Etna

Estados Financieros
Fbrica Nacional de Acumuladores

ETNA S.A.
Al 31 de diciembre de 2012

1
Fbrica Nacional de Acumuladores ETNA S.A.

Contenido
Pgina

Dictamen de los auditores independientes 2

Estado de situacin financiera 4

Estado de resultados integrales 5

Estado de cambios en el patrimonio neto 6

Estado de flujos de efectivo 7

Notas a los estados financieros 8

2

DICTAMEN DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES

A los seores socios de

Hemos auditado los estados financieros adjuntos de Fbrica Nacional de Acumuladores ETNA
S.A. que comprenden el estado de situacin financiera al 31 de diciembre de 2012 y 2011 y los
estados de resultados integrales, de cambios en el patrimonio neto y de flujos de efectivo por los
aos terminados el 31 de diciembre de 2012 y 2011, as como el resumen de polticas contables
significativas y otras notas explicativas.

Responsabilidad de la Gerencia sobre los estados financieros

La Gerencia es responsable de la preparacin y presentacin razonable de estos estados financieros
de acuerdo con Normas Internacionales de Informacin Financiera. Esta responsabilidad incluye:
disear, implementar y mantener el control interno relevante para la preparacin y presentacin
razonable de Estados Financieros que no contengan representaciones errneas de importancia
relativa, ya sea como resultado de fraude o error, seleccionar y aplicar las polticas contables
apropiadas y realizar las estimaciones contables razonables de acuerdo con las circunstancias.

Responsabilidad del Auditor

Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinin sobre estos estados financieros basada en
nuestra auditora. Nuestra auditoria fue realizada de acuerdo con las Normas Internacionales de
Auditora aprobadas por la Junta de Decanos de Colegios de Contadores Pblicos del Per. Tales
normas requieren que cumplamos con requerimientos ticos y planifiquemos y realicemos la
auditora para obtener una seguridad razonable de que los estados financieros no presentan
representaciones errneas de importancia relativa.

Una auditora comprende la ejecucin de procedimientos para obtener evidencia de auditora sobre
los saldos y las divulgaciones en los estados financieros. Los procedimientos seleccionados
dependen del juicio del auditor, que incluye la evaluacin del riesgo de que los estados financieros
contengan representaciones errneas de importancia relativa, ya sea como resultado de fraude o
error. Al efectuar esta evaluacin de riesgo, el auditor toma en consideracin el control interno
relevante de la Compaa para la preparacin y presentacin razonable de los estados financieros a
fin de disear procedimientos de auditora de acuerdo con las circunstancias, pero no con el
propsito de expresar una opinin sobre la efectividad del control interno de la Compaa. Una
auditora tambin comprende la evaluacin de si los principios de contabilidad aplicados son
apropiados y si las estimaciones contables realizadas por la Gerencia son razonables, as como una
evaluacin de la presentacin general de los estados financieros.
Audit Tax Advisory
Miembro de Grant Thornton International Ltd
Demichelli, Sarrio & Asociados S.C.
Av. Republica de Panama N 3030 Piso 8
San Isidro
Lima 27, Per

T +51 1 6156868
F +51 1 6156888
www.grantthornton.com.pe
3

Consideramos que la evidencia de auditora que hemos obtenido es suficiente y apropiada para
proporcionarnos una base para nuestra opinin de auditora.

Opinin

En nuestra opinin, los estados financieros presentan razonablemente, en todos sus aspectos
significativos, la situacin financiera de Fbrica Nacional de Acumuladores ETNA S.A. al 31 de
diciembre de 2012 y 2011, el resultado de sus operaciones y sus flujos de efectivo, por los aos
terminados el 31 de diciembre de 2012 y 2011, de acuerdo con Normas Internacionales de
Informacin Financiera.

nfasis sobre informacin consolidada

Los estados financieros separados de Fbrica Nacional de Acumuladores ETNA S.A. han sido
preparados en cumplimiento de los requerimientos legales vigentes en el Per para la preparacin
de informacin financiera y se hacen pblicos en el plazo que establecen los requerimientos de la
Superintendencia del Mercado de Valores. Estos estados financieros reflejan el valor de sus
inversiones en sus subsidiarias bajo el mtodo de costo y no sobre una base consolidada por lo que
se deben leer junto con los estados financieros consolidados de Fbrica Nacional de Acumuladores
Etna S.A. y subsidiarias, los cuales son dictaminados por separado.

Lima, Per 27 de febrero de 2013

Refrendado por:

Carlos Demichelli V. (Socio)
Contador Pblico Colegiado
Matrcula N 8140

Audit Tax Advisory
Miembro de Grant Thornton International Ltd
4

Estado de situacin financiera
Al 31 de diciembre de 2012 y 2011
(Expresado en miles de Nuevos Soles)
Notas 31.12.2012 31.12.2011
ACTIVOS
Efectivo 4 5,482 15,619
Inversiones negociables 62 82
Cuentas por cobrar comerciales, neto de estimacin
de cobranza dudosa 5 19,561 15,825
Otras cuentas por cobrar 6 2,860 1,497
Existencias 7 46,959 40,346
Gastos pagados por anticipado 467 611
Total activo corriente 75,391 73,980
Inversiones en subsidiarias 8 27,847 4,427
Inmuebles, maquinarias y equipos, neto
de depreciacin acumulada 9 77,172 76,108
Otros activos, neto 131 146
TOTAL ACTIVO 180,541 154,661
PASIVOS
Obligaciones financieras, parte corriente 10 3,104 3,179
Cuentas por pagar comerciales 11 3,558 3,449
Otras cuentas por pagar 12 6,972 8,267
Ingresos diferidos 13 1,745 1,369
15,379 16,264
Obligaciones financieras, parte no corriente 10 21,015 1,051
Impuesto a la renta diferido 14 17,527 2,183
TOTAL PASIVO 53,921 19,498
PATRIMONIO
Capital social 15 45,203 10,405
Acciones de inversin 16 22,601 5,203
Reserva legal 17 2,081 2,081
Resultados acumulados 18 56,735 117,474
Total patrimonio 126,620 135,163
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 180,541 154,661

Las notas que se adjuntan forman parte de los estados financieros
5

Estado de resultados integrales
Por los aos terminados al 31 de diciembre de 2012 y 2011
Notas 31.12.2012 31.12.2011
Venta 94,665 92,876
Costo de venta 19 (54,962) (50,137)
Utilidad Bruta 39,703 42,739
Gastos de administracin 20 (9,219) (7,314)
Gastos de venta 21 (9,717) (8,440)
Utilidad operativa 20,767 26,985
Diversos, neto 611 771
Financieros, neto 2 49
Utilidad antes de impuesto a la renta 21,380 27,805
Impuesto a la renta corriente 22 (6,557) (7,405)
Utilidad neta 14,823 20,400
Utilidad bsica por accin 23 0.2217 1.3930

6

Estado de cambios en el patrimonio neto
Capital Acciones de Reserva Resultados Total
social Inversin Legal Acumulados Patrimonio
Saldos al 01 de enero de 2011 10,405 5,203 2,081 105,045 122,734
Dividendos (7,971) (7,971)
Saldos al 31 de diciembre de 2011 10,405 5,203 2,081 117,474 135,163
Capitalizacion de utilidades no distribuidas 34,798 17,398 (52,196) 0
Dividendos (8,428) (8,428)
Ajuste de impuesto a la renta diferido (Nota 14) (14,938) (14,938)
Saldos al 31 de diciembre de 2012 45,203 22,601 2,081 56,735 126,620

7

Estado de flujos de efectivo
31.12.2012 31.12.2011
Actividades de operacin
Utilidad neta del ejercicio 14,823 20,400
Ajustes para conciliar la utilidad neta del ejercicio con el
efectivo neto provisto por las actividades de operacin
Estimacin de cobranza dudosa 1,287 160
Recupero de estimacin de cobranza dudosa (18) (19)
Castigo de cobranza dudosa (44) (35)
Estimacin para desvalorizacin de inversiones 20 273
Depreciacin 1,473 1,316
Ajuste a los activos fijos (155) (189)
Ganancia/perdida por venta de activo fijos 14 (36)
Amortizacin 15 0
Estimacin de beneficios sociales 872 824
Impuesto a la renta diferido 406 97
Cuentas por cobrar comerciales (4,961) (1,658)
Otras cuentas por cobrar (1,363) 2,569
Existencias, neto (6,613) (2,477)
Gastos pagados por anticipado 144 8
Cuentas por pagar comerciales 109 (431)
Otras cuentas por pagar (2,412) (1,051)
Ingresos diferidos 376 (634)
Flujo neto proveniente de actividades de operacin 3,973 19,117
Actividades de inversin
Compra de activos fijos (2,396) (1,577)
Venta de activos fijos 0 93
Compra de otros activos 0 (72)
Compra de inversiones permanentes (23,420) (4,668)
Flujo neto utilizado en actividades de inversin (25,816) (6,224)
Actividades de financiamiento
Obligaciones financieras 19,889 (3,925)
Pagos de dividendos (8,183) (7,968)
Flujo neto utilizado en actividades de financiamiento 11,706 (11,893)
(Disminucin) incremento neto de efectivo (10,137) 1,000
Efectivo al inicio del ejercicio 15,619 14,619
Efectivo al final del ejercicio 5,482 15,619

8

Notas a los estados financieros
Al 31 de diciembre de 2012 y 2011
1. Identificacin y actividad econmica

a. Antecedentes
Fbrica Nacional de Acumuladores ETNA S.A. (en adelante la Compaa) fue creada
bajo las leyes peruanas y constituida el 23 de agosto de 1945 e inici sus operaciones en esa
misma fecha.

El domicilio legal y planta principal de la compaa se encuentra ubicado en la Av. El Pacifico
N 501 -561, Distrito de Independencia, Lima, Per. La planta de trituracin se encuentra
ubicada en la Av. Revolucin N 1046 Distrito de Ventanilla, Provincia Constitucional del
Callao, Per.

b. Actividad econmica
La Compaa tiene por objeto dedicarse a la fabricacin, importacin, exportacin, y venta de
acumuladores de todo tipo y sus respectivas partes y piezas, accesorios y repuestos, de
maquinaria y moldes para la industria, as como la prestacin de servicios y actividades de
comercializacin, comprendiendo la importacin y adquisicin de residuos slidos,
incluyendo su recoleccin, acondicionamiento, transporte, transferencia, tratamientos y
disposicin final en beneficio propio o por encargo de terceros

c. Aprobacin de estados financieros
Los estados financieros de la Compaa al 31 de diciembre de 2011 han sido aprobados por la
Junta General de Accionistas el 27 de marzo de 2012. Los estados financieros de la Compaa
al 31 de diciembre de 2012 han sido aprobados por la Gerencia y estn sujetos a la
aprobacin de la Junta General de Accionistas dentro de los plazos establecidos por Ley. En
opinin de la Gerencia, los estados financieros adjuntos sern aprobados por la Junta General
de Accionistas sin modificaciones.

2. Principios contables

Los estados financieros se preparan y presentan de acuerdo con las Normas e interpretaciones
emitidas por el International Accounting Standars Board (en adelante IASB), las cuales incluyen
las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF), las Normas Internaciones de
Contabilidad (NIC), y las Interpretaciones emitidas por el Comit de Interpretaciones de las
Normas Internacionales de Informacin Financiera (CINIIF), o por el anterior Comit
Permanente de Interpretacin (SIC) adoptadas por el IASB, vigentes al 31 de diciembre de 2011,
ao de la adopcin de las NIIF por la Compaa.

La informacin contenida en estos estados financieros es responsabilidad del Directorio de la
Compaa, que manifiestan expresamente que en su preparacin se ha aplicado todos los
principios y criterios incluidos en las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)
emitidas por el IASB.

9

Los estados financieros han sido preparados sobre la base del costo histrico a partir de los
registros de contabilidad de la Compaa, excepto por los activos fijos que han sido medidos al
valor razonable. As mismo, han sido preparados de acuerdo a NIIF, bajo principios y criterios
aplicados consistentemente

Los principios y prcticas contables ms importantes aplicadas en el registro de las operaciones
y la preparacin de los estados financieros son los siguientes:

a) Uso de estimaciones contables
El proceso de preparacin de los estados financieros requiere que la Gerencia General
realice estimaciones y supuestos para la determinacin de los saldos de los activos, pasivos
y montos de ingresos y gastos, y para la revelacin de activos y pasivos contingentes a la
fecha de los estados financieros. Si ms adelante ocurriera algn cambio en las estimaciones
o supuestos debido a variaciones en las circunstancias en las que estuvieron basadas, el
efecto del cambio sera incluido en la determinacin de la utilidad o prdida neta del
ejercicio en que ocurra el cambio, y de ejercicios futuros de ser el caso. Las estimaciones
significativas relacionadas con los estados financieros son: la estimacin de cobranza
dudosa, la vida til asignada a inmuebles, maquinaria y equipo, otros activos y el impuesto a
la renta diferido.

b) Transacciones en moneda extranjera
. Moneda Funcional y moneda de presentacin, las partidas incluidas en los estados
financieros de la Compaa se expresan en la moneda del ambiente econmico primario
donde opera, es decir, su moneda funcional. La Gerencia de la Compaa considera al
nuevo sol como su moneda funcional y de presentacin, debido a que refleja la
naturaleza de los eventos econmicos y las circunstancias relevantes para la Compaa.
. Transacciones y saldos en moneda extranjera, se consideran as a aquellas transacciones
realizadas en una moneda diferente a la moneda funcional. Las transacciones en
moneda extranjera son inicialmente registradas en la moneda funcional al tipo de
cambio vigentes en las fechas de las transacciones fijados por la Superintendencia de
Banca, Seguros y AFP (en adelante SBS). Los activos y pasivos monetarios
denominados en moneda extranjera son posteriormente ajustados a la moneda
funcional al tipo de cambio vigente a la fecha del estado de situacin financiera. Las
ganancias y prdidas por diferencia en cambio resultante de la liquidacin de dichas
transacciones y de la conversin de los activos y pasivos monetarios en moneda
extranjera a los tipos de cambio de la fecha del estado de situacin financiera, son
reconocidas en el estado de resultados integrales.

c) Instrumentos financieros
Los instrumentos financieros presentados en el estado de situacin financiera
corresponden a instrumentos primarios tales como efectivo y equivalente de efectivo,
cuentas por cobrar, cuentas por pagar y obligaciones financieras. En el momento inicial de
su reconocimiento, los instrumentos financieros son medidos a su valor razonable, ms los
costos directamente relacionados con la transaccin. La Compaa determina la
clasificacin de los activos y pasivos financieros al momento de su reconocimiento inicial y,
cuando es permitido y apropiado, reevala esta clasificacin a final de cada periodo.

Clasificacin de activos financieros
La Campania clasifica sus activos financieros en las siguientes categoras: activos
financieros a valor razonable con efecto en resultados, activos financieros mantenidos
hasta su vencimiento, prstamos y cuentas por cobrar y activos financieros disponibles para
la venta. La clasificacin depende del propsito para el cual se adquirieron los activos
financieros. La Gerencia determina la clasificacin de sus activos financieros a la fecha de
su reconocimiento inicial. Al 31 de diciembre de 2012 y 2011, la Compaa mantiene:

10

Activos financieros al valor razonable con efecto en resultados
Esta categora incluye al efectivo y equivalente de efectivo. El efectivo es un activo
financiero porque representa un medio de pago y por ello es la base sobre la que se miden
y reconocen todas las transacciones en los estados financieros.

Los cambios en el valor razonable de los activos financieros a valor razonable, son
registrados en el estado de resultados integrales.

