LAS VENTAS RECIENTES Y PRONOSTICADAS DE LA COMPAÑÍA MEDAL,S.A.

PARA CIERTOS MESES EN 2008 Y 2009 SON:

Jul-08 $ 75,000.00 NOVIEMBRE PRPOYECTADO $ 150,000.00

AGOSTO $ 50,000.00 DICIEMBRE PROYECTADO $ 75,000.00
SEPTIEMBRE $ 50,000.00 ENERO PROYECTADO $ 90,000.00
OCTUBRE PROYECTADO $ 125,000.00 FEBRERO PROYECTADO $ 80,000.00

EL 30 DE SEPTIEMBRE DEL 2008, EL BALANCE GENERAL MUESTRA:

ACTIVOS PASIVO Y CAPITAL

EFECTIVO $ 3,000.00 PROVEEDORES $ 70,000.00
CLIENTES $ 30,000.00 DIVIDENDOS POR PAGAR $ 1,500.00
INVENTARIO $ 75,000.00 ALQUILER POR PAGAR $ 17,500.00
SEGURO PROPAGADO $ 1,800.00 TOTAL PASIVOS $ 89,000.00
INSTALACIONES,NETO $ 20,000.00 CAPITAL $ 40,800.00
TOTAL ACTIVOS $ 129,800.00 TOTAL PASIVOS Y CAPITAL $ 129,800.00

USTED DEBE PREPARAR UN PRESUPUESTO MAESTRO PARA LOS TRES MESES, TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2008. LAS
PROMEDIO, QUE EN EL DOBLEDEL COSTO PROMEDIO POR UNIDAD. LOS GASTOS DE OPERACIÓN MENSUALES SON:

SUELDOS Y SALARIOS $ 38,000.00

SEGURO EXPIRADO $ 200.00
DEPRECIACION $ 300.00
MISCELANEOS $ 3,000.00
ALQUILER 500+ 10% de las ventas

1. Los dividendos en efectivo de 1500 van hacer pagados trimestralmente, comenzando el 15 de octubre, y son declarados el q
2. Todos los gastos operativos son pagadosb cuando se incurren, excepto el seguro, depreciacion y alquiler.
3. Este es de 500 y se paga el principio de cada mes; 10% adicional de las venas se paga trimestralmente el diez del mes siguie
4. El siguiente ajuste es pagadero el 10 de octubre.
5. La compañía desea un saldo minimo en efectivo final de 3000 mensuales.
6. se pretende que los inventarios sean iguales a 120% de las ventas en unidades del mes siguiente.
7. las compras durante cuakquier mes dado son pagadas en su totalidad durante el suiguiente mes.
8.todas las ventas son acredito, pagaderas a 30 dias; sin embargo, la experiancia ah demostrado que el 50% de las ventas es co
9. el dinero puede ser prestado y pagado en multiplos de 1000a una tasa de interes del 12% anual.
10. la administracion minimizar el prestamo y pagar rapidamente.
11. al momento en que se paga el principal, el interes se calcula y se paga sobre la porcion del principal que se paga.
12. suponga que el prestamo siempre se obtiene al comienzo de los meses en cuestion, y los pagos, al final.
13. el dinero nunca es prestado al principio y pagado al final del mismo mes.
14. calculeel interes al peso mas cercano. Ignoren a los impuestos a la utilidad.
se pide:
1: prepare un presupuesto maestro, incluyendo un estado de resultado presupuestado, un balance general, un estado de fujo d
2: explique porque hay necesidad de solicitar un prestamo bancario y que fuentes operativas proporcionan el efectivo para el p

BALANCE GENERAL

ACTIVOS

EFECTIVO 8,740.00
CUENTAS POR COBRAR $ 52,500.00
INVENTARIOS* 54,000.00
SEGUROS $ 1,200.00
INSTALACION NETO $ 19,100.00

TOTAL ACTIVOS 135,540.00

QUE NECESITAMOS PARA INTEGRAR UN PRESUPUESTO?

