie
Le budget des autres charges
 Les états de synthèse prévisionnels

Compte de produits et charges prévisionnel

Il respecte les principes comptables et regroupe les charges et les produits par nature pour leur montant hors taxes.
Son établissement nécessite la centralisation et la sommation des charges et des produits par nature prévus dans les
différents budgets, notamment celui des budgets fonctionnels.
Cependant pour des raisons de simplification et d’adaptation au schéma des budgets, le CPC est présenté d’une
manière simplifiée et conforme à l’articulation des budgets.
Le CPC regroupe l’ensemble des charges budgétisées sans tenir compte des notions d’encaissement et des
décaissements
Les états de synthèse prévisionnels
 Les états de synthèse prévisionnels
Bilan prévisionnel
L’élaboration du bilan prévisionnel nécessite l’exploitation de plusieurs éléments qui se trouvent disséminés dans
tous les autres documents budgétaires :
 Les postes du haut du bilan proviennent des prévisions en matière d’investissement et de financement. Ainsi,
les acquisitions d’immobilisations prévues permettent de valoriser des postes d’actif correspondants. En
revanche, les prévisions d’amortissements ou de provisions sont évaluées au niveau des budgets fonctionnels ;
 Les postes du bas de bilan proviennent de la prise en compte des décalages évoqués ; il en va ainsi pour les
postes Clients et comptes rattachés ou Fournisseurs et compte rattachés ; par exemple.
Ainsi, le bilan prévisionnel est établi annuellement et ce à la fin de l’année budgétaire ; il prend en compte le bilan
de l’année antérieure et de l’ensemble des budgets.
Les états de synthèse prévisionnels
CAS D’APPLICATION
 RECAPITULATIF
la planification budgétaire se concentre
sur la création initiale du plan financier,
tandis que la gestion budgétaire se
penche sur la mise en œuvre, le suivi et
1- fixation d'objectifs, l'ajustement continu du budget en fonction
des performances réelles.

2- planification, budgétaire
les processus Gestion Budgétaire
de contrôle
de gestion 3- mise en œuvre

4- suivi des réalisations

5- prise d'actions correctives

6- analyse des résultats

CAS D’APPLICATION: le budget des ventes

le budget des ventes consiste a évalue les ventes future en quantité

les ventes de m/ses en quantité au cour des années 2010 à 2017 sont les suivants:

Années 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

ventes 425 480 498 y= 565
ax + b 595 615 645 700

TAF:
prévoir les ventes de 2018.
Solution : le budget des ventes

la méthode de moindre carré

Y = aX + b

a = cum(xi - x bar)(yi - y bar) / cum(xi - xbar)²

b =Ybar - a * (Xbar)
 Solution : le budget des ventes

Année ventes Xi - Xbar Yi - Ybar (xi - x bar)(yi - y bar) (xi - xbar)²

1 2010 425 -3,5 -140,375 491,3125 12,25
2 2011 480 -2,5 -85,375 213,4375 6,25
3 2012 498 -1,5 -67,375 101,0625 2,25
4 2013 565 -0,5 -0,375 0,1875 0,25
5 2014 595 0,5 29,625 14,8125 0,25
6 2015 615 1,5 49,625 74,4375 2,25
7 2016 645 2,5 79,625 199,0625 6,25
8 2017 700 3,5 134,625 471,1875 12,25

TOATAL 4523 __ __ 1565,5 42

Xbar (1+2+3+4+5+6+7+8) / 8 = 4,5 Ybar (425 + 480 + …… + 700) /8 = 565,375

Solution : le budget des ventes

la méthode de moindre carré

Y = aX + b

a = cum(xi - x bar)(yi - y bar) / cum(xi - xbar)²

a = 1565.47 / 42
a = 37.27
Alors: Y = 37.27 X + b
Solution : le budget des ventes

la méthode de moindre carré

Y = aX + b

b =Ybar - a * (Xbar) Y = 37.27 * 9 + 397.66 = 733.09

b = 397.66

Donc: Y = 37.27 X + 397.66

Solution : le budget des ventes

la méthode de moindre carré

Annee N
Quantité de vente Y = 37.27 X + 397.66

Y = 37.27 * 9 + 397.66

les ventes de 2018 = 733.09

 Cas d’application

Le bilan de la société AQUA au 31/12/2018 se présenté comme suit:

ACTIF MONTANT PASSIF MONTANT

Actif immobilise 956 000.00 Capital social 1 000 000.00
Stock de m/ses 120 000.00 emprunts 150 000.00
Clients et CR (1) 180 00.00 Fournisseurs et CR (5) 144 000.00
Etat débiteurs (2) 24 000.00 Organismes sociaux(6) 10 000.00
Autres débiteurs (3) 66 000.00 Etat créditeurs (7) 50 000.00
TVP 40 000.00 Associes créditeurs (8) 80 000.00
Trésorerie actif 70 000.00 Trésorerie passif 16 000.00
TOTAL 1 450 000.00 TOTAL 1 450 000.00
Cas d’application

(1)à encaisser 1/3 en janvier, 1/3 en février et le reste en mars.