Cuentas por cobrar
Las cuentas por cobrar son activos financieros no derivados que dan derecho a pagos fijos
o determinables y que no cotizan en un mercado activo. Se incluyen en el activo corriente.
Las cuentas por cobrar incluyen las cuentas por cobrar comerciales y las otras cuentas por
cobrar del estado de situacin financiera. El reconocimiento inicial de las cuentas por
cobrar es a su valor nominal menos la estimacin para cuentas de cobranza dudosa. Las
prdidas originadas por la desvalorizacin son reconocidas en el Estado de Resultado
Integral en la cuenta Estimacin para cuentas por cobrar de cobranza dudosa.

Clasificacin de pasivos financieros
La Compaa clasifica sus pasivos financieros en las siguientes categoras: a valor razonable
con cambio en resultados y aquellos registrados al costo amortizado. Al 31 de diciembre de
2012 y 2011, la Compaa mantiene:

Pasivos registrados al costo amortizado
Comprende las cuentas por pagar comerciales, obligaciones financieras y otras cuentas por
pagar, se reconocen a su valor de transaccin debido a que la Compaa es parte de los
acuerdos contractuales del instrumento financiero.

d) Baja activos y pasivos financieros

Activos financieros:

Un activo financiero es dado de baja cuando: (i) los derechos de recibir flujos de efectivo
del activo han terminado; o (ii) la Compaa ha transferido sus derechos a recibir flujos de
efectivo del activo o ha asumido una obligacin de pagar la totalidad de los flujos de
efectivo recibidos inmediatamente a una tercera parte bajo un acuerdo de traspaso y (iii) la
Compaa ha transferido sustancialmente todos los riesgos y beneficios del activo o, de no
haber transferido ni retenido sustancialmente todos los riesgos y beneficios del activo, si ha
transferido su control.

Pasivos financieros:

Un pasivo financiero es dado de baja cuando la obligacin de pago se termina, se cancela o
expira.

e) Existencias
Las existencias se valan al costo o al valor neto realizable, el que sea menor. El costo se
determina usando el mtodo de promedio ponderado; excepto existencias por recibir, las
cuales se valan al mtodo de costo especifico. La estimacin por desvalorizacin se carga
a los resultados del periodo y se determina por la comparacin del valor de realizacin con
su valor en libros.

11

f) Inversiones en subsidiarias
Las inversiones en subsidiarias se registran al costo de adquisicin el cual incluye los costos
de transaccin que estn relacionados directamente a su compra. Los dividendos, recibidos
en efectivo o en acciones, se reconocen como ingresos en el ejercicio que se toma el
acuerdo de distribucin o capitalizacin, segn corresponda.

Subsidiarias son todas aquellas entidades sobre las cuales la Compaa ejerce control,
entendindose ste como el poder para dirigir las polticas financieras y operativas de la
subsidiaria. Se considera que existe control cuando la participacin de la Compaa es mayor al
cincuenta por ciento del capital social de la subsidiaria

g) Inmuebles, maquinarias y equipos, neto de depreciacin acumulada
Los inmuebles, maquinarias y equipos, se registran al costo y se presentan netos de la
depreciacin acumulada. Cuando se venden o retiran los activos, se elimina su costo y
depreciacin acumulada y cualquier ganancia o prdida que resulte de su disposicin se
incluye en el estado de resultados integrales.
El costo inicial de los inmuebles, maquinarias y equipos comprende su precio de compra,
incluyendo aranceles e impuestos de compra no reembolsables y cualquier costo
directamente atribuible para ubicar y dejar al activo en condiciones de trabajo y uso. Los
gastos incurridos despus de que los inmuebles, maquinarias y equipos se hayan puesto en
operacin, tales como reparaciones y costos de mantenimiento y de reacondicionamiento,
se cargan normalmente a los resultados del perodo en que se incurran los costos.
En el caso en que se demuestre claramente que los gastos resultarn en beneficios futuros
por el uso de los inmuebles, maquinarias y equipos, ms all de su estndar de performance
original, los gastos sern capitalizados como un costo adicional de los inmuebles,
maquinarias y equipos.
La depreciacin se calcula siguiendo el mtodo de lnea recta utilizando las siguientes vidas
tiles estimadas:

Aos
Edificaciones e instalaciones Entre 9 y 49 aos
Maquinaria Entre 2 y 30 aos
Unidades de transporte 5 aos
Muebles y enseres 10 aos
Equipos diversos 10 aos

El costo y la depreciacin acumulada de bienes retirados o vendidos son eliminados de las
cuentas de activo y la ganancia o prdida resultante es aplicada a los resultados de las
operaciones.
La estimacin de la vida til y el mtodo de depreciacin se revisan peridicamente para
asegurar que sean consistentes con el patrn previsto de beneficios econmicos de las
partidas de inmuebles, maquinarias y equipos. Las ganancias o prdidas originadas por
ventas o retiros de activos se incluyen en el rubro otros, neto del estado de resultados
integrales.

h) Otros activos, neto
Los otros activos se registran inicialmente al costo e incluyen principalmente los costos de
adquisicin de programas informticos. Despus del reconocimiento inicial, los otros
activos se miden al costo menos la amortizacin acumulada y cualquier prdida acumulada
por desvalorizacin. Los otros activos se amortizarn una vez se culmine con la
implementacin y puesta en actividad del programa informtico.

12

i) Deterioro del valor de los activos de larga duracin
Cuando existen acontecimientos o cambios econmicos que indiquen que el valor de un
activo de larga vida pueda no ser recuperable, la Gerencia revisa el valor en los libros de
estos activos. Si luego de este anlisis resulta que su valor en libros excede a su valor
recuperable, se reconoce una prdida por deterioro en el estado de resultados integrales,
por un monto equivalente al exceso del valor en libros. Los importes recuperables se
estiman para cada activo o, si no es posibles, para cada unidad generadora de efectivo.
El valor recuperable de un activo de larga vida o de una unidad generadora de efectivo, es
el mayor valor entre su valor razonable menos los costos de venta y su valor de uso. El
valor razonable menos los costos de venta de un activo de larga vida o de una unidad
generadora de efectivo, es el importe que se puede obtener al venderlo, en una transaccin
efectuada en condiciones de independencia mutua entre las partes bien informadas, menos
los correspondientes costos de ventas. El valor de uso es el valor presente de los flujos
futuros de efectivo estimados que se espera obtener de un activo o de una unidad
generadora de efectivo.

j) Arrendamiento financiero
Los bienes recibidos en arrendamiento financiero se reconocen como activos y pasivos al
inicio del arrendamiento financiero y se registran al valor razonable del bien arrendado, o al
valor presente de los pagos mnimos de arrendamiento, el que sea mayor. Estos activos se
deprecian siguiendo el mtodo de lnea recta en base a la vida til estimada de los activos.
La depreciacin anual se reconoce en el estado de resultados. El cargo financiero se
distribuye entre los ejercicios comprendidos en el plazo del arrendamiento.

k) Reconocimiento de ingresos, costos y gastos
Los ingresos por venta de bienes se reconocen cuando se transfiere al comprador los
riesgos y beneficios importantes de la propiedad de los bienes, los ingresos son
cuantificados confiablemente y es probable que los beneficios econmicos asociados a la
transaccin fluyan a la Compaa.
Los costos y gastos se reconocen a medida que devengan, independientemente del
momento en que se paguen, y se registran en los perodos con los cuales se relacionan.

l) Impuesto a la renta
El impuesto a la renta corriente es medido como el importe esperado que sea recuperado o
pagado a las autoridades tributarias, siendo calculado sobre la base de la informacin
financiera de la Compaa.

El pasivo por impuesto a la renta diferido se reconoce por todas las diferencias temporales
gravables que surgen al comparar el valor en libros de los activos y pasivos y su base
tributaria, sin tener en cuenta el momento en que se estime que las diferencias temporales
que le dieron origen, sern reversadas. El activo por impuesto a la renta diferido se
reconoce por las diferencias temporales deducibles entre el valor en libros de los activos y
pasivos y su base tributaria, en la medida en que sea probable que en el futuro, la Compaa
dispondr de renta gravable contra la cual pueda aplicar las diferencias temporales. El
pasivo y activo diferido se miden a la tasa de impuesto a la renta que se espera aplicar a la
renta gravable en el ao en que este pasivo sea liquidado o el activo sea realizado, usando la
tasa de impuesto a la renta promulgada o sustancialmente promulgada en la fecha del
estado de situacin financiera.

El impuesto a la renta diferido se reconoce como gasto o ingreso del ejercicio, o se carga o
abona directamente al patrimonio cuando se relaciona con partidas que han sido cargadas o
abonadas directamente a patrimonio.

13

m) Pasivos y activos contingentes
Los pasivos contingentes no se reconocen en los estados financieros, slo se revelan en
nota a los estados financieros a menos que la posibilidad de una salida de recursos sea
remota. Los activos contingentes no se reconocen en los estados financieros, solo se
revelan en nota a los estados financieros cuando es probable que se produzca un ingreso de
recursos.

Las partidas tratadas previamente como pasivos o activos contingentes, sern reconocidas
en los estados financieros del ejercicio en el cual ocurra el cambio de probabilidades, esto
es, cuando en el caso de pasivos se determine que es probable, o virtualmente seguro y en
el caso de activos, que se producir una salida o ingreso de recursos, respectivamente.

n) Utilidad bsica y diluida por la accin
La utilidad bsica por accin resulta de dividir el resultado neto atribuible a los accionistas
entre el promedio ponderado del nmero de acciones comunes y de inversin en
circulacin en el periodo, incluyendo las acciones por reexpresin a moneda constante.

o) Modificaciones y nuevas Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)
emitidas pero que no son efectivas a la fecha de los estados financieros.

Las modificaciones a NIIF existentes y nuevas NIIF, emitidas por el IASB y aprobadas
por el Consejo Normativo de Contabilidad al 31 de diciembre de 2011, aplicables a la
Compaa, cuya vigencia se iniciar en fecha posterior, se muestran a continuacin. La
Gerencia estima que las modificaciones y NIIF aplicables a la Compaa se considerarn
de forma razonable en la preparacin de los estados financieros de la Compaa en la fecha
que su vigencia se haga efectiva:

- NIIF 7 Instrumentos Financieros. Las modificaciones a la NIIF 9 Instrumentos
Financieros (vase el punto 7) significan que las entidades que aplican la NIIF 9 por
primera vez no necesitan re-expresar ejercicios anteriores pero en su lugar debern
proporcionar revelaciones modificadas, algunas de las cuales se enuncian en la NIIF 7.
Las nuevas revelaciones en la NIIF 7 incluyen:

a) Cambios en las clasificaciones de activos financieros y pasivos financieros, que
muestran de manera separada.

b) Activos financieros y pasivos financieros que han sido reclasificados de modo
de medirlos al costo amortizado como resultado de la transicin a la NIIF 9.

Las modificaciones requieren la revelacin de informacin que permitir a los usuarios
de los estados financieros de una entidad evaluar el efecto o potencial efecto de los
planes de compensar por saldos netos, incluyendo los derechos de compensacin
asociados con activos financieros y pasivos financieros reconocidos de la entidad,
sobre la situacin financiera de la entidad.

- NIIF 9 Instrumentos Financieros: Clasificacin y medicin. La NIIF 9 fue emitida
para reemplazar la NIC 39 y aplicarla a la clasificacin y medicin de activos y pasivos
financieros definidos en dicha norma. Esta es efectiva desde los ejercicios
comenzados el 1 de enero de 2015.

- NIIF 13 Medicin a valor razonable. Establece nuevos requisitos para la medicin
del valor razonable, mejora la coherencia de los estndares internacionales y reduce la
complejidad al proporcionar, una definicin del valor razonable y una fuente para su
medicin, as como los requisitos de revelacin para su uso a travs de las NIIF.

14

- NIC 1 Presentacin de los estados financieros Presentacin de partidas del estado
de resultados integrales. Los cambios en la Norma estn relacionados a la agrupacin
de las partidas presentadas en el estado de resultados integrales. Las partidas que
pudieran ser reclasificadas al estado de resultados en un perodo futuro podran ser
presentadas separadamente de las partidas que nunca sern reclasificadas. La
modificacin afecta solamente la presentacin y no tiene impacto en la posicin
financiera de la Compaa o en su rendimiento.

- NIC 16 Propiedad, Planta y Equipo. Los repuestos, equipos de mantenimiento o
puesta a punto necesitar clasificarse como propiedad, planta y equipo cuando se
definan as y existencias cuando se ajustan a esta definicin.

- NIC 19 Beneficio a los empleados. El IASB emiti varias modificaciones a la NIC 19.
Estos cambios van desde modificaciones fundamentales hasta aclaraciones y
parafraseos.

- NIC 32 Presentacin. Las modificaciones abordan inconsistencias en la actual prctica
cuando aplican los criterios de la compensacin. Ellas explican:

a) El significado de actualmente tiene un derecho legalmente exigible de
compensar
b) Que algunos sistemas de liquidacin bruta pueden considerarse equivalentes a
la liquidacin neta.

Las mejoras explican que el impuesto a la renta relacionado con distribuciones a los
tenedores de un instrumento de patrimonio y el impuesto a la renta relacionado con
costos de transaccin de una transaccin de patrimonio, deben contabilizarse de
acuerdo con la NIC 12 Impuestos a la Renta. Consecuentemente, dependiendo de las
circunstancias, estas partidas del impuesto a la renta podran reconocerse en el
patrimonio neto o en resultados.

- NIC 34 Informacin Financiera Intermedia. Informacin por Segmentos para el
activo y pasivo total. Las mejoras explican que los activos y pasivos totales para un
segmento reportable especfico slo necesitan revelarse cuando los montos son
regularmente reportados a la mxima autoridad en la toma de decisiones operativas y
se ha operado un cambio importante en los activos y pasivos totales para ese
segmento, con respecto al monto revelado en los ltimos estados financieros anuales.
Actualmente, no existe referencia a los montos que estn siendo regularmente
reportados a la mxima autoridad en la toma de decisiones operativas.

3. Administracin de riesgos financieros

Las actividades de la Compaa la exponen a una variedad de riesgos financieros cuyos potenciales
efectos adversos son permanentemente evaluados por la Gerencia a efectos de minimizarlos. A
continuacin presentamos los riesgos financieros a los que se encuentra expuesta:

a. Riesgo de cambio
La mayora de las transacciones de la Compaa se realizan en Nuevos Soles. La exposicin a
los tipos de cambio proviene de cuentas con relacionadas, algunas facturas de proveedores y
saldos de cuentas por pagar a instituciones financieras, que estn bsicamente denominadas
en dlares estadounidense.

La Compaa tiene un contrato con una entidad financiera de intercambio de moneda
extranjera (swap), el cual vence en diciembre de 2013.
15

Las operaciones en moneda extranjera se efectan al tipo de cambio fijado por la oferta y la
demanda en el Sistema Financiero Nacional.

Al 31 de diciembre de 2012, el tipo de cambio promedio ponderado publicado por la
Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) para las transacciones en dlares
estadounidenses era de S/.2.549 para la compra y S/.2.551 para la venta (S/.2.695 y S/.2.697
al 31 de diciembre de 2011) respectivamente.

Los activos y pasivos expresados en miles de dlares estadounidenses son los siguientes:

31.12.2012 31.12.2011
Activos

Efectivo 597
278
Cuentas por cobrar comerciales 220
394
Cuentas por cobrar a partes relacionadas 2,466
1,665
Otras cuentas por cobrar 350
243
3,633
2,580
Pasivos

Cuentas por pagar comerciales (89)
(64)
Otras cuentas por pagar (1,333)
0
Obligaciones financieras (8,718)
(1,330)
(10,140)
(1,394)

Posicin (pasiva) activa, neta (6,507)
1,186

Durante el ejercicio 2012 la Compaa registr ganancias y prdidas por diferencia de cambio
por S/.911 mil y S/.1,043 mil (S/.826 mil y S/.1,203 mil al 31 de diciembre de 2011)
respectivamente.

b. Riesgo de liquidez
Es el riesgo que la Compaa tenga dificultades para cumplir sus obligaciones cuando stas
venzan. La poltica de la Compaa es asegurarse que siempre cuenta con suficiente efectivo
que le permita cumplir sus obligaciones a su vencimiento. Para lograr este fin, trata de
mantener saldos de efectivo, para cubrir sus requerimientos esperados. En consecuencia, en
opinin de la Gerencia no existe riesgo significativo de liquidez de la Compaa al 31 de
diciembre de 2012.

c. Riesgo de tasas de inters
La exposicin de la Compaa a este riesgo se da por cambios en las tasas de inters en sus
activos y pasivos financieros. La Compaa no tiene activos significativos que devenguen
intereses. La Compaa mantiene sus pasivos financieros sujetos a una tasa de inters fija;
debido a ello, no espera incurrir en prdidas significativas por riesgo de tasa de inters.

d. Riesgo de crdito
Los activos financieros de la Compaa potencialmente expuestos a este tipo de riesgo son
principalmente depsitos en bancos y las cuentas por cobrar. Dichos depsitos se
encuentran en bancos de primer nivel y las cuentas por cobrar se refieren a clientes de
adecuado perfil crediticio, situaciones que limitan la exposicin de la Compaa al riesgo de
crdito.

16

4. Efectivo

Este rubro comprende lo siguiente (expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Caja y fondo fijos 86 92
Cuentas corrientes a 5,358 15,475
Fondo sujeto a restriccin 38 52
Total
5,482 15,619

a. La Compaa mantiene cuentas corrientes en bancos locales en monedas nacional y extranjera,
son de libre disponibilidad.

5. Cuentas por cobrar comerciales, neto


31.12.2012 31.12.2011
Facturas 22,823
17,986
Letras 991 863
Cheques devueltos 156 160
a
23,970 19,009
Estimacin para cuentas de cobranza dudosa b
(4,409) (3,184)
Total
19,561 15,825

a. Las cuentas estn denominadas en moneda nacional y extranjera, poseen vencimiento
corriente y no generan intereses.

Al 31 de diciembre de 2012 y 2011, la antigedad de las cuentas por cobrar comerciales fue el
siguiente (expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Por vencer 7,155 6,029
Vencidos:
De 0 a 30 das 7,107 7,663
De 31 a 60 das 3,979 1,946
De 61 a 180 das 2,462 1,176
De 181 a 360 das 662 182
Ms de 360 das 2,605 2,013
Total
23,970 19,009

b. El movimiento de la estimacin para cuenta de cobranza dudosa al 31 de diciembre de 2012 y
2011 fue el siguiente (expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Saldo inicial 3,184 1,473
Estimacin 1,287 1765
Recupero (18) (19)
Castigos (44) (35)
Saldo final
4,409 3,184

17

6. Otras cuentas por cobrar


31.12.2012 31.12.2011
Reclamos a terceros a 1,251 367
Crdito de impuesto a la renta de tercera categora 635 0
Prstamos a partes relacionadas b 204 231
Prstamos a accionistas 154 0
Prstamos a terceros 135 7
Prstamos al personal 84 88
Entregas a rendir 28 498
Diversas 369 306
Total
2,860 1,497

a. Corresponde principalmente a reclamos a proveedores extranjeros por la compra de
separadores y bateras en desuso por S/.611 mil y a proveedores nacionales por compra de
plomo por S/.579 mil.
b. El movimiento de los prstamos a partes relacionadas del 01 de enero 2012 al 31 de
diciembre de 2012 fue la siguiente (expresado en miles de Nuevos Soles):

Saldo inicial Adiciones Deducciones Saldo final
Bateras Etna Chile S.A. 227 5 (28) 204
Molding Per S.A. 4 0 (4) 0
Total
231 5 (32) 204

El saldo corresponde a un prstamo por US$80 mil para capital de trabajo, no tiene fecha de
vencimiento especfica y no genera intereses.

7. Existencias, neto


31.12.2012 31.12.2011
Mercaderas 469 1
Productos terminados 7,914 7,478
Productos en proceso 12,834 15,389
Materias primas y auxiliares 16,257 9,886
Envases, embalajes y suministros 2,132 1,810
Existencias por recibir 1,303 1,448
Anticipos a proveedores a 6,082 4,366
46,991 40,378
Estimacin de desvalorizacin de existencias (32) (32)
Total
46,959 40,346

a. Corresponde a anticipos por compra de materia prima a Bateras Etna Chile S.A. por
S/. 5,635 mil (S/. 3,866 mil en 2011), Bateras Etna Honduras S.A. por S/. 447 mil
(S/. 403 mil) y Molding Per S.A. (S/. 97 mil en 2011).

18

8. Inversiones en subsidiarias

Sociedad
Porcentaje de
participacin
Valor en Libros

31.12.2012 31.12.2011
Molding Per S.A.
a 99.99% 21,802 0
Bateras Etna Chile S.A. b 99.99% 6,045 4,427
Total
27,847 4,427

a. En diciembre de 2012 se adquiri el 100% de las acciones de Molding Per S.A. (empresa
domiciliada en el pas) por un importe de US$ 8,500 mil, esta adquisicin se realiz con los
fondos del prstamo recibido del BBVA Banco Continental. (Ver nota 11)

b. En enero 2012 se efectu un aporte en efectivo a la subsidiaria de S/.1,618 mil (US$ 600 mil)

c. La Compaa no ha efectuado una estimacin para fluctuacin de valores debido a que estima
recuperar las inversiones en el mediano plazo.

9. Inmuebles, maquinarias y equipos, neto


01.01.2012 Adiciones Retiros
Reclasifi-
caciones
Ajustes 31.12.2012
Costo

Terrenos 43,116 0 0 0 0 43,116
Edificios y otras
construcciones 14,764 16 0 71 0 14,851
Maquinaria y equipos 23,459 725 0 (3,062) 171 21,293
Unidades de transporte 1,459 6 (101) 47 0 1,411
Muebles y enseres 1,515 132 0 0 (1) 1,646
Equipos diversos 7,699 43 0 (71) 0 7,671
Unidades por recibir 94 1,083 0 (174) 0 1,003
Trabajos en curso 437 391 0 3,189 0 4,017
92,543 2,396 (101) 0 170 95,008
Depreciacin
Edificios y otras
construcciones (2,523) (327) 0 0 0 (2,389)
Maquinaria y equipos (9,534) (691) 0 0 (15) (10,701)
Unidades de transporte (987) (170) 87 0 (1,070)
Muebles y enseres (2,408) (99) 0 0 0 (2,507)
Equipos diversos (983) (186) 0 0 0 (1,169)
(16,435) (1,473) 87 0 (15) (17,836)

Costo neto
76,108

77,172

La Compaa mantiene seguros sobre sus principales activos de acuerdo con las polticas
establecidas por la Gerencia de la Compaa. As mismo, sus polticas de seguros son consistentes
y el riesgo de eventuales prdidas por siniestros considerados en la pliza de seguros es razonable
considerando el tipo de activos que posee.

19

El cargo por depreciacin de inmuebles, maquinaria y equipo ha sido distribuido como sigue
(expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Costo de venta (Nota 19) 1,134 1,044
Gasto de administracin (Nota 20) 220 138
Gastos de ventas (Nota 21) 119 87
Total
1,473 1,269

10. Obligaciones financieras


31.12.2012 31.12.2011

Dolares
Parte
corriente
Parte no
corriente
Parte
corriente
Parte no
corriente
Prstamo

01 contrato de prstamo con el
BBVA Banco Continental para
la adquisicin de las acciones de
Molding Per S.A. pagadero en
60 cuotas mensuales a partir de
julio 2013 hasta junio de 2018 a
una tasa de intereses de 3.55%
anual, sin garantas. 8,500 2,000 19,685 0 0
Arrendamiento financiero
Al 31 de diciembre del 2012 y
2011, corresponde a 20 y 56
contratos de arrendamiento
financieros respectivamente,
con el Banco de Crdito del
Per por la compra de
maquinaria, pagaderos en cuotas
mensuales hasta enero de 2015 a
una tasa de inters promedio de
5.39% anual 203 1,065 1,330 3,077 1,009

01 contratos con el BBVA
Banco Continental, por un
arrendamiento financiero
correspondiente a servicio de
montaje e instalacin para la
planta de produccin pagadero
en 24 cuotas mensuales hasta
junio de 2013 a una tasa de
inters de 4.73% anual 15 39 0 102 42
Total
8,718
3,104 21,015 3,179 1,051

Las operaciones de arrendamiento financiero se encuentran garantizadas con los mismos bienes
materia del arrendamiento.

En relacin a los arrendamientos financieros, la Compaa ha celebrado un contrato de
intercambio (swap) con vigencia hasta diciembre del 2013.

20

11. Cuentas por pagar comerciales


31.12.2012 31.12.2011
Facturas (terceros) 889 978
Facturas (relacionadas) a 2,669 2,471
Total
3,558 3,449

a. Corresponde a facturas por pagar a Molding Per S.A. por compra de cubiertas (cajas
plsticas) para las bateras.

12. Otras cuentas por pagar


31.12.2012 31.12.2011
Remuneraciones, vacaciones y participaciones a 4,069 4,687
Dividendos b 1,732 2,207
Impuesto por pagar c 912 1,017
Diversos 259 356
Total
6,972 8,267

a. Corresponde principalmente a participacin de trabajadores por S/.2,359 mil (S/.2,751 mil
en 2011) y participacin del directorio por S/.1,609 mil (S/.1,763mil en 2011).
b. Corresponde principalmente a dividendos por pagar de periodos anteriores al 2012 por
S/.1,487 mil.
c. Corresponde principalmente a Impuesto general a las ventas por S/.596 mil (S/.251 mil en
2011), impuesto a la renta de quinta categora por S/.98 mil (S/.213 mil en 2011), retenciones
del impuesto general a las ventas por S/.94 mil (S/.95 mil en 2011) y otras contribuciones
laborales por S/.106 mil (S/.217 mil en 2011).

13. Ingresos diferidos

Corresponde a las ventas facturadas al cierre del 2012 y 2011 y despachadas en el siguiente ao, el
saldo se presenta neto del costo al cierre de cada ao.

21

14. Impuesto a la renta diferido


31.12.2012 31.12.2011
Saldo inicial 2,183 2,068
Incremento y/o disminucin en el impuesto a la renta
diferido del ao 406 355
Cargo a resultados acumulados 14,938 0
Ajuste NIIF pasivo y activo diferido 0 (258)
Total
17,527 2,183

El movimiento de la cuenta del impuesto a la renta diferido y conciliacin con estado de
resultados fue el siguiente (expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Incremento y/o disminucin en el impuesto a la renta
diferido del ao 973 355
Ajuste NIIF pasivo y activo diferido 14,938 (258)

15,911 97

15. Capital Social

El Capital Social de la Compaa al 31 de diciembre de 2012 asciende a S/.45,203,219
representado por 45,203,219 acciones comunes de S/.1.00 de valor nominal cada una,
ntegramente suscritas y pagadas. Se encuentra pendiente la emisin de 643,889 acciones
correspondiente a la capitalizacin de le reexpresin a moneda constante de los aos 2001 al 2004.

Mediante Junta General de accionistas del 11 de octubre de 2012 se acord capitalizar utilidades
no distribuidas del ejercicio 2000 al 2010 por un importe de S/.34,798 mil.

16. Acciones de Inversin

Corresponde a las acciones entregadas a los trabajadores hasta el 31 de diciembre de 1990. Las
acciones de inversin otorgan a sus titulares el derecho en la distribucin de dividendos de
acuerdo a su participacin patrimonial; sin embargo, no intervienen ni votan en las Juntas de
Accionistas. Las acciones de inversin al 31 de diciembre del 2012 estn representadas por
22,601,544 acciones suscritas y pagadas cuyo valor nominal es de S/.1.00 por accin. Se encuentra
pendiente la emisin de 322,013 acciones correspondiente a la capitalizacin de la reexpresin a
moneda constante de los aos 2001 al 2004.

Mediante Junta General de accionistas del 11 de octubre de 2012 se acord capitalizar utilidades
no distribuidas del ejercicio 2000 al 2010 por un importe de S/. 17,399,014

Las acciones de inversin estn inscritas en la Bolsa de Valores de Lima con un valor de
cotizacin al 31 de diciembre del 2012 de S/.10.10 (S/.10.10 al 31 de diciembre del 2011) por
cada accin.

22

17. Reserva legal

La Ley General de Sociedades, establece que en el caso de la reserva legal se debe detraer un
mnimo del diez por ciento de la utilidad distribuible de cada ejercicio, deducido el impuesto a la
renta y debe ser destinada a una reserva legal hasta que ella alcance un monto igual a la quinta
parte del capital. El exceso sobre este lmite no tiene la condicin de reserva legal. Las prdidas
correspondientes a un ejercicio se compensan con las utilidades o reservas de libre disposicin.
En ausencia de stas, se compensan con la reserva legal. En este ltimo caso, la reserva legal debe
ser repuesta. La Compaa puede capitalizar la reserva legal, quedando obligada a reponerla. La
reposicin de la reserva legal se hace destinando utilidades de ejercicios posteriores en la forma
establecida por la Ley General de Sociedades.

18. Resultados acumulados

De acuerdo con lo sealado por el Decreto Legislativo N 945 del 23 de diciembre de 2003, que
modific la Ley del Impuesto a la Renta, las personas jurdicas domiciliadas que acuerden la
distribucin de dividendos o cualquier otra forma de distribucin de utilidades, retendrn el 4.1%
del monto a distribuir, excepto cuando la distribucin se efecte a favor de personas jurdicas
domiciliadas. No existen restricciones para la remesa de dividendos ni para la repatriacin del
capital a los inversionistas extranjeros.

19. Costo de venta


31.12.2012 31.12.2011
Inventario inicial de productos terminados, productos en
proceso, materias primas y auxiliares 35,717 33,509
Compra de materia prima y auxiliares 46,533 33,356
Mano de obra directa 4,093 4,856
Gastos indirectos de fabricacin 7,796 8,769
Depreciacin (Nota 9) 1,134 1,044
Compensacin por tiempo de servicios 369 352
Costo de venta envases y embalajes y suministros 103 178
Costo de venta de mercadera 152
Inventario final de productos terminados, productos en
proceso, materias primas y auxiliares (40,935) (31,927)
Total
54,962 50,137

20. Gastos de Administracin


31.12.2012 31.12.2011
Cargas del personal 5,481 5,161
Servicios de terceros 1,608 1,011
Estimacin de cobranza dudosa 1,287 160
Cargas diversas de gestin 330 271
Compensacin por tiempo de servicio 221 215
Depreciacin (Nota 9) 220 138
Tributos 52 85
Otros 20 273
Total
9,219 7,314

23

21. Gastos de ventas


31.12.2012 31.12.2011
Cargas del personal 4,956 4,249
Servicios de terceros 3,038 2,494
Cargas diversas de gestin 1,194 1,279
Compensacin por tiempo de servicio 282 258
Tributos 128 73
Depreciacin (Nota 9) 119 87
Total
9,717 8,440

22. Impuesto a la renta y participacin a los trabajadores

Conciliacin entre la utilidad contable y la renta neta imponible (expresado en miles de Nuevos
Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Utilidad financiera antes del impuesto a la renta y
participaciones 23,568 30,514
Participacin de los trabajadores (2,278) (2,709)
Base para el clculo del impuesto a la renta 21,380 27,805
Adiciones (deducciones) permanentes, neto (2,232) (3,766)
Adiciones (deducciones) temporales, neto 1,352 322
Renta neta imponible 20,500 24,361

Impuesto a la renta
(6,150) (7,308)

A continuacin se presenta el detalle de los gastos mostrados en el estado de resultados integrales
por los aos terminados al 31 de diciembre de 2012 y 2011 (expresado en miles de Nuevos Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Impuesto a la renta
Corrientes (6,150) (7,308)
Diferido (407) (97)
Total (6,557) (7,405)

23. Utilidad bsica por accin

Al 31 de diciembre de 2012 la utilidad bsica y diluida por accin ha sido determinada como sigue
(expresado en miles de Nuevo Soles):

31.12.2012 31.12.2011
Resultado neto atribuible a los accionistas 14,823 20,397
Promedio ponderado del nmero de acciones emitidas
en circularizacin:
Acciones comunes 44,559 9,761
Acciones de inversin 22,279 4,881
66,838 14,642

Utilidad bsica y diluida por accin
0.2217 1.3930

24

24. Contingencias

a. Procesos tributarios
En el periodo 2012 la Administracin Tributaria efectu una revisin del Impuesto a la Renta
por el periodo 2010, dando como resultado una diferencia por pagar a la Administracin
Tributaria por S/.958 mil incluido intereses y una multa por supuestas omisiones en las
declaraciones del impuesto a la renta del periodo mencionado por S/.531 mil incluido
intereses. Adicionalmente, solicita el pago de supuestos dividendos presuntos por S/.102 mil.

La Compaa interpondr el correspondiente recurso de reclamacin contra las resoluciones
de determinacin y de multa notificadas por la Administracin Tributaria.

b. Procesos civiles
Los accionistas Mara Rosario Peyon Casaretto y Mara Lucia Peyon Casaretto demandan a la
Compaa y a Manuel Antonio Cueto Miranda ante el 15 juzgado civil, en julio del 2010, las
demandantes solicitaron al Poder Judicial se les declare propietarias de un paquete de acciones
que figuran a nombre del demandado en el libro matrcula de acciones de la compaa,
mediante resolucin N 26 de diciembre de 2011 el juzgado declar como legtimas
propietarias a las demandantes, ordenando a la Compaa anote el derecho de propiedad en el
libro matricula de acciones.

En octubre de 2012 la Primera Sala Civil de Lima mediante resolucin N 16 confirma la
sentencia de primera instancia, declarando que las demandantes son las legtimas propietarias
de 1,241,625 acciones que aparecen registradas a nombre de Manuel Antonio Cuento
Miranda correspondiendo a Mara Rosario Peyon Casaretto 620,813 acciones y a Mara Lucia
Peyon Casaretto 620,812 ordenando a la Compaa anote el derecho de propiedad en el libro
matricula de acciones.

c. Procesos arbitrales
El Sr. Manuel Cueto Miranda demand en febrero de 2011 a la Compaa ante el 15 juzgado
civil, solicitando se declare la invalidez del acuerdo de junta general de accionistas por la cual
se anot conflicto de titularidad que sostiene con las seoras Peyon Casaretto en el libro de
matrcula de acciones, adicionalmente solicit el pago de utilidades del ao 2009
correspondiente a las acciones en litigio. Mediante Resolucin N 16 del 13 de setiembre de
2011se declara fundada la pretensin del demandante estando supeditado el pago a la medida
cautelar de embargo dictado en el proceso que mantiene con las seoras Peyon.

El demandante ha interpuesto recurso de casacin por lo que los autos sern remitidos a la
Corte Suprema.

d. Procesos laborales
La Compaa mantiene procesos laborales por S/.1,622 mil. La Gerencia y sus asesores
legales sealan que el resultado de dichos procesos sern favorables para los intereses de la
Compaa.

25. Cartas fianzas y avales

Al 31 de diciembre del 2012, la Compaa mantienes US$ 39 mil como cartas fianzas
principalmente por fiel cumplimiento de contrato de suministro con Clida Gas Natural y por
deuda tributaria aduanera contrada por aplicacin de valores provisionados por importacin de
plomo y .garantas por los leasing del Banco de Crdito del Per por importes de S/. 1,190 mil y
U$ 1,523 mil.

25

26. Situacin tributaria

a. La Compaa est sujeta al rgimen tributario peruano. Al 31 de diciembre del 2012, la tasa de
impuesto a la renta es de 30 por ciento sobre la renta neta imponible. Si la Compaa
distribuye total o parcialmente sus utilidades, aplicar una tasa adicional del 4.1% sobre el
monto distribuido; impuesto que es de cargo de los socios, en tanto sean personas naturales o
personas jurdicas no domiciliadas en el pas.

b. La autoridad tributaria tiene la facultad de revisar y, de ser aplicable, corregir el Impuesto a la
Renta calculado por la Compaa en los cuatro aos posteriores a la presentacin de la
declaracin de impuestos. Las declaraciones juradas del Impuesto a la Renta del ao 2012,
2011 y 2009 estn pendientes de fiscalizacin por parte de la autoridad tributaria. La
correspondiente al ao 2010 ha sido fiscalizada por la Administracin Tributaria.

Debido a las posibles interpretaciones que la autoridad tributaria pueden dar a las normas
legales vigentes no es posible determinar a la fecha, si de las revisiones que se realicen
resultarn o no pasivos para la Compaa, por lo que cualquier eventual mayor impuesto o
recargo que pudiera resultar de revisiones fiscales sera aplicado a los resultados del ejercicio en
que ste se determine.

En opinin de la Gerencia y de sus asesores legales, cualquier eventual liquidacin adicional de
impuestos no sera significativa para los estados financieros al 31 de diciembre de 2012.

c. A partir del ao 2001, para los efectos del Impuesto a la Renta e Impuesto General a las
Ventas, los precios de transferencia por transacciones con empresas vinculadas
econmicamente y con empresas con residencia en territorio de baja o nula imposicin
debern estar sustentados con documentacin e informacin sobre los mtodos de valoracin
utilizados y los criterios considerados para su determinacin. La Gerencia de la Compaa
considera que para propsitos del impuesto a la renta e impuesto general a las ventas se ha
tomado en cuenta lo establecido en la legislacin tributaria sobre precios de transferencia para
las transacciones entre empresas vinculadas econmicamente y con empresas con residencia en
territorio de baja o nula imposicin, por lo que no surgirn pasivos de importancia al 31 de
diciembre de 2012.

d. A partir del ao 2005 se ha establecido un Impuesto Temporal a los Activos Netos, el mismo
que se calcul sobre el valor de sus activos netos. La tasa de impuesto es de 0.4% aplicable al
monto de los activos que exceden S/. 1 milln. El citado impuesto puede ser pagado al
contado o en nueve cuotas mensuales sucesivas. El monto efectivamente pagado puede ser
utilizado como crdito contra los pagos a cuenta del impuesto a la renta del ao.

e. Se ha establecido en 15% la tasa de retencin de Impuesto a la Renta aplicable a la asistencia
tcnica prestada por entidades no domiciliadas en el pas, independientemente del lugar donde
se lleve a cabo el servicio, siempre que se cumpla con los requisitos sealados en la Ley del
Impuesto a la Renta.

f. El Decreto Legislativo 976 reduce el monto mnimo a partir del cual debe de utilizarse medios
de pago, establecindose que sern a partir de S/.3,500 u US$ 1,000, hasta el ejercicio 2007 el
monto fue S/.5,000 o US$ 1,500. Asimismo, establece que se ir reduciendo gradualmente la
alcuota del impuesto a las Transacciones Financieras (ITF) hasta el ejercicio 2010 de acuerdo a
lo siguiente:

Ejercicio 2009 : 0.06 %
Ejercicio 2010 : 0.05 %
A partir de 01.04.2011 : 0.005 %

26

27. Adopcin por primera vez de las normas internacional de informacin financiera

El 14 de octubre de 2010 la Superintendencia de Mercado de Valores SMV (antes
CONASEV) emiti la Resolucin N 102-2010- EF/94 01.1 la cual indica lo siguiente La
preparacin y presentacin de los primeros estados financieros en los que se apliquen
plenamente las NIIF, se efectuar de acuerdo a lo dispuesto en la NIIF 1 Adopcin por
Primera Vez de las Normas Internacionales de Informacin Financiera. Al cumplir la
presente norma la Compaa adopta las NIIF y sus primeros estados financieros de acuerdo a
NIIF corresponden al ejercicio terminado al 31 de diciembre de 2011.

El perodo de transicin a las NIIF es el 01 de enero de 2010, al momento de preparar el
balance de apertura bajo NIIF, la Compaa ha reconocido ajustes a los estados financieros
preparados bajo Principios Generalmente Aceptados de Contabilidad.

Excepciones adoptadas con motivo de la adecuacin a las NIIF
De acuerdo a la NIIF 1 la Compaa debe adoptar las excepciones obligatorias y optar por las
excepciones opcionales que se adecuen mejor a su realidad, a la fecha del presente estado
financiero la excepcin opcional de inversiones en subsidiarias al costo fue adoptada la
excepcin de beneficios a los empleados haba sido adoptado previamente a la adecuacin a
las NIIF las excepciones obligatorias no eran aplicables a la Compaa.

Conciliacin entre los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptado utilizados
por la Compaa y las NIIF adoptadas
La NIIF 1 requiere lo siguiente para la adopcin de las NIIF:
Reconocer los activos y pasivos requeridos por las NIIF
Dar de baja los activos y pasivos que no estn permitidos por las NIIF
Clasificar todos los activos y pasivos de acuerdo con las NIIF
Medir todos los activos y pasivos de acuerdo con las NIIF

27

Conciliacin del estado de situacin financiera y estado de resultados al 31 de diciembre
del 2011
PCGA NIIF
31.12.2011 31.12.2011
S/. Debe Haber S/.
ACTIVO
Caja y bancos 15,619 15,619
Clientes 18,992 423 309 19,106
Provis. para ctas.de cobranza dudosa (3,749) 2,169 1,604 (3,184)
Ctas. por cob. a accionistas y pers. 88 88
Cuentas por cobrar diversas 753 753
Existencias 38,219 1,532 2,240 37,511
Cargas diferidas 1,265 1,265
Anticipos Otorgados 4,271 4,271
75,458 75,429
Inmuebles, maquinaria y equipo 92,542 92,542
(-) Depreciacin acumulada (16,481) 47 (16,434)
76,061 76,108
Intangibles 146 146
Valores 4,509 4,509
80,716 80,763
156,174 156,192
PASIVO
Tributos por pagar 1,017 1,017
Remuner.y Partic.por pagar 4,687 4,687
Proveedores 3,432 306 323 3,449
Dividendos por pagar 2,208 2,208
Cuentas por pagar diversas 3,405 3,405
Compens.por tiempo de serv. 132 132
Ingreso diferido 4,243 4,243 2,901 2,901
19,124 17,799
Deudas a largo plazo 1,049 1,049
Partic. e Impto a la renta diferido 2,441 259 2,182
3,490 3,231
22,614 21,030
PATRIMONIO
Capital 10,405 10,405
Accionariado laboral 5,202 5,202
Capital adicional 3 3
Reserva legal 2,081 2,081
Resultados acumulados 97,074 97,074
Resultado del ejercicio 18,795 7,377 8,979 20,397
133,560 135,162
156,174 16,356 16,356 156,192
ESTADO DE RESULTADOS
Ventas ingresos 91,533 1,342 92,875
Costo de ventas (49,463) (674) (50,137)
42,070 42,738
Gastos de administracin (7,892) 578 (7,314)
Gastos de ventas (8,440) (8,440)
25,738 26,984
Gastos financieros, neto -50 97 47
Otros ingresos, neto 771 771
26,459 27,802
Impuesto a la renta corriente (7,308) (7,308)
Impuesto a la renta diferido (355) 258 (97)
18,796 20,397
Efecto de la transicin

28

Conciliacin del estado de situacin financiera y estado de resultados al 31 de diciembre
del 2010
PCGA NIIF
31.12.2010 31.12.2010
S/. Debe Haber S/.
ACTIVO
Clientes 18,399 423 17,976
Provis. para ctas.de cobranza dudosa (3,006) 1,534 2,169 (3,641)
Cuentas por cobrar diversas 3,829 3,829
Existencias 39,200 2,240 1,577 39,863
Cargas diferidas 803 803
Anticipos Otorgados 187 187
74,083 73,688
Inmuebles, maquinaria y equipo 91,769 91,769
(-) Depreciacin acumulada (15,899) 152 (16,051)
75,870 75,718
Intangibles 74 74
Valores 114 114
76,058 75,906
150,141 149,594
PASIVO
Proveedores 4,203 323 3,880
Ingreso diferido 3,359 3,359 4,244 4,244
20,796 21,358
5,236 5,502
26,032 26,860
PATRIMONIO
Capital 10,405 10,405
Resultados acumulados 88,902 8,831 7,456 87,527
Resultado del ejercicio 17,519 17,519
124,109 122,734
150,141 16,287 16,287 149,594
ESTADO DE RESULTADOS
Ventas ingresos 86,894 86,894
Costo de ventas (43,999) (1,290) (45,289)
42,895 41,605
Gastos de administracin (7,980) (512) (8,492)
Gastos de ventas (7,279) (867) (8,146)
27,636 24,967
Gastos financieros neto (381) (381)
Otros ingresos neto 372 372
27,627 24,958
Participacion a los trabajadores (2,669) 2,669 -
Impuesto a la renta corriente (7,206) (7,206)
Impuesto a la renta diferido (233) (233)
17,519 17,519

29

Conciliacin del estado de situacin financiera al 31 de diciembre del 2010
PCGA NIIF
01.01.2010 01.01.2010
S/.000 Debe Haber S/.000
ACTIVO
Clientes 16,174 16,174
Provis. para ctas.de cobranza dudosa (1,472) 1,534 (3,006)
Cuentas por cobrar diversas 1,940 1,940
Existencias 35,387 1,577 36,964
Cargas diferidas 553 553
Anticipos Otorgados 554 554
66,482 66,525
Inmuebles, maquinaria y equipo 37,277 49,792 87,069
(-) Depreciacin acumulada (14,851) (14,851)
22,426 72,218
Intangibles 74 74
Valores 145 145
22,645 72,437
89,127 138,962
PASIVO
Proveedores 3,590 3,590
Ingreso diferido 3,359 3,359
14,819 18,178
6,248 6,708
21,067 24,886
PATRIMONIO
Capital 10,405 10,405
Resultados acumulados 33,332 5,353 51,369 79,348
Resultado del ejercicio 17,040 17,040
68,060 114,076
89,127 56,722 56,722 138,962

Etna

Cargado por

Copyright:

Formatos disponibles

Etna

Cargado por

Información del documento

Derechos de autor

Formatos disponibles

Compartir este documento

Compartir o incrustar documentos

Opciones para compartir

¿Le pareció útil este documento?

¿Este contenido es inapropiado?

Copyright:

Formatos disponibles

Etna

Cargado por

Copyright:

Formatos disponibles

Estados Financieros

Fbrica Nacional de Acumuladores

También podría gustarte