1 ESTADOS FINANCIEROS REALES DEL PERIODO ANTERIOR AL QUE VAMOS A PRESUPUESTAR

2 PRONOSTICO DE VENTAS
3 POLITICA DE COBRO A LOS CLIENTES
4 POLITICA DE INVENTARIOS
5 NECESIDAD DE COMPRA
6 POLITICA DE PAGO A PROVEEDORES
7 POLITICA DE CALCULO DE GASTOS DE OPERACIÓN
8 POLITICA DE PAGO DE GASTOS DE OPERACIÓN
9 INFORMACION SOBRE ADQUISICION O VENTA DE ACTIVOS
10 POLITICA DE PAGO DE DIVIDENDOS
11 POLITICA SOBRE ADMINISTRACION DEL EFECTIVO, SALDOS MINIMOS DESEADOS
12 POLITICA SOBRE LA FORMA DE ADQUIRIR DEUDAS BANCARIAS (PLAZO, FORMA DE PAGO, TASAS DE

operativo financiero
ventas presupuesto de efectivo
produccion presupuesto de inversion
mpd balance general proyectado
mod
gif
costo de ventas
gastos operativos
SES EN 2008 Y 2009 SON:

ULTIMA CEDULA CEDULA DE COBRO julio

$ 75,000.00

COBRO
50%
40%
10%
EFECTIVO

CEDULA DE COBRANZA

L 31 DE DICIEMBRE DE 2008. LAS VENTAS SON PRONOSTICADAS EN UN PRECIO

IÓN MENSUALES SON:

5 de octubre, y son declarados el quince del mes previo.

cion y alquiler.
estralmente el diez del mes siguiente al trimestre.

ado que el 50% de las ventas es cobreado en el mes de la renta, 40% en el mes sigueinte y 10% en el mes posterior.

el principal que se paga.

pagos, al final.
alance general, un estado de fujo de efectivo y la cedulas de soporte.
s proporcionan el efectivo para el pago de dicho prestamo.

ANCE GENERAL

PROVEEDORES 46,500.00
DIVIDENDOS POR PAGAR $ 1,500.00
RENTA POR PAGAR 35,000.00

CAPITAL $ 52,540.00

TOTAL PASIVO + CAPITAL 135,540.00

VAMOS A PRESUPUESTAR

MOS DESEADOS
AZO, FORMA DE PAGO, TASAS DE INTERES)
 agosto septiembre octubre noviembre diciembre
$ 50,000.00 $ 50,000.00 $ 125,000.00 $ 150,000.00 $ 75,000.00

$ 62,500.00 $ 75,000.00 $ 37,500.00

$ 20,000.00 $ 50,000.00 $ 60,000.00
$ 5,000.00 $ 5,000.00 $ 12,500.00
$ 87,500.00 $ 130,000.00 $ 110,000.00

Mes de la operacióventas presupuestadacontado credito octubre

julio $ 75,000.00
agosto $ 50,000.00 $ 5,000.00
septiembre $ 50,000.00 $ 20,000.00
octubre $ 125,000.00 $ 62,500.00 $ 62,500.00
noviembre $ 150,000.00 $ 75,000.00 $ 75,000.00
diciembre $ 75,000.00 $ 37,500.00 $ 37,500.00
enero $ 90,000.00 TOTAL COBROS POR MES $ 25,000.00
febrero $ 80,000.00

TOTAL SUMAS 152,500.00

CEDULA DE ENTRADAS DE EFECTIVO octubre noviembre diciembre

VENTAS DE CONTADO 62,500.00 75,000.00 37,500.00

VENTAS A CREDITO 25,000.00 55,000.00 72,500.00
87,500.00 130,000.00 110,000.00

mes posterior. COMPROBACION DE costo de ve

inventario inicial (inventario final de agosto
compras de septeimbre (saldo de proveed
MERCANCIAS DISPONIBLES
inventario final (balance 30 de septiembre
costo de ventas 50% ventas de septiembre
 CEDULA DE COMPRA DE MATERIALES
octubre
inventario inicial $ 75,000.00
compras 77,500.00
materias disponibles 152,500.00
inventario final 90,000.00
costo de ventas 62,500.00

CEDULA DE FLUJO DE EFECTIVO

SALDO UNICIAL
ENTRADAS
SALIDAS -
SOBRANTE/FALTANTE MENSUAL

PRESTAMOS (PAGOS)
PRESTAMOS ACUMULADOS
INTERESES

SALDO FINAL DEL MES

CEDULA DE GASTOS DE OPEREACION

sueldos 114,000.00
seguro vencido 600.00
miscelaneos 9,000.00
alquiler 36,500.00
depreciacion 900.00
suma 161,000.00

estado de resultados

ventas $ 350,000.00
costo de ventas 175,000.00
utilidad bruta $ 175,000.00
gastos de operación 161,000.00
utilidad de operación $ 14,000.00
gastos por intereses - 760.00
utilidad financiera $ 13,240.00
aplicxacion a dividendos decretados $ -
pendientes de pago $ 1,500.00
utilidad neta $ 11,740.00
capital inicial $ 40,800.00
capital final $ 52,540.00
 enero febrero
$ 90,000.00 $ 80,000.00

$ 45,000.00 $ 40,000.00
$ 30,000.00 $ 36,000.00
$ 15,000.00 $ 7,500.00
$ 90,000.00 $ 83,500.00

noviembre diciembre enero

$ 5,000.00
$ 50,000.00 $ 12,500.00
$ 60,000.00 $ 15,000.00
$ 37,500.00
$ 55,000.00 $ 72,500.00 $ 52,500.00 SALDO PENDIENTE DEL COBRO DEL 31 DE DICIEMBRE

CEDULA DE SALIDAS DE EFECTIVO

octubre noviembre
PAGO A PROVEEDORES $ 70,000.00 77,500.00
SUELDOS Y SALARIOS $ 38,000.00 $ 38,000.00
TOTAL SEGUROS
327,500.00 MISCELANEOS $ 3,000.00 $ 3,000.00
ALQUILER $ 18,000.00 $ 500.00
DIVIDENDOS $ 1,500.00
total salida de efectivo $ 130,500.00 $ 119,000.00

COMPROBACION DE costo de ventas de septiembre

tario inicial (inventario final de agosto (50000*120%)*0.5%) 30000
ras de septeimbre (saldo de proveedores a final de septeimbre) $ 70,000.00 Costo de ventas (50%) de ventas mensual
CANCIAS DISPONIBLES 100000
tario final (balance 30 de septiembre)(125000*120%)*0.50%) 75000 Inventario Final
de ventas 50% ventas de septiembre (50000*50%) $ 25,000.00 Septiembre
Octubre
 Noviembre
Diciembre

noviembre diciembre
90,000.00 45,000.00 pago pendiente a los proveedores de diciembre
30,000.00 46,500.00
120,000.00 91,500.00
45,000.00 54,000.00
75,000.00 37,500.00

octubre noviembre diciembre

$ 3,000.00 $ 3,000.00 $ 3,570.00
87,500.00 130,000.00 110,000.00 Mes
$ 130,500.00 $ 119,000.00 $ 71,500.00 noviembre
$ 43,000.00 $ 11,000.00 38,500.00 diciembre

$ 43,000.00 $ 10,000.00 33,000.00

$ 43,000.00 $ 33,000.00 $ -
$ - - 430.00 330.00

$ 3,000.00 $ 3,570.00 8,740.00

PEREACION suma de renta

350,000.00

SUELDOS Y SALARIOS
SEGURO EXPIRADO
DEPRECIACION
MISCELANEOS
ALQUILER
 diciembre
30,000.00
$ 38,000.00

$ 3,000.00
$ 500.00
total
$ 71,500.00 $ 321,000.00

ntas (50%) de ventas mensuales 62,500.00 75,000.00 37,500.00

($125,000 x 120%) x 0.50 = 75,000.00

($150,000 x 120%) x 0.50 = 90,000.00
($75,000 x 120%) x 0.50 = 45,000.00
($90,000 x 120%) x 0.50 = 54,000.00
octubre balance general real

inventario 1 $ 75,000.00
compras $ 77,500.00
mercaderia disponible 152,500.00
invenario 2 90000
costo de ventas 62500

Tasa interes 12%

préstamo 43000
pago a capital pago intereses pago total saldo prest
10,000.00 430.00 10,430.00 33,000.00
33,000.00 330.00 33,330.00 -

$ 38,000.00
$ 200.00
$ 300.00
$ 3,000.00
500+ 10% de las ventas