(2)Il concerne la TVA récupérable sur charge.
(3) A encaisser 13 000.00 en janvier, 20 000.00 en mars et le reste en juin.
(4)Une annuité de 25 000.00 dont 5 000.00 d'intérêts à rembourser en mai.
(5) Payable 50% en janvier, 25% en février et le reste en mars.
(6)A payer en janvier.
(7)Dont TVA due 12 000.00, TVA facturée 30 000.00 et le reste concerne le reliquat de
l'IS.
(8)Dont 35 000.00 de dividendes à payer en mars et le reste du compte courant
d'associés remboursable 15 000.00 en janvier et le reste en juillet.
Cas d’application

Prévision de premier trimestre 2019

janvier février mars

Vente de marchandises 200 000.00 240 000.00 280 000.00
Achat de marchandises 90 000.00 100 000.00 120 000.00
Autres charges externes 15 000.00 18 000.00 20 000.00

- Les salaires: 30 000.00 par mois payables au comptant.

- Les charges sociales: 20% des salaires payables le mois suivant.
- Une subvention d'exploitation de 25 000.00 sera encaissée en numéraire le
mois de mars.
 Cas d’application

Informations complémentaires:

- Les clients payent 40% au comptant, 25% dans 30 jours et le reste dans 60 jours.
- Les fournisseurs sont payables 60% au comptant et le reste dans 30 jours.
- Les autres charges sont payables au comptant.
- l'IS dû au titre de l'exercice 2018 est de 80 000.00.
- la TVA au taux de 20% déclaration mensuelle selon le régime d'encaissement.
- L'amortissement annuel est de 200 000.00
- Le stock final de marchandises est de 96 000.00.
Cas d’application

Travail à faire:
1- Présenter les différents sous budgets.
2- Présenter le budget de trésorerie.
 Solution:

Sous budget des ventes:

Eléments montant Janvier Février mars Le reste
Créance clients 180 000.00 60 000.00 60 000.00 60 000.00 ---
Les ventes
janvier 240 000.00 96 000.00 60 000.00 84 000.00 ---
février 288 000.00 --- 115 200.00 72 000.00 100 800.00
mars 336 000.00 --- --- 134 400.00 201 600.00
Totale règlements --- 156 000.00 235 200.00 350 000.00 302 400.00
Etat TVA facture --- 26 000.00 39 200.00 58 400.00 50 400.00
 Solution:

Sous budget des Achats:

Eléments montant Janvier Février mars Le reste
fournisseurs 144 000.00 72 000.00 36 000.00 36 000.00 ---
Les achats
janvier 108 000.00 64 800.00 43 200.00 --- ---
février 120 000.00 --- 72 000.00 48 000.00 ---
mars 144 000.00 --- --- 86 400.00 57 600.00
Totale --- 136 800.00 151 200.00 170 400.00 57 600.00
Etat TVA R/charges --- 22 800.00 25 200.00 28 400.00 9 600.00
 Solution:

Sous budget des Autres encaissements:

Eléments montant Janvier Février mars Le reste

Autres débiteurs 66 000.00 13 000.00 --- 20 000.00 33 000.00
Subvention 25 000.00 --- --- 25 000.00 ---
d'exploitation
Total règlements --- 13 000.00 --- 45 000.00 33 000.00
 Solution:
Sous budget des Autres charges:
Eléments Total Janvier Février mars Le reste
Organismes sociaux 10 000.00 10 000.00 --- --- ---
Autre charge TTC --- 18 000.00 21 600.00 24 000.00 ---
salaire --- 30 000.00 30 000.00 30 000.00 ---
Charges sociales --- --- 6 000.00 6 000.00 6 000.00
Reliquat de IS 8 000.00 --- --- 8 000.00 ---
Acomptes IS 80 000.00 --- --- 20 000.00 20 000.00
dividendes 35 000.00 --- --- 35 000.00 ---
Compte courant 45 000.00 15 000.00 --- --- 30 000.00
Total règlements --- 73 000.00 57 600.00 123 000.00 ---
Etat TVA R/charges --- 3 000.00 3 600.00 4 000.00 ---
Solution:

Sous budget de la TVA:

Eléments Janvier Février mars Le reste
Etat TVA facturée 26 000.00 39 200.00 58 400.00 ---
Etat TVA R/charges
-les achats 22 800.00 25 200.00 28 400.00 ---
Autres charges 3 000.00 3 600.00 4 000.00 ---
TVA due 200.00 10 400.00 26 000.00 ---
Règlement de la TVA 12 000.00 200.00 10 400.00 26 000.00
 Solution:
Sous budget de la trésorerie:
Eléments Janvier Février mars Le reste
Solde initial 54 000.00 1 200.00 27 400.00 ---
Encaissements
ventes 156 000.00 235 200.00 350 400.00 ---
Autre encaissements 13 000.00 --- 45 000.00 ---
Totales des encaissements 169 000.00 235 200.00 395 400.00 ---
Décaissement
Achats 136 800.00 151 200.00 170 400.00 ---
Autre charges 73 000.00 57 600.00 123 000.00 ---
TVA due 12 000.00 200.00 10 400.00 ---
Totales des décaissements 221 800.00 209 000.00 303 800.00 ---
Solde final 1 200.00 27 400.00 119 000.00 ---
L'entreprise devra envisager soit le placement à court terme de cet excédent, soit la
Commentaire:
réalisation d'investissements afin de rentabiliser les fonds disponibles.
 Conclusion
En résumé, la planification budgétaire et la
gestion de trésorerie sont des outils
essentiels de pilotage, car elles permettent
aux entreprises de planifier, de suivre et de
contrôler leurs ressources financières de
manière proactive, en alignant les activités
sur les objectifs stratégiques tout en
assurant une gestion financière solide.
Thank You
F o r Yo u r A t t e n t i